O Hancock Horizon Burkenroad Small Cap Fund ("HHBUX") é um fundo mútuo exclusivo da divisão Hancock Horizon Funds do Whitney Bank. Whitney Bank é um banco regional com sede em Nova Orleans que tem uma história de servir clientes na região da Costa do Golfo há mais de 100 anos. Hancock Horizon gerencia 14 fundos com ativos totais sob gestão (AUM) de US $ 1. 9 bilhões. O Burkenroad Small Cap Fund é o maior fundo da Hancock Horizon e seu fundo de melhor desempenho desde 2006.

Foco Regional da Costa do Golfo

O fundo Hancock Horizons Burkenroad Small Cap espelha o foco da Whitney Bank na região da Costa do Golfo. O fundo investe principalmente em títulos de capital de empresas de capitais pequenos localizados em negócios substanciais na Louisiana, Texas, Mississippi, Alabama, Geórgia ou Flórida.

Filosofia e Processo de Investimento

As ações que atendem ao teste geográfico são submetidas à análise quantitativa. O objetivo é encontrar empresas com bons fluxos de caixa, sólidos índices de preço a lucro (P / E), impulso de mercado favorável ou a chance de notícias favoráveis. Uma vez que os estoques eliminam o obstáculo da análise quantitativa, é dada maior ênfase à análise qualitativa. As empresas são avaliadas de acordo com a influência de fatores internos e externos sobre o potencial de lucro. A qualidade do gerenciamento, a força do plano de negócios e o posicionamento para explorar lacunas nos mercados atendidos são considerações importantes. Além de sua própria equipe de investimento interno, o fundo usa relatórios Burkenroad da Escola de Negócios A. B. Freeman da Universidade de Tulane.

A decisão final é do diretor de ações e do principal estrategista de investimento, David J. Lundgren Jr. e John C. Portwood. Ambos os homens se juntaram à Hancock Horizons em 1998.

Burkenroad Reports

Burkenroad Reports é um curso de crédito completo, projetado para oferecer estudantes de graduação e graduação em treinamento prático em análise de estoque. Os estudantes são divididos em equipes, cada equipe recebe um estoque para analisar o nível microscópico. Os relatórios finais dos alunos são compilados e disponibilizados gratuitamente ao público. As ações pesquisadas incluem ações da América Latina e as ações da Costa do Golfo favorecidas pelo Hancock Horizons Burkenroad Small Cap Fund.

Principais participações

O fundo possui 81 empresas em sua carteira. As 10 principais participações representam 16. 66% do valor patrimonial líquido (NAV). As principais explorações são Dycom Industries (NYSE: DY DYDycom Industries Inc90. 94 + 2. 13% Criado com Highstock 4. 2. 6 ), Insperity (NYSE: NSP NSPInsperity Inc102. 20 + 1. 74% ), Bebida Nacional (NASDAQ: FIZZ FIZZNational Beverage Corp95.68 + 1. 89% ) e Fresh Del Monte Produce (NYSE: FDP FDPFresh Del Monte Produce Inc46. 46-0. 09% ).

Metrics

O Hancock Horizons Burkenroad Small Cap Fund é classificado como quatro estrelas pela Morningstar. O fundo tem AUM de US $ 713. 43 milhões, uma razão de despesa bruta de 1. 35%, uma taxa de rotatividade de 39%, uma versão beta de 0. 84, Sharpe de 0. 49, um desvio padrão de 13. 73 e uma carga de vendas de front-end a partir de 5. 25%. Tinha um retorno de ano-a-dia (YTD) de 1. 13%, a partir de 20 de maio de 2016. Seu retorno total anualizado de 10 anos foi de 7. 85% em 30 de abril de 2016.

O fundo é comparado com o índice Russel 2000. O índice é composto pelas mais pequenas 2 000 empresas do índice Russell 3000. Essas 2 000 ações representam cerca de 10% da capitalização de mercado total. O índice Russell 2000 tem um retorno total anualizado de 10 anos de 5. 26%.

A linha inferior

O fundo Hancock Horizons Burkenroad Small Cap é um fundo bem pesquisado com um foco regional único. O fundo fornece retornos sólidos para os investidores que procuram um fundo diversificado de pequena capitalização contendo empresas com potencial de ganho de capital e não são o foco de um Wall Wall pesado. As divulgações da carteira do fundo fornecem uma riqueza de informações a investidores independentes com contas autogestionadas. Os investidores podem se concentrar em um número menor de ações que têm melhor potencial de recuperação ou de aquisição.