Faz sentido comprar uma apólice de seguro de vida garantida? Geralmente, quando você compra um produto ou serviço garantido, você está decidindo transferir, por um custo, o risco de falha no produto ou no serviço ao fabricante ou provedor.

Todos nós fazemos escolhas sobre a retenção (auto-seguro) ou transferência de risco (seguro de compra) todos os dias - às vezes, conscientemente e às vezes inadvertidamente. Por exemplo, ao selecionar uma dedução maior ou menor no seguro de saúde e automóvel do seu proprietário, ou ao decidir se deseja ou não comprar um seguro de viagem para férias.

O desafio é entender como o risco pode afetar sua situação financeira e se você deve reter ou transferi-la. A decisão depende de muitos fatores, incluindo o montante em risco, o motivo da cobertura e sua situação financeira. Por exemplo, se você é trabalhador por conta própria e sua liquidez pode variar, você pode optar por cobertura com pagamentos fixos garantidos. Enquanto alguém com uma renda mais estável ou maior riqueza pode se sentir mais confortável, tendo a chance de que os pagamentos premium possam variar.

Garantido VS. Políticas não garantidas

O seguro é tudo sobre a gestão do risco. Ao contrário dos indivíduos, as seguradoras podem gerenciar o risco juntando um grande número de políticas individuais. Dependendo da avaliação da seguradora sobre o risco de cada candidato, eles atribuem um pagamento premium mais alto ou mais baixo. Ou eles podem decidir que o risco é muito bom e não oferecem cobertura.

Ao comprar um seguro de vida, você tem a opção de escolher entre produtos com e sem garantias.

Uma política garantida significa que você paga o prêmio programado na hora em que a cobertura não caducará. Além disso, o montante premium planejado é garantido. Você não será obrigado a pagar um prêmio mais alto se a seguradora optar por aumentar as taxas e as despesas na política, ou se o retorno do investimento for menor do que o projetado inicialmente. Em troca do seu pagamento premium, a seguradora assume todos os riscos.

Em uma política não garantida, a cobertura é vendida usando uma ilustração hipotética que contém vários livros contábeis. O livro-razão atual (melhor cenário) é calculado usando uma taxa de retorno assumida mais alta, bem como as taxas e despesas de política que a seguradora está atualmente cobrando. O livro de contas garantido (pior cenário) ilustra o que poderia acontecer se a seguradora cobrasse as taxas e despesas mais contratualmente permitidas e pagasse a menor taxa de retorno permitida pela política. O prêmio planejado em uma política não garantida é tipicamente calculado usando a ilustração atual mais favorável. Então, você como proprietário da política, tem todo o risco. Se os pressupostos não funcionam como esperado, você poderia estar em uma situação em que você poderia ter que pagar um prêmio mais alto em algum momento no futuro ou a política poderia caducar.

Políticas de prazo

O seguro de vida a termo oferece um benefício de prémio e morte garantido por uma duração definida, por exemplo, 10, 20 ou 30 anos. No entanto, uma vez que o período garantido termina, a política torna-se termo renovável anual. Se você precisa manter a cobertura, corre o risco de ter que pagar um prêmio significativamente maior que aumentará a cada ano.

Uma maneira de mitigar algum desses riscos é selecionando uma política com uma opção de conversão. Você pode pagar um prêmio mais alto, mas você garante sua capacidade de manter a cobertura, a um custo mais razoável, convertendo o termo em uma política permanente em sua classificação atual. O prémio dependerá da sua idade e dos produtos oferecidos pela seguradora quando você se converter. (Veja também: O que é uma apólice de seguro convertível?)

Políticas permanentes

A maioria das apólices de seguro de vida permanente não são garantidas, a menos que a ilustração e o contrato incluam especificamente um piloto sem lapso. Com um piloto sem lapso, a seguradora garante, contratualmente, que a cobertura permanecerá em vigor por um determinado número de anos. A duração da garantia depende do prémio planejado, tipo de política e seguradora. Algumas empresas oferecem produtos, como um índice ou políticas variáveis, com garantias limitadas (apenas cinco anos), enquanto outras políticas têm garantias que podem durar bem além dos 100 anos de idade. (Veja também: Compreender ilustrações permanentes do seguro de vida.) > Com uma garantia sem lapso, desde que você pague o prêmio planejado no horário (muito importante), a cobertura permanecerá em vigor. Mesmo que o valor de caixa da política caia para zero. Em troca da garantia, a seguradora cobra um prêmio mais alto e a política pode gerar menos valor em dinheiro do que uma política não garantida comparável.

Alguma vida inteira e a hipótese atual de políticas de vida universal com um benefício de morte nivelado, quando o prémio máximo é pago, também pode atuar como uma política com uma garantia sem lapso.

A linha inferior

Muitos fatores devem ser ponderados quando se decide comprar uma política garantida ou não garantida. Ao tomar essa decisão, você precisa realisticamente rever sua situação financeira e decidir quais os riscos que você pode absorver e aqueles que devem ser transferidos. Por exemplo, comprar uma política garantida para fornecer sua família pode dar-lhe mais liberdade para investir em um portfólio de risco mais alto ou em negócios, sabendo se você perdeu de repente durante um mercado em baixa sua família seria financeiramente segura.