A aposentadoria é uma ocasião alegre para a maioria das pessoas. Você terminou com o trabalho e pode fazer o que quiser. Mesmo que isso envolva algum tipo de trabalho, está em seus termos. No entanto, o lado financeiro da aposentadoria pode ser estressante mesmo sob os melhores cenários.

Com o mercado de ações atingindo um patch acidentado, algumas pessoas que se aproximam da aposentadoria podem estar se perguntando se estamos olhando uma repetição de 2008 novamente. Embora essas preocupações sejam compreensíveis, tanto o investimento como a aposentadoria são proposições de longo prazo. Idealmente, aqueles que estão perto da aposentadoria construíram o mercado urso inevitável em suas projeções e sua estratégia de investimento. (Para mais, veja: Como os aposentados devem se preparar para uma caminhada de taxa. )

Lembre-se da crise financeira

As quedas do mercado, como a de 2008, quando o Índice S & P 500 caiu 37%, são assustadoras e desconcertantes, mesmo para investidores experientes e consultores financeiros. A imprensa financeira foi preenchida com inúmeras histórias de investidores entrando em pânico e vendendo suas participações em ou perto do fundo do mercado. Muitas dessas pessoas estavam se aproximando da aposentadoria.

Imagine perceber grandes perdas em sua carteira de ovos de ninho e depois sentar-se à margem para alguns ou todos os rostos tórridos do mercado de ações que resultaram dos mínimos de março de 2009. Não só essas pessoas percebem grandes perdas, em muitos casos, eles nunca deram a sua carteira a chance de se recuperar. Eles se condenaram a um padrão de vida reduzido ou pelo menos a serem forçados a trabalhar por vários anos antes de se aposentar. O medo pode ser uma força poderosa em um mercado urugo.

Isso não quer dizer que, se o seu portfólio é um pouco mais arriscado do que você está confortável ou que o que seu plano financeiro exige, não é apropriado fazer ajustes. Estou falando sobre venda de panico. Felizmente, ainda não houve muitos relatórios sobre isso com a atual turbulência no mercado. (Para leitura relacionada, veja: Como o perigo moral afetou a crise financeira de 2007-2008? )

A Bucket Strategy

Christine Benz da Morningstar - entre outros - é um defensor da abordagem do balde para alocar ativos na aposentadoria. Embora isso possa ter uma série de variações, essencialmente nesta estratégia, os aposentados teriam três ou mais baldes de portfólio com base no risco.

Um balde contém dinheiro ou risco ultra-baixo, investimentos líquidos. O objetivo deste balde é manter um prazo de um a três anos (ou mais) de ativos igual ao valor que você precisaria retirar de contas que seriam a fonte de renda de aposentadoria. O raciocínio é que este balde estaria lá para evitar a necessidade de mergulhar em seus investimentos mais arriscados na parte inferior do mercado.

O próximo balde teria investimentos com um pouco mais de risco do que o primeiro balde. Isso pode incluir títulos, fundos de obrigações, alguns investimentos alternativos de baixo risco e talvez até alguns investimentos de capital de menor risco. Esta não é a porção "swing for the clences" do portfólio (não tenho certeza se os aposentados devem ter um). Em vez disso, este é o lugar para perseguir um pouco mais de renda e crescimento com um certo grau de estabilidade. Com o tempo, esta seria a fonte de fundos para reabastecer o primeiro balde.

O balde mais perigoso conterá estoques e talvez estratégias agressivas de renda fixa, como lixiviações. O objetivo aqui é o crescimento a longo prazo e esta parcela do portfólio precisará ser reequilibrada, especialmente após uma corrida no mercado para garantir que não seja muito forte em termos de equidade. (Para mais, consulte: Seu portfólio de aposentadoria: Diversificação e alternativas. )

Plano de volatilidade

Os mercados ururnos são normais e a volatilidade do mercado está aqui para ficar. Não há como evitar isso, então aqueles que se aproximam da aposentadoria - e certamente os investidores que estão aposentados - precisam planejar para isso. Os consultores financeiros podem desempenhar um papel crítico para seus clientes, criando portfólios e estratégias que refletem a tolerância ao risco e os objetivos do cliente nesta fase da vida. Além disso, o foco deve estar em carteiras "todos os tempos" que podem ser mantidas com pouco ou nenhum ajuste por todos os períodos de mercado.

Desde 1900, o índice S & P 500 viu 35 quedas de 10% ou mais. O tempo de recuperação médio dessas quedas foi de 10 meses. Esta é uma coisa normal - não entre em pânico.

Use menores preços de ações para sua vantagem

As recentes quedas no mercado de ações podem ter causado o valor das contas, como o IRA tradicional de um cliente, cair no valor. Para os clientes que tenham interesse em converter alguns ou todos os seus IRA tradicionais em Roth, o valor reduzido dessas contas cria uma oportunidade de fazer uma conversão por um valor menor e incorrer em um imposto de renda mais baixo do que quando as avaliações são mais altas.

O timing do mercado raramente é uma boa idéia e certamente não é quando faz conversões Roth. No entanto, as regras prevêem uma compensação se o mercado continuar a cair. O IRS permite que você recarregue uma conversão Roth até 15 de outubro do ano após a conversão. Então, se o mercado caísse, você poderia fazer isso e depois re-fazer a conversão em avaliações ainda menores, incorrendo em um golpe de imposto ainda menor. (Para mais, veja: Principais estratégias para conversões Roth IRA sem impostos. )

Fazer uma conversão Roth também diminui ou elimina o valor das distribuições mínimas anuais exigidas na conta IRA tradicional. Isso pode ter valor desde uma perspectiva de planejamento por muitos anos na estrada para pré-aposentados.

Outra oportunidade que vem com menores preços das ações é a colheita de perda de impostos. A queda nos preços das ações pode ter gerado algumas perdas em suas contas tributáveis ​​e este é um bom momento para você e seu consultor financeiro para rever seu portfólio e determinar se a realização de algumas dessas perdas faz sentido no contexto de sua situação geral.

Como um consultor confiável, seus clientes olham para você não apenas para orientação, mas também para ser a voz do motivo. Seus clientes que se aproximam da aposentadoria estão especialmente nervosos. Será que seus planos serão arruinados por um novo declínio do mercado? Explique-lhes que isso é normal e seu plano pressupõe declínios no mercado que acontecerão de tempos em tempos.

A linha inferior

As quedas do mercado e as correções são normais. Os clientes que se aproximam da aposentadoria precisam de orientações de seu consultor financeiro principalmente em períodos de turbulência no mercado. Agora é a hora de mostrar o quanto seu conselho é valioso para eles e seu futuro. (Para mais, veja: 3 Razões para Ignorar a Volatilidade do Mercado. )