A nova regra fiduciária do Departamento de Trabalho que eleva automaticamente todos os profissionais financeiros que trabalham com planos de aposentadoria ou contas para um status fiduciário traz mudanças radicais ao setor de planejamento de aposentadoria. Muitos conselheiros e empresas ainda estão lutando para entender o alcance total das novas regras para que elas possam cumprir este regulamento quando se tornar final no próximo ano.

Mesmo depois que as empresas fazem suas determinações finais de como as regras se aplicam, elas ainda terão que treinar e educar seus funcionários sobre os novos procedimentos que devem ser usados ​​para se manterem compatíveis. Agora, alguns educadores terceirizados estão surgindo na sequência da regra DoL para ajudar as empresas de consultoria com essa tarefa.

Veja o que os conselheiros devem estar pensando, já que a regra se torna final. (Para leitura relacionada, veja: A Regra Fiduciária SEC: Como explicá-la aos clientes. )

Preparando-se para cumprir

Várias instituições importantes do setor financeiro têm planos de oferecer treinamento para o cumprimento da regra do DoL, e alguns já possuem programas disponíveis. O American College for Financial Planning e a consultoria fiduciária fi360 atualmente oferecem programas nesta área, e vários outros jogadores estão prestes a entrar no campo. Morningstar, o Pension Resource Institute e a American Retirement Association vão lançar programas de treinamento nos próximos meses, e eles serão acompanhados pelo Wagner Law Group e FRA PlanTools. A LIMRA também anunciou planos para oferecer um programa de treinamento próprio neste outono.

Os preparativos necessários para o cumprimento das novas regras começarão com as empresas que examinem a abordagem específica que estão levando com seus clientes, a tecnologia que eles usam, bem como seus processos de documentação. Em seguida, as empresas podem analisar como eles pretendem treinar seus conselheiros e funcionários sobre como atuar como fiduciários, pois esse status será concedido a qualquer consultor que forneça conselhos de investimento por uma taxa para qualquer tipo de conta de poupança para aposentadoria.

As novas regras fiduciárias irão elevar o status de milhares de conselheiros a fiduciários que anteriormente eram mantidos apenas para um padrão de adequação com seus clientes. E mesmo aqueles que atualmente estão de acordo com um padrão fiduciário de acordo com os regulamentos da SEC terão alguns ajustes a serem feitos sob as novas regras. Douglas Wilburn, diretor de conformidade da ValMark Securities Inc., um corretor intermediário independente, disse a InvestmentNews que "muitos conselheiros não precisavam se preocupar em ser um fiduciário da ERISA. Eles podem ter sido fiduciários sob o Ato 40, mas isso é um conjunto diferente de responsabilidades. Eu acho que faz sentido para as empresas treinar as pessoas sobre o que significa ser um fiduciário ERISA e as obrigações que acompanham isso.Isso é novo para muitas pessoas. "

Muitos dos programas que estão disponíveis irão além dos inquilinos da própria regra e falar sobre as várias exceções da regra, como os requisitos do BICE. Eles também abordarão as novas regras para rolamentos de IRA, o que muitos dirão que é o fator que é mais afetado pela nova regra. Em relação aos requisitos do BICE, a nova regra estabelece que "as instituições financeiras geralmente devem adotar políticas e procedimentos razoavelmente projetados para mitigar qualquer impacto prejudicial de conflitos de interesse. "(Para leitura relacionada, veja: Regra Fiduciária Imapct: Como já está sendo sentida. )

A linha inferior

As empresas de consultoria financeira devem adotar uma abordagem pró-ativa para obter o seu pessoal adequadamente treinado para cumprir com as novas regras fiduciárias. Empresas maiores com maiores recursos podem fornecer treinamento interno, enquanto as empresas menores podem terceirizar essa tarefa para uma das empresas acima mencionadas. Mas o prazo para a conformidade neste assunto está se aproximando rapidamente, e as empresas precisam atuar agora para atender aos novos requisitos. (Para leitura relacionada, veja: Como a regra fiduciária cria Conflitos de rolagem do IRA. )