Por mais de 150 anos, Wells Fargo & Company (NYSE: WFC WFCWells Fargo & Co56. 35-0. 23% Criado com o Highstock 4. 2. 6 >) tem sido uma das principais empresas de serviços financeiros com histórico de sucesso. A empresa fornece uma variedade de serviços financeiros e de investimento, e manteve o foco na satisfação do cliente e na saúde financeira.

A Wells Fargo teve bons resultados para os investidores desde a crise financeira de 2008. O seu retorno sobre o capital próprio (ROE) nos últimos anos tem sido alto - superior ao dos seus principais concorrentes, os outros principais bancos de bancos de dinheiro da U. S., JPMorgan Chase, Bank of America e Citigroup. Com sua estrutura financeira intrinsecamente sólida e vantagens competitivas regulares, a Wells Fargo está alinhada para continuar gerando retornos que excedem o custo de seu capital para o futuro.

Analisar ROE para qualquer empresa é vital, pois indica o quanto os acionistas estão recebendo depois de fazerem investimentos financeiros. Uma razão mais alta indica um melhor retorno. É também uma métrica importante para os investidores usarem quando determinam o desempenho geral de ganhos de uma empresa, permitindo que os acionistas entendam com que medida seus investimentos foram utilizados. Ao analisar esta métrica, é importante fazer comparações entre empresas similares, para a indústria em que a empresa opera e para o mercado como um todo. Existem variações devido ao setor e à indústria de uma empresa; um ROE médio ou aceitável em uma área não será o mesmo em outro.

O ROE da História de Wells Fargo

O ROE médio para o setor bancário é de 7. 8%. Ao longo dos últimos cinco anos, o ROE da Wells Fargo foi significativamente maior. De 2011 a 2015, o ROE desta empresa flutuou ligeiramente, mas os aumentos estáveis ​​estão presentes de 12. 2% em 2011 para 13. 16% em 2012 e novamente em 2013, quando seu ROE foi de 14%. O número caiu ligeiramente para 13. 7% em 2014. A partir de janeiro de 2016, o ROE da Wells Fargo está sentado em 13%. Apesar de alguns altos e baixos, todas as porcentagens nos últimos cinco anos foram substancialmente maiores do que a média da indústria. Esta é uma boa indicação de que a empresa está utilizando bem o patrimônio líquido e que está gerando bons retornos para os acionistas.

A Competição

Wells Fargo é um dos quatro bancos de poder nos Estados Unidos. JPMorgan Chase, a partir de janeiro de 2016, possui um ROE de pouco mais de 10%. Isso é maior que a média da indústria, mas não bateu os 13% da Wells Fargo. O Bank of America possui um ROE de aproximadamente 6%, muito abaixo de Wells Fargo e mais de um ponto percentual abaixo da média da indústria. Citigroup tem uma história semelhante, com um ROE de aproximadamente 7%.Isso pode ser uma indicação de que o Bank of America e o Citigroup estão lutando para colocar o patrimônio líquido em bom uso e estão gerando taxas de retorno menos bem sucedidas. Também pode ser uma indicação de que ambas as empresas precisam de mais capital para produzir lucros.

O ROE do Future of Wells Fargo

O ROE da Wells Fargo tem sido relativamente estável e mostrou sinais promissores de aumento. Enquanto parte disso pode ser devido a recompra de ações ou write-downs, a tendência geral dos retornos da empresa foi consistente e a força financeira global da empresa indica que seus números de ROE continuarão a aumentar no futuro. Em geral, o ROE da Wells Fargo é superior aos de 70% dos bancos que operam em todo o mundo.

A Wells Fargo dominou a arte da eficiência na utilização do patrimônio líquido. No entanto, como a Wells Fargo tem alavancagem financeira substancial que pode afetar o ROE, é importante que os investidores vejam o índice de alavancagem da empresa à medida que eles consideram investir no estoque da Wells Fargo.