As novas regras fiduciárias do Departamento de Trabalho deverão ter um tremendo impacto no setor de serviços financeiros. De acordo com a Morningstar, as novas regras podem afetar US $ 3 trilhões de ativos da conta de aposentadoria individual e US $ 19 bilhões em receita de gerenciamento de patrimônio. Essas grandes mudanças têm muitos conselheiros financeiros à procura de novas tecnologias para ajudar a gerenciar a complexidade e mitigar as perdas.

Neste artigo, veremos por que o planejamento fiduciário pode se tornar o próximo grande destaque na tecnologia de consultores, pois os painéis do cliente e outras integrações tecnológicas varrem o mercado. (Para mais, veja: Requisitos de Regra Fiduciária Novos Produtos Techados .)

Novos Requisitos

O Presidente Obama introduziu novas regras destinadas a conter conflitos de interesse e taxas excessivas em fevereiro de 2015. Segundo o Casa Branca, as reformas poderiam aumentar o retorno dos investidores em um ponto percentual por ano e salvar as famílias americanas em US $ 17 bilhões anualmente. Estes novos regulamentos foram implementados pelo Departamento de Trabalho e foram conhecidos como a regra fiduciária.

As novas regras fiduciárias do Departamento de Trabalho exigem que os assessores financeiros atuem no melhor interesse de seus clientes de planejamento de aposentadoria em vez de simplesmente vender produtos financeiros. Na prática, isso significa que os conselheiros devem oferecer fundos de baixo custo ou poder se defender quando oferecem opções mais caras. As regras não banem comissões ou compartilhamento de receita, mas os clientes devem assinar um contrato de "isenção de interesse melhor" ou "BICE" nesses casos. (Para leitura relacionada, veja: Como os conselheiros podem planejar alterações de regras fidedignas. )

Os conselheiros de investimento registrados (RIAs) serão os menos afetados pelas novas regras - pelo menos em comparação com os corretores. Eles serão obrigados a manter documentação adicional mostrando como os melhores interesses dos clientes estão sendo colocados primeiro e talvez lidam com os contratos "BICE-lite" ao rolar mais de 401 (k) s ou outras contas de provedores mais baratos. Mas ainda assim, alguns RIAs menores provavelmente se fundem com empresas maiores para simplificar o processo.

Como a tecnologia ajuda

Existem duas áreas em que as tecnologias de consultores provavelmente ajudarão com questões de conformidade decorrentes das novas regras do Departamento de Trabalho.

Em primeiro lugar, as plataformas de consultores financeiros podem usar a tecnologia para modificar seus processos de embarque para incluir a entrega instantânea e a aprovação das isenções de contrato de melhor interesse (BICEs) quando necessário. Isso ajudará os consultores a garantir que todas as suas bases sejam cobertas e que os contratos estejam disponíveis para recuperação rápida no caso de uma auditoria. A natureza automatizada da transação também pode reduzir a ansiedade do cliente e ajudar a explicar o que o contrato significa em termos leigos.

Em segundo lugar, as plataformas de consultores financeiros podem adicionar produtos educacionais projetados para garantir que os clientes recebam todas as informações de que precisam para tomar decisões informadas. Algumas plataformas podem ainda arquivar notas para todas as transações de investimento e interações do cliente para mostrar que os assessores estão agindo no melhor interesse de um cliente. Os agradecimentos dos clientes ao longo do caminho poderiam aumentar ainda mais a defesa das decisões de investimento. (Para mais informações, consulte: Como a Tech pode ajudar os conselheiros com conformidade de regras fidedignas .)

Empresas como o plano eMoney têm esses tipos de recursos onboard e analítica em novembro, com a conformidade e os contratos BICE chegando no início de 2017. Muitas vezes, os conselheiros podem entrar em contato com seus provedores de software para obter informações sobre o lançamento de novos recursos como esses.

A linha inferior

Enquanto os consultores financeiros estarão enfrentando alguns novos requisitos, graças à nova regra fiduciária, muitas plataformas de uso comum provavelmente começarão a implementar soluções de conformidade nos próximos meses. Esses recursos ajudarão com tudo desde a assinatura dos contratos do BICE até garantir que os conselheiros possam defender suas recomendações no caso de uma auditoria.

Os consultores financeiros podem querer entrar em contato com seus provedores de software para se informar sobre os roteiros dos produtos, a fim de planejar a transição e identificar se eles terão de realizar algumas atividades manualmente enquanto isso permanecerão compatíveis. (Para leitura relacionada, consulte: Como preparar seu Tech para conformidade com regras fidedignas. )