O dinheiro vem em algum lugar atrás de comida, água e abrigo como uma necessidade básica. O dinheiro sozinho não é nada ruim. Mas a adoração de dinheiro ou ganância causa algumas tragédias. Os consultores financeiros devem ser entendidos ao abordar questões e apreensões em relação à impropriedade que precipitou uma firme desconfiança para os profissionais financeiros em todos os lugares. 'White Collar Crime' é apenas uma maneira elegante de dizer 'thievery upscale. "Quando você vê o cara ruim na primeira página do jornal, é muito tarde. O que é tão curioso é o quanto esses charlatães são capazes de colecionar de um investidor desavisado.

Se você é um conselheiro, você sabe o quão difícil pode ser para ganhar uma nova clientela para sua prática. "Stupefied" - essa é a palavra que descreve meu sentimento quando aprendo que outro investidor foi enganado em entregando o seu ninho de ninho financeiro duro para o último esquema de Ponzi … gancho, linha e platina. Parece que os investidores mais conservadores têm uma afinidade por encontrar essas postas predatórias. A razão pela qual: é a promessa .

Inovação em Escravidão

O imigrante de origem italiana Charles Ponzi estafou o equivalente a cerca de US $ 225 milhões em dólares de hoje através de um chamado investimento que prometeu até 50% de retorno em apenas 45 dias por usando dinheiro de um investidor para pagar esses retornos prometidos a um investidor anterior. O esquema foi inicialmente exposto por William H. McMasters, que trabalhou brevemente como publicista de Ponzi. Ponzi foi julgado e condenado por fraude postal no Tribunal Federal da U. S. e cumpriu 3. 5 anos de prisão. Chocantemente, sua sentença atendida fez pouco para dissuadir seu apetite pelo escárnio financeiro; ele serviria mais tempo na prisão por cometer fraude de tipo semelhante antes de ser deportado em 1934.

Os efeitos de serem levados aos limpadores financeiramente por um predador financeiro podem ser devastadores, não apenas financeiramente, mas também pessoalmente. Basta perguntar a Terry H., um pequeno empresário em Kalamazoo, Michigan. Um homem chamado Alex Sualim defraudou Terry e outros investidores de mais de US $ 13 milhões. A participação de Terry é tomada por um Sualim muito persuasivo, a. k. um Lennie Grant, era de US $ 400.000. Sualim representava empresário, com um contrato de vários milhões de dólares, precisando urgentemente de um fornecedor norte-americano para um material semicondutor sensível denominado silício-germânio que acabou por não ser nada mais do que a embalagem em caixas sem promessa de entrega ou pagamento. Terry foi convidado a avançar dinheiro para a entrega da China, em seguida, entregar a uma empresa fictícia no Canadá. Terry imediatamente notificou o FBI quando sentiu falta de jogo. Mas aí já era tarde demais. Terry passou os próximos anos perseguindo pistas e conduzindo sua própria investigação e seguindo de perto a investigação do FBI.Em uma carta escrita ao escritório do procurador da U. S., a emoção de Terry define palpável:

"E, embora eu entenda que não sou a única vítima neste caso e a quantidade de dinheiro que ele roubou de mim foi" apenas "$ 400 000 (que representa apenas uma pequena parcela do total ), talvez também tenha sido 4 milhões de dólares para mim porque o dinheiro que eu investei foi quase tudo o que eu tinha economizado para a aposentadoria! Na verdade, essa situação também causou uma divisão entre minha esposa e eu que ela recentemente solicitou o divórcio também , então as mentiras do Sr. Sualim e a mentira premeditada não só me causaram grandes danos financeiramente, mas também pessoalmente! "

Sualim foi preso em Nevada e foi julgado no Tribunal Federal da U. S. Sualim foi condenado a pagar as vítimas a cada centavo. Desejamos Terry bem em recuperar seus ativos financeiros. (Para saber mais, veja: Como evitar cair presa no próximo Madoff Scam .)

Assista aos sinais de aviso

Bernie Madoff. Provavelmente não é necessário escrever mais nada. Bernard L. Madoff Investment Securities roubou cerca de US $ 15 bilhões, onde os investidores foram prometidos retornos altos de um fundo que, segundo notícias, nunca fez um comércio.

Foundation for New Era Philanthropy. John G. Bennett, Jr roubou cerca de US $ 135 milhões de instituições de caridade e sem fins lucrativos da mesma forma, prometendo duplicar o dinheiro investido em um período de seis a nove meses. Aqui em Michigan, uma das mais de 1, 100 organizações afetadas foi Spring Arbor College. Entre com o Professor de Contabilidade, Albert Meyer, que teve a gentileza de dar a esse escritor uma entrevista:

MJ: Por que John Bennett of New Era era tão convincente?

AM: Ele se conectou com pessoas influentes. Conseqüentemente, as pessoas argumentariam que, se tal e tal estiver envolvido, ele deve ser legítimo. Ele também projetou a imagem de uma pessoa muito religiosa. Então, a comunidade cristã caiu por isso. Liguei para a Christian Coalition e disse-lhes que Bennett estava executando um esquema Ponzi e defraudando seus constituintes. Eles me disseram que o Sr. Bennett era um bom homem cristão e não tinha o direito de fazer essas acusações. Bennett chamou os seminários que ele realizou para os sem fins lucrativos (para ajudá-los a preencher pedidos para obter subsídios do governo e de outras fundações) The Templeton Institute. Ele disse às pessoas nesses seminários que um indivíduo muito rico, que quer permanecer anônimo, está fornecendo as doações correspondentes. Eles instintivamente assumiram que Sir John Templeton está apoiando o esquema. (Para leitura relacionada, veja: O que é um esquema de pirâmide? )

MJ: Quanto tempo demorou para convencer alguém em uma posição autorizada de que a Era Nova era um Ponzi Esquema ?

