Você pode ter pensado em tomar o saldo do seu plano de pensão como um pagamento fixo em vez de como um fluxo de renda de anuidade quando você se aposentar. Antes de tomar sua decisão, considere que a Lei de Proteção de Pensões de 2006 (PPA) pode resultar em uma drástica redução do valor que você antecipou receber em um pagamento fixo. Além disso, se você já tomou um pagamento fixo, você pode ser obrigado a pagar uma parte do valor do plano de pensão.

Por que tomar uma quantia fixa?
Uma verificação constante a cada mês para o resto da vida após a aposentadoria soa bem, certo? Tudo o que você precisa fazer é passear de ida e volta da caixa de correio ou simplesmente assistir os fundos fluir eletronicamente para sua conta bancária … então você pode se afastar em sua rede e relaxar.

No entanto, existem várias razões pelas quais os participantes do plano optam por retirar os seus planos de pensão. Considere os seguintes três:

1. Seu empregador não é financeiramente estável. Recomenda-se que a Pension Benefit Guaranty Corporation (PBGC) assegure-se de que você receba seu benefício de pensão se o seu empregador for abatido. No entanto, você pode acabar com um pagamento menor do que o seu empregador prometeu se o plano é assumido pelo PBGC. Então você pode ter que reduzir as despesas, como os cruzeiros que você esperava, presentes para netos ou necessidades básicas de vida. Tomar um montante fixo pode ajudar a garantir que você receba seu benefício de pensão completo. (Veja A Pension Benefit Guaranty Corporation resgata planos para mais informações sobre o PBGC.)
2. Como muitos aposentados em breve, você planeja iniciar uma empresa que exigirá uma grande quantia de dinheiro. Se sua única fonte de capital for seu saldo de pensão, você pode decidir retirar dinheiro.
3. Você acha que poderia fazer um melhor trabalho ao investir os fundos do que os gerentes de fundos do plano de pensão.

Quem é afetado?
Você está entre os 44 milhões de funcionários e aposentados que possuem ativos do plano de aposentadoria em planos de pensão de benefício definido? Se assim for, é do seu melhor interesse prestar atenção a essas mudanças. (Não é do seu melhor interesse se o plano de pensão em que você participa não oferece a opção de receber seus benefícios como um pagamento fixo. Nesse caso, as alterações não afetarão o valor dos pagamentos de anuidades.) <

O que há na nova lei?

O PPA inclui duas alterações significativas que afetam distribuições de soma fixa. Estes são os seguintes:
Ele muda a forma como as empresas calculam quanto pagar aposentados que tomam suas pensões em um montante fixo.

1. Ele coloca um limite no valor que você pode receber quando você converte sua pensão em um pagamento fixo.
2. Como isso poderia afetar você

Quando você está pronto para se aposentar, sua empresa usará seus pagamentos de anuidades de pensão para determinar quanto vale o seu saldo como um montante fixo nos dólares de hoje.O cálculo é baseado em retornos de investimento futuros e sua expectativa de vida. Um retorno de investimento mais elevado exigirá uma quantia fixa menor. Por exemplo, vamos assumir que você pode obter uma pensão de US $ 3 000 por mês e sua expectativa de vida é de 20 anos. Para determinar o pagamento de montante fixo, seu empregador usará os 240 pagamentos e reduziria seu valor pela taxa de juros apropriada. Se o seu empregador pode obter um retorno de 5% nos próximos 20 anos, isso lhe oferecerá US $ 454, 576 hoje. Mas se pode obter um retorno de 6%, seu empregador só terá que oferecer US $ 418, 742.

Isso é exatamente o que aconteceu sob a nova lei.

Talvez você esteja aposentado e tenha tomado seu montante fixo antes que o novo regulamento se torne lei em agosto de 2006. Conseqüentemente, você pode pensar que não tem nada com que se preocupar. Pense de novo.

Esta provisão é retroativa até 1º de janeiro de 2006, então você pode ter que devolver uma parte desse montante fixo para seu empregador.
A partir de 2006, a maior pensão anual que uma aposentadora idade de 62 a 65 anos pode receber é de US $ 175 000. O limite é menor para os trabalhadores mais jovens e aumenta dentro da inflação. Isso significa pagamentos menores de montante fixo.

De igual importância é uma nova provisão onde, a partir de 2008, os pressupostos utilizados para calcular as distribuições de montante fixo mudarão ao longo de um período de cinco anos a partir da taxa de títulos do Tesouro de 30 anos para a taxa de juros das obrigações corporativas. Como os títulos corporativos têm maiores riscos do que os títulos do Tesouro, seus rendimentos são historicamente maiores. Consequentemente, seu empregador irá oferecer-lhe um pagamento fixo menor do que você esperava. Essa mudança entrará em fase de 2008 a 2012.

O que você pode fazer

Tome pagamentos de anuidade
Você poderia, é claro, apenas tomar sua pensão em pagamentos mensais ao longo da sua vida. Isso geralmente é visto como a rota mais segura porque não irá expor-lhe os seguintes dois riscos: Você escolhe investimentos ruins para o seu montante fixo.

• Você fica sem dinheiro antes de morrer.
• Por outro lado, se o seu empregador arquivar falência e o plano deve ser assumido pelo PBGC, isso pode resultar na redução de seus pagamentos de pensões.

Contribua mais para outros planos

Ainda está funcionando? Há pelo menos três boas razões para contribuir tanto quanto você pode com seu plano 401 (k) e IRAs. O valor que você acumula pode: Deslocar a redução em seu pagamento de montante fixo;

• Sirva como uma almofada no caso de sua empresa congelar o plano, impedindo que você obtenha benefícios adicionais ao abrigo do plano;
• Compensar a possibilidade de menor pagamento por mês se o PBGC assumir o plano e reduzir sua pensão.
• Se sua pensão for reduzida pela lei recente, você pode ter direito a recuperar parte do benefício perdido como uma anuidade, além do pagamento fixo. Verifique o seu contrato de descrição do plano sumário ou consulte o administrador do seu plano para determinar os termos do seu plano.

Em Conclusão

Estas recentes mudanças devem fazer você se sentar e tomar conhecimento quando você se aproximar da aposentadoria. Pense tudo com cuidado antes de tomar uma decisão de que você e, possivelmente, sua esposa, terão que viver para o resto de suas vidas.
Além disso, mesmo se você sempre tomou suas próprias decisões de investimento e tenha sido bem sucedido, esse pode ser um bom momento para obter uma segunda opinião de um profissional.