Os fundos negociados em bolsa de títulos municipais de Nova York (ETFs) oferecem aos investidores uma exposição ao mercado de títulos municipais de Nova York, embora provavelmente gerem retornos estáveis ​​e de baixo risco que estão isentos de impostos ao nível federal à longo prazo. Se os investidores são residentes do estado de Nova York, esses investimentos estão isentos de impostos de imposto de renda do Estado de Nova York. Além disso, esses ETFs fornecem aos investidores uma renda mensal constante que é isenta de impostos a nível federal para todos os investidores. Se os investidores comprarem e manter esses ETFs e estiverem fora de Nova York, seus rendimentos mensais podem ser tributados no nível estadual.

SPDR Nuveen Barclays NY Muni Bd ETF

O SPDR Nuveen Barclays NY Muni Bd ETF foi emitido em 11 de outubro de 2007 pela State Street Global Advisors. O assessor do fundo é State Street Global Advisors Fund Management, Inc., e seu sub-assessor é a Nuveen Asset Management, LLC. Ele procura fornecer resultados de investimento correspondentes ao desempenho de retorno e rendimento do Índice Barclays Managed Money Municipal New York, seu índice de referência. O índice de referência do fundo rastreia os títulos municipais de Nova York com valores mobiliários negociados em bolsa, de taxa fixa e de investimento, com vencimentos remanescentes superiores a um ano. Ele cobra uma razão de despesa de 0,2%, enquanto a razão de despesa média de sua categoria é de 0,25%.

A partir de 26 de agosto de 2015, a INY tem uma duração efetiva de 7. 74 anos, um rendimento de dividendos de 2,44% e um rendimento equivalente a imposto que é calculado usando uma taxa de imposto combinada de 48. 39%, de 4. 15%. O baixo nível de volatilidade do fundo, o grau moderado de risco de taxa de juros, os retornos sem impostos e as distribuições mensais de renda isentas de impostos são mais adequados para investidores de renda fixa com horizontes de investimento de longo e médio prazo buscando obter exposição ao vínculo municipal mercado. Também pode ajudar a diversificar os investidores com participações em títulos municipais, gerando receita mensal.

PowerShares New York AMT-Free MuniBd ETF

O PowerShares New York AMT-Free MuniBd ETF foi lançado em 2007 pela Invesco. É administrado pela Invesco PowerShares Capital Management e busca fornecer resultados de investimento correspondentes ao desempenho do Índice de Valores Mobiliários de longo prazo do Banco da América Merrill Lynch New York, seu índice de referência. Para alcançar seus resultados de investimento, o fundo geralmente investe pelo menos 80% de seus ativos totais em valores mobiliários municipais que compõem seu índice, que incluem títulos de dívida com títulos em dívida denominados em dólares norte-americanos emitidos publicamente por Nova York ou qualquer território dos EUA no mercado dos EUA com vencimentos remanescentes de pelo menos 15 anos.

O fundo tem uma duração efetiva de 7.84 anos, um rendimento de SEC de 30 dias de 2. 17%, um rendimento de distribuição de 3. 44% e um desvio padrão de três anos de 4.98%. Devido aos seus investimentos em títulos de longo prazo, o fundo possui um nível moderadamente alto de risco de taxa de juros. Com base nessas características, estatísticas e seu baixo índice de despesas de 0,28%, é mais adequado para comprar e manter investidores de renda fixa em uma faixa de imposto elevada com graus moderados de tolerância ao risco buscando exposição a títulos emitidos por Nova York, Porto Rico ou Guam, ao mesmo tempo que geram retornos e rendimentos mensais que são isentos de impostos no nível federal.

iShares New York AMT-Free Muni Bond

O iShares New York AMT-Free Muni Bond (NYSEARCA: NYF NYFiShs NY MuniBnd55. 97 + 0. 06% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ) foi emitido em 2007 pela BlackRock iShares. A NYF é aconselhada e administrada pela BlackRock Fund Advisors, que implementa uma estratégia passiva para atingir seu objetivo de investimento. A NYF cobra uma razão de despesa de 0,25%, o que está em linha com a média da categoria. O fundo geralmente investe pelo menos 90% de seus ativos em títulos que compõem o índice e pode investir até 10% de seus ativos em certos contratos de derivativos. A NYF procura rastrear o desempenho do índice de títulos municipais SUN de AM da S & P, seu índice de referência. O índice de referência da NYF inclui obrigações municipais emitidas pelo estado em dólares norte-americanos denominadas em dólares, de investimento, com vencimentos remanescentes superiores a um mês.

A NYF é mais adequada para investidores de renda fixa que procuram investir no mercado de títulos municipais do estado de Nova York de forma eficiente, com baixo nível de volatilidade e baixo risco de taxa de juros, ao mesmo tempo que recebem renda mensal isenta de impostos.