AM: É difícil dizer. Eu expressei minhas dúvidas para a v. P. de negócios no Spring Arbor College no verão de 1993. Eu disse ao auditor externo que ele tem o dever de proteger seu cliente e fazer a due diligence em New Era. Ele me disse que a v. P. para o desenvolvimento (angariação de fundos) lhe disse para não balançar o barco.Eu disse que ele estava certificado para barcos de rock. Eu acho que Steve Stecklow (um jornalista de investigação) começou a me levar a sério em cerca de fevereiro de 1995. O diretor da escola de negócios também me acreditou naquela época e alguns outros na faculdade de negócios. Ninguém na administração acreditava em mim. Na verdade, eles se encontraram com o conselho para discutir como eles poderiam me despedir. Bennett chamou o presidente, depois que Steve Stecklow o chamou e disse ao presidente que me demitiesse, caso contrário, a faculdade seria excluída do esquema. Eu disse ao presidente para dizer a Bennett que, se ele retornasse o milhão de dólares eu renunciaria e, uma vez que eu fosse embora, ele poderia reinvestir o milhão de dólares. Eu estava confiante de que o esquema entraria em colapso antes que o presidente pudesse ter tempo para devolver o dinheiro à New Era. Em vez disso, a faculdade enviou mais um milhão de dólares. (Para mais informações, veja: Fraude de afinidade: sem segurança em números .)

MJ: Como o investidor individual pode evitar ser levado aos limpadores por um predador financeiro?

AM: Em primeiro lugar, não coloque o seu dinheiro na conta bancária de outra pessoa.

Em segundo lugar, se você infringir esta regra, porque considera que o montante é insignificante, lembre-se de que, uma vez que receba o retorno "excepcional" prometido no capital, você seria encorajado a cometer mais fundos e antes de conhecer o " insignificante "montante seria uma quantidade substancial.

Em terceiro lugar, apenas os conselheiros de investimentos registrados, corretores e outros profissionais de investimentos são licenciados para solicitar pessoas com oportunidades de investimento. Os chamados investidores sofisticados, aqueles com um alto patrimônio líquido, não estão protegidos contra charlatans não licenciados. Os indivíduos de alto patrimônio líquido são mais propensos a serem alvo de promotores sem licença, mas devem saber melhor, portanto, os regimes de licenciamento e regulamentação não são projetados para protegê-los, e com toda a razão.

Em quarto lugar, não faça a falsa suposição de que, se seu melhor amigo, ou mesmo alguém que você admira muito, está indo junto com o esquema de que é legítimo. Se o dinheiro sério estiver em jogo, e você tem dúvidas, como deveria, se implicar a colocação do seu dinheiro na conta bancária de outra pessoa (ou mesmo um hedge fund - Madoff executou um hedge fund), pague um profissional (CPA ou advogado ) uma taxa para fazer a devida diligência em seu nome. Você recorrerá as políticas de seguro de indenização profissional desses profissionais se não reconhecer sua oportunidade de investimento como um esquema Ponzi .

Em quinto lugar, não se esqueça do velho ditado, se é muito bom para ser verdade, provavelmente não é. Não há caminho fácil para a riqueza. Seja cético em todos os momentos.

MJ: Por que a integridade é tão importante na vida?

AM: a integridade é realmente tudo o que existe quando tudo é dito e feito. Warren Buffet é muito rico, mas ele provou ser um homem de grande integridade. (Ele tem seus detratores, mas eles são apenas um monte de dorminhocos). Bill Gates também é um homem de integridade. Bennett perdeu sua integridade quando comprometeu seus princípios e valores, assim como Dennis Kozlowski em Tyco, Shilling e Fastow na Enron … e a lista continua.Nenhuma quantia de dinheiro pode comprar de volta a integridade perdida. (Para mais informações, leia: Desafio fiscal? Wise Up to Financial Fraud .)

Albert Meyer é presidente e fundador da Bastiat Capital em Plano, Texas. Ele é creditado com a exposição não só New Era Philanthropy, mas também as práticas contábeis fraudulentas da Tyco e The Coca-Cola Co. A Harvard Business School formou vários estudos de caso sobre sua pesquisa da Coca-Cola e da eBay Inc.

A linha inferior

O importante para o investidor individual é conhecer e compreender as capacidades da pessoa com quem lidam profissionalmente. Não dê seu dinheiro a pessoa ou organização que não esteja registrada para negociar títulos. Isso me desconcerta que isso aconteça, ainda assim. Os conselheiros devem permitir a cada cliente tempo suficiente para tomar uma decisão educada. Os investidores devem fazer perguntas. Os investidores nunca devem - e eu repito - nunca investem em algo com o qual eles não se sentem incomodados. Os investidores podem utilizar recursos como o Brokercheck da Finra para saber se seu profissional está devidamente registrado. Para transações comerciais, contratar um contador para verificar a empresa com quem está fazendo negócios. Além de tudo, nunca subestime sua obrigação pessoal e profissional de reportar adequadamente atividades suspeitas ao seu Administrador de Seguros ou Administrador de Valores do Estado e, claro, ao Departamento de Justiça da U. S. (Para saber mais, consulte: Tutorial da Investopedia em Inflados de Investimento .)

O conteúdo deste material é apenas para informações gerais e não pretende fornecer conselhos ou recomendações específicas para qualquer indivíduo.