Você acabou de se aposentar e tem a sorte de ter trabalhado para um empregador que ainda possui um plano de pensão. Você recebeu alguma documentação da gente de recursos humanos pedindo que você escolha como deseja receber seu dinheiro. Você entra em pânico, pois há várias opções e você não quer que essa decisão importante seja atingida. As opções geralmente incluem uma série de opções de pagamento mensal e podem incluir a opção de efetuar também um pagamento fixo.

Os consultores financeiros que aconselham clientes em ou perto de aposentadoria lidarem com esta decisão regularmente podem fornecer uma orientação inestimável. Aqui estão alguns pensamentos sobre o processo de pensamento que deve ser usado para ajudar os clientes a fazer essa importante escolha. (Para mais informações, consulte: A compra de pensões oferece um bom negócio? )

Veja a situação completa do cliente

Esta é claramente uma decisão a tomar no contexto da situação geral do cliente. Os fatores a serem considerados incluem:

• Que outros recursos de aposentadoria estão disponíveis para o cliente?
• O cliente tem outra fonte de renda mensal, como a Segurança Social? Se eles são casados, ambos os cônjuges têm uma pensão? Como se comparam os benefícios da Segurança Social?
• Como o cliente vê sua longevidade? Embora, claro, ninguém pode prever o futuro, isso é um fator na medida em que eles podem superar os pressupostos inerentes a um cálculo de montante fixo.
• Nessa linha, o cliente enfrenta problemas graves de saúde?
• Quão bem as fontes de renda do cliente variaram de uma perspectiva fiscal? (Para leitura relacionada, veja: Como os conselheiros podem ajudar a proteger clientes vulneráveis. )

Quando escolher uma anuidade sobre uma soma fixa

A escolha principal geralmente se resume a se você optar por tomar seus pagamentos como uma anuidade ou como uma quantia fixa. Aqui estão algumas vantagens oferecidas pela escolha de uma anuidade.

• Você será protegido contra uma desaceleração na economia e no mercado de ações. Sua pensão é uma obrigação do seu empregador e o incumprimento desta obrigação pode levar a falência para um empregador do setor privado.
• Os pagamentos de anuidade oferecidos através de uma pensão de empregador são muitas vezes superiores aos que podem ser obtidos, levando o dinheiro como um montante fixo e comprando uma anuidade em particular.
• Se o cliente tiver outros ativos disponíveis para investimento, eles podem levar em conta os pagamentos mensais ao alocar seus investimentos para crescimento futuro. Alguns consultores financeiros consideram os pagamentos de pensões e os pagamentos da Segurança Social como parte da alocação de renda fixa do cliente. (Para mais, veja: Pensão mensal ou quantia fixa: o que é melhor? )

Opção de anuidade Contras

• Muitas pensões do setor privado não oferecem um ajuste ao custo de vida.Isso é mais comum com as pensões do setor público. A falta de tal ajuste deixa o aposentado à mercê da inflação. Embora a inflação esteja atualmente baixa, mesmo um baixo nível de inflação pode prejudicar seu poder de compra. Por exemplo, uma taxa de inflação de 3% reduzirá o seu poder de compra pela metade ao longo de um período de 24 anos.
• Se o seu empregador está em problemas financeiros ou isso se desenvolve ao longo do tempo, sua pensão será paga pela Pension Benefit Guarantee Corporation (PBGC). O PBGC é o backstop da pensão do governo em caso de inadimplência em uma pensão privada. Eles garantem as pensões até um limite mensal estabelecido. É menos claro o que acontece quando uma reforma do setor público é padrão como vimos na situação de falência de Detroit.
• Se deixar uma herança é um objetivo, saiba que os pagamentos de pensões param quando o empregado ou seu cônjuge (se aplicável) morre. Os pagamentos param e não há soma fixa para deixar para crianças ou outros. (Para mais informações, consulte: Anuário de pensão vs. Soma fixa: Qual é o melhor? )

Prêmios de pagamento de saldo total

• Se você é um investidor qualificado ou trabalha com um consultor financeiro em quem você possui confiança que você pode fazer melhor para si mesmo rolando o dinheiro para uma conta IRA do que o retorno implícito na opção de anuidade. Uma nota de cautela aqui, isso pode ser um conflito de interesse para o seu consultor financeiro na medida em que eles podem ser compensados ​​com base na quantidade de dinheiro que você precisa para investir e um fluxo de renda de anuidade não qualificará. Certifique-se de que está trabalhando com um consultor financeiro que coloca os seus interesses primeiro no fornecimento de aconselhamento.
• O dinheiro pode ser deixado aos seus herdeiros se desejado.
• A saúde financeira do seu antigo empregador não terá impacto em seu futuro financeiro.
• Você tem mais flexibilidade de planejamento financeiro em termos de retiradas, planejamento tributário e outras opções. Por exemplo, se você estiver trabalhando aos 70 anos e quiser evitar a obtenção de distribuições mínimas necessárias (RMDs) em algumas ou todas as suas contas de aposentadoria, você poderá rogar algum ou todo esse dinheiro para o plano 401 (k) seu atual empregador. Isso permitiria que você adia RMDs nesse dinheiro enquanto trabalhava. Você também pode fazer uma conversão para um Roth IRA também. (Para mais, consulte: Quanto deve retirar os aposentados das contas? )

Quando evitar distribuições de montante fixo

• Você será afetado pelos altos e baixos do mercado de ações. Se você não é um investidor experiente ou não está trabalhando com um consultor financeiro confiável, essa pode não ser a opção para você.
• Você corre o risco de ultrapassar o seu dinheiro.

Escolhendo uma opção de anuidade

Se você decidir seguir a rota de renda, você terá várias opções para escolher. Estes podem incluir:

• Uma única anuidade vitalícia. Esta opção irá fornecer pagamentos para a sua vida e cessará quando você morrer.
• Anuidade conjunta e de sobrevivência. Esta opção proporcionará um pagamento para o empregado e seu cônjuge se eles morrem primeiro. Os pagamentos cessam quando o último do casal morre.O pagamento do sobrevivente é uma porcentagem dos pagamentos do empregado, como 100%, 75% ou 50%.
• Vida e período certas opções, se oferecidas, fornecem pagamentos para a vida do empregado com pagamentos garantidos a um beneficiário por um período mínimo, como 10 anos, 20 anos ou algum outro período. Esta pode ser uma boa opção para uma única pessoa que ainda quer passar alguns dos pagamentos a um herdeiro em caso de morte.

Para um casal, um único pagamento de vida raramente faz sentido a menos que haja outros ativos de aposentadoria substanciais para o cônjuge. A vantagem desta opção é que resulta no maior pagamento de pensão. (Para mais informações, veja: Anuidades de longevidade Chega em 401 (k) Planos .)

Papel do consultor financeiro

Esta é uma das decisões financeiras mais críticas que um cliente fará e elas serão contando com o conhecimento e experiência de seu assessor financeiro. Uma pensão pode ser um activo de aposentadoria significativo e pode ser a pedra angular do planejamento de aposentadoria de um cliente. Um consultor financeiro experiente pode ajudá-los a empregar este e todos os seus recursos de aposentadoria juntos da maneira mais vantajosa para sua situação.

A linha inferior

Os aposentados com uma pensão são afortunados. Os assessores financeiros desempenharão um papel fundamental para ajudar seus clientes a tomarem decisões críticas de pensão que possam ter um impacto real na qualidade de vida na aposentadoria. (Para mais informações, consulte: Dicas de Planejamento Imobiliário para Clientes Idosos e Aprovados . )