Gerenciando o risco do cliente é provavelmente uma das tarefas mais difíceis que a maioria dos consultores enfrenta em suas rotinas diárias. Quando o mercado está caindo, os clientes vão ligar para perguntar por que eles estão perdendo dinheiro. Quando os mercados aumentam, eles chamam de querer saber por que suas carteiras não estão funcionando, bem como os principais índices, ou o portfólio de outra pessoa. Mas existem novas ferramentas agora disponíveis que os conselheiros podem usar para ajudar seus clientes a ver o quanto eles estão tomando ou precisam tomar. O Riskalyze é um serviço que fornece aos conselheiros e seus clientes uma imagem clara de onde eles estão na fronteira de risco e onde eles precisam estar.

Como funciona

Os consultores tradicionalmente tentaram determinar as tolerâncias de risco de seus clientes através do uso de questionários e discussões que ajudaram suas perspectivas a quantificar a quantidade de risco que eles querem tomar em ordem para alcançar seus objetivos. Mas a realidade aqui é que dez conselheiros diferentes poderiam construir dez carteiras muito diferentes que cada um deles julga ter um determinado nível de risco. O Riskalyze dá um passo adiante com o uso de um questionário e de uma ferramenta separada que importa todas as participações atualizadas do cliente em cada uma das suas respectivas plataformas. Este módulo então analisa o desempenho histórico de cada uma dessas explorações usando um mecanismo poderoso que agrega todos os números técnicos do portfólio, como desvio padrão e beta e, em seguida, produz um único número de 1 a 99 (com 1 sem risco de mercado) Isso diz ao cliente onde eles realmente estão na escala de risco com base nessas informações. Este mecanismo é capaz de analisar todas as ações negociadas publicamente, fundos mútuos e ETF existentes, cerca de 10 000 gerentes de dinheiro de terceiros, bem como uma infinidade de ofertas alternativas não negociadas e REITs e até mesmo ofertas de investimento customizadas. Uma vez que o mecanismo analítico tenha feito seu trabalho, projetará o futuro retorno provável do portfólio dentro de um determinado intervalo de porcentagens. (Para mais informações, veja: Dicas para avaliar a tolerância ao risco de um cliente .) Todos os intervalos de probabilidade para o portfólio são calculados em um intervalo de confiança de 95%. Por exemplo, o Riskalyze calcula que há 95% de chances de que o portfólio permaneça em algum lugar nesse intervalo em uma janela de 6 meses. Isso não diminui mais a probabilidade de ganho versus perda, porque se mostra que existe uma chance de 70 ou 80 por cento de que o portfólio ganhará dinheiro e perderá valor, o que deixa o cliente desapontado (e insatisfação com o conselheiro). Embora não consiga prever onde irá cair dentro do intervalo, existe uma probabilidade estatística de 95% de que ele vai cair em algum lugar dentro desse intervalo.O objetivo é manter o alcance em um local onde o cliente se sinta confortável com os resultados, mesmo se acabar sendo uma perda. O programa, em última instância, pressupõe que os retornos futuros de longo prazo publicados pelo mercado refletirão sobretudo os retornos de longo prazo do passado e também mostrarão aos clientes o quanto o seu portfólio perderia em uma grande correção, bem como quanto eles fariam em um mercado de touro.

Vantagens para os consultores

Os conselheiros que utilizam o Riskalyze podem tornar suas práticas mais eficientes e lidar com menos dores de cabeça de clientes porque podem se referir à declaração de risco que foi produzida pelo programa. Eles podem dizer a seus clientes que seu trabalho é lidar com a quantidade e os tipos de risco que se enquadram no intervalo de probabilidade fornecido e garantir que o portfólio do cliente esteja crescendo de acordo com isso. Eles também podem mostrar os clientes que ligam quando suas carteiras estão abaixo ou estão abaixo do desempenho de outros benchmarks em um mercado Bull, como o desempenho da carteira é normal, dada a quantidade de risco que eles estão tomando. Eles podem usar comparações lado a lado para mostrar a quantidade de perda que podem sustentar para alcançar um determinado nível de retorno. Esses números úteis podem apalpar as preocupações de muitos clientes incômodos quando as coisas ficam difíceis. (Para mais, consulte: Como os conselheiros podem ajudar os clientes a aumentar a volatilidade do estômago .)

O programa também permite que os assessores mostrem aos clientes como a adição ou subtração de ativos específicos afetará seu perfil de risco e como eles podem precisar reposicionar suas participações para manter seu nível de risco anterior. Deve-se notar que, embora a análise Riskalyze possa ser usada e impressa como uma declaração de política de investimento, este serviço não é um plano abrangente em nenhum sentido. No entanto, as informações que contém podem ser facilmente importadas em muitos programas de planejamento financeiro comum, como o Emoney. O programa também permite aos clientes fazer logon remotamente com o consultor para que eles possam analisar os dados e as ilustrações na mesma tela. Talvez a maior vantagem que este serviço ofereça é a sensação de urgência que pode criar em clientes potenciais que descobrem que eles estão tendo muito mais risco em suas carteiras do que eles percebem. (Para mais informações, consulte: 5 Consultores das questões vitais devem solicitar novos clientes .)

A linha inferior

Os conselheiros podem acompanhar a crescente demanda de aconselhamento com programas como o Riskalyze. Fast Company nomeou a Riskalyze uma das 10 maiores empresas mais inovadoras do setor financeiro, e o Morningstar Advisor listou-as como tendo a melhor tecnologia voltada para o cliente no negócio. Para mais informações sobre este programa, visite o site Riskalyze em www. arriscar. com. (Para mais informações, consulte: Como ser um consultor financeiro superior .)