Os fundos do índice são atrativos por vários motivos, incluindo diversificação e baixos índices de despesas. Em relação à primeira, quando você compra ações de um fundo de índice, você está exposto a um índice inteiro. Isso geralmente é positivo porque as ações que estão sendo apreciadas compensarão as ações que estão se depreciando. No entanto, este é apenas o caso em um mercado de touro. Se você está lidando com um mercado urso - ou você pode detectar que estamos prestes a entrar em um mercado ostentoso - então um fundo de índice não será tão valioso. Por exemplo, um fundo de índice que rastreie o S & P 500 em 2008 perderia aproximadamente 37%, e isso é antes das despesas.

Esta é uma das principais razões pelas quais é importante diversificar e não apenas no sentido tradicional, mas em um sentido longo / curto. O mercado de touro que começou em 1982 já não está presente. O próximo será conduzido por forças diferentes. Não será impulsionado pelos gastos imensos dos consumidores pela maior geração da história - os Baby Boomers, que agora estão se aposentando e promovendo níveis mais baixos de gastos dos consumidores. Adicionar combustível ao fogo é uma camada de dívida privada em todas as gerações. Uma economia não pode crescer de forma sustentável quando confrontada com dívidas excessivas. A única razão pela qual as ações apreciaram nos últimos anos é a intervenção do banco central. (Para leitura relacionada, veja: Estamos em território Bubble? )

Isso não significa que você deve evitar fundos indexados. Em vez disso, use-os como uma ferramenta de investimento para o lado longo. Você será muito mais seguro em um fundo de índice do que em um estoque individual. Para ter certeza de que você está protegido, você pode usar os ETF inversos 1x, ou você pode simplesmente curtir ações individuais que você sente que não terá chance de prosperar em um ambiente deflacionário.

Pode parecer contra-intuitivo ir longo e curto, mas se é através de fundos de índice, ETFs ou ações individuais, todas as posições longas devem basear-se em catalisadores positivos, enquanto que todas as posições de curto prazo devem ser baseadas em mercados, indústrias ou estoques individuais que estão sob pressão para acompanhar dívidas excessivas.

Leia mais para obter uma lista de fundos de índice de alta qualidade escolhidos para sua boa administração e taxas baixas, e você pode escolher quais serão os melhores ajustes no lado longo do seu portfólio. Uma outra consideração: os fundos do índice gerenciados passivamente superaram dois terços dos fundos gerenciados ativamente, mas tenha em mente que muitos fundos gerenciados ativamente possuem gestores de fundos subjacentes. Para o terço dos fundos geridos ativamente que tendem a superar os fundos administrados passivamente, aqueles que os gerenciam têm a habilidade de atacar quando há uma oportunidade ou anomalia insuspeita. Se você não tem certeza de como escolher os melhores gerenciadores de fundos gerenciados ativamente, veja seus registros.(Para mais, veja: 5 Razões para Evitar Fundos de Índice. )

Todos os números abaixo a partir de 25 de setembro de 2015.

Vanguard Total Stock Mkt Idx Adm (VTSAX)

Objetivo :	Tracks CRSP índice de mercado total dos EUA
ativos líquidos:	$ 380. 5 bilhões
Desempenho de 1 ano:	-2. 12%
Rendimento de dividendos:	1. 96%
Investimento Inicial Mínimo:	$ 10 000
Rácio de Despesas:	0. Análise de 05%

: um rendimento de dividendos de 1, 96% e uma razão de despesa de 0, 05% versus uma média de categoria de 1, 03% não é ruim. Mas o risco de queda para o mercado mais amplo supera o potencial positivo nos próximos 1-3 anos.

Vanguard Small Cap Value Index Almirante (VSIAX)

Objetivo:	Tracks CRSP US Small Cap Value Index
Ativo líquido:	$ 16. 30 bilhões
Desempenho de 1 ano:	-2. 87%
Rendimento de dividendos:	1. 89%
Investimento Inicial Mínimo:	$ 10 000
Rácio de Despesas:	0. 09%

Análise: Este é definitivamente um fundo para manter sua lista de observação, mas se você vai investir em pequenas capitais agora, você seria muito melhor cavando profundamente para encontrar as melhores oportunidades de estoque individuais. (Para leitura relacionada, veja: Quais são as vantagens de um fundo de índice em um ETF? )

Vanguard FTSE All-Wld ex-US Idx Admiral (VFWAX)

Objetivo:	Acompanha o índice FTSE All-World ex-US
Ativo líquido:	$ 23. 83 bilhões
Desempenho de 1 ano:	-15. 13%
Rendimento de dividendos:	3. 07%
Investimento Inicial Mínimo:	$ 10 000
Rácio de Despesas:	0. 14%

Análise: O índice FTSE All-Word ex-US rastreia o desempenho de 2, 506 ações em 46 países. Lembre-se de que estamos entrando em uma desaceleração global, não apenas doméstica.

Vanguard Interm-Tm Corp Bd Idx Admiral (VICSX)

Finalidade:	Rotas Barclays US 5-10 Year Corporate Bond Index
Ativo líquido:	$ 6. 15 bilhões
Desempenho de 1 ano:	-0. 56%
Rendimento de dividendos:	3. 28%
Investimento Inicial Mínimo:	$ 10 000
Rácio de Despesas:	0. 12%

Análise: Ratings de títulos Holdings:

AAA 1. 36%

AA 6. 74%

A 40. 04%

BBB 51. 86%

A qualidade aqui não é Não é ruim, mas não é suficientemente forte em comparação com outras opções. (Para leitura relacionada, veja: Fundos de índice vs. ETFs. )

Vanguard Total Stock Mkt Idx Inv (VTSMX)

Finalidade:	Rastreios CRSP US Índice total do mercado
Rede Ativos:	$ 380. 55 bilhões
Desempenho de 1 ano:	-2. 12%
Rendimento de dividendos:	1. 84%
Investimento Inicial Mínimo:	$ 3 000
Rácio de Despesas:	0. Análise de 17%

: tem menor investimento inicial mínimo do que o VTSAX, ao mesmo tempo em que oferece exposição ao mercado total, que inclui grandes capitais, meias-tampas, small-caps e micro-caps.

Vanguard Emerging Mkts Stock Idx Adm (VEMAX)

Objetivo:	Tracks FTSE Emerging Index
Ativo líquido:	$ 53. 93 bilhões
Desempenho de 1 ano:	-22. 74%
Rendimento de dividendos:	3. 10%
Investimento Inicial Mínimo:	$ 10 000
Rácio de Despesas:	0. 15%

Análise: quais mercados emergentes?

Vanguard 500 Index Inv (VFINX)

Finalidade:	Tracks Índice S & P 500
Ativo líquido:	$ 204.64 bilhões
Desempenho de 1 ano:	-2. 59%
Rendimento de dividendos:	1. 97%
Investimento Inicial Mínimo:	$ 3 000
Rácio de Despesas:	0. 17%

Análise: Pesquise este se desejar exposição a grandes capitais. (Para mais, veja: Análise ETF: Vanguard Extended Market. )

Fidelity Spartan Total Market Idx Inv (FSTMX)

Objetivo:	Tracks Índice Dow Jones Total Stock Market
Ativo líquido:	$ 29. 22 bilhões
Desempenho de 1 ano:	-1. 77%
Rendimento de dividendos:	1. 65%
Investimento Inicial Mínimo:	$ 2, 500
Rácio de Despesas:	0. 10%

Análise: esta oferece uma baixa taxa de investimento inicial e taxa de risco para exposição ao mercado total. Também incorpora amostragem estatística.

A linha inferior

Os fundos certos para sua carteira dependerão da sua tolerância ao risco e do plano financeiro geral, que muitas vezes se relacionam com a sua idade. Neste momento, passar de longo prazo, qualquer fundo de índice com exposição a ações irá apresentar riscos. Mas, ao invés de se preocupar com a forma como o mercado se move, você pode aplicar uma estratégia longa / curta baseada em lógica em seu portfólio ao longo dos nomes da mais alta qualidade e ao curto-prazo dos mais baixos. Você também pode aplicar esta estratégia simples para indústrias, moedas, commodities, títulos e muito mais. Qualquer decisão de investimento deve ser baseada em sua própria pesquisa. (Para mais informações, veja: 3 maneiras de evitar altas taxas ETF. )

Dan Moskowitz não tem nenhuma posição em nenhum dos fundos do índice listados acima. Ele é atualmente LABD longo.