Durante uma desaceleração econômica, parece que os investidores e os consumidores estão sempre fixados no estado da nossa economia e, como resultado, o foco está no próximo dia, na próxima semana e no próximo mês. Considerando que o desemprego durante esses períodos pode aumentar até 10%, é muito fácil entender a perspectiva de curto prazo com a qual muitos se preocupam. Afinal, é difícil dizer a alguém para pensar sobre o próximo ano ou dois quando eles estão preocupados com a segurança de seu emprego. Na verdade, se você está sem uma fonte estável de emprego, não importa muito em termos do estado da economia.

Por mais difícil que seja acreditar durante uma recessão econômica, as economias se recuperam e, com toda a probabilidade, se tornam ainda mais fortes do que antes. A história é um indicador muito poderoso. Nos últimos 100 anos, os Estados Unidos experimentaram inúmeros períodos de recessão, incluindo a Grande Depressão da década de 1930. No final, saímos mais fortes. Além disso, as recessões incentivam os consumidores a economizar, e um país com uma posição de poupança líquida é certamente mais forte do que um país com uma posição de empréstimo líquido. É mais fácil para o país estimular a demanda dos consumidores quando os consumidores realmente têm os meios para comprar coisas. (Para mais, leia Recessão e Depressão: eles não são tão ruins .)

Inflation Defined
No entanto, juntamente com a cicatrização econômica vem uma conseqüência necessária: a inflação. Muitas vezes, nos ensinamos na economia básica que a inflação significa "muito dinheiro perseguindo muito poucos bens". Na verdade, uma definição mais precisa de inflação é simplesmente muito dinheiro. Em algum lugar neste mundo sempre haverá bens ou serviços para esse dinheiro para encontrar uma casa. (Para mais informações sobre a inflação, leia o Tutorial de inflação .)

Muito dinheiro pode ser uma conseqüência necessária da recuperação financeira. Os esforços estimulantes do Fed durante a crise financeira de 2008-2009 são um exemplo disso. Além disso, à medida que essa recessão se tornou global, mais e mais países expandiram seus balanços para ajudar suas economias. Em 2009, vimos o banco central realmente desempenhar o papel de "credor de último recurso".

The Hidden Tax
Por que a inflação é tão importante não só para os investidores, mas para trabalhar em média Joes e suas famílias? Se você pensou que a tributação do governo era a maior ameaça para sua renda arduamente conquistada, você está sendo vitimado pelas estravações da inflação.

Matemática simples revela que a inflação é um imposto muito mais oneroso do que qualquer coisa para sair do Congresso. Durante anos com inflação de 4%, qualquer pessoa com uma conta com juros que cede 4% está efetivamente pagando um imposto de 100% sobre a receita de juros. Em outras palavras, não faz diferença se você colocar seu dinheiro em uma conta de poupança com zero por cento durante períodos de inflação zero ou uma conta de poupança que lhe paga 4% ao ano durante os anos em que a inflação é de 4%.De qualquer forma, o efeito é um "imposto" que deixa o indivíduo sem renda real. Qualquer dinheiro que seja gasto sai do capital.

Na verdade, a maioria das pessoas acharia escandaloso pagar um imposto de renda de 120%, mas as pessoas não percebem que 6% de inflação anual é o equivalente econômico.

A luz no final do túnel
Felizmente, há luz no final do túnel em termos do que os indivíduos podem fazer para minimizar as conseqüências da inflação e, em muitos casos, se beneficiar disso. Depois de entender as causas e conseqüências, o próximo passo para combater os estragos da inflação é aprender a se proteger.

A inflação não ocorre durante a noite. Mas você verá sinais. Quando uma recessão atinge, a inflação quase certamente irá seguir, mas nem sempre imediatamente. Os consumidores tendem a não gastar e as instituições financeiras e outras empresas devem trabalhar para desalavancar seus balanços. Mas a inflação não é algo que precisa ser cronometrado para que as pessoas minimizem seu impacto no poder de compra do dinheiro.

O que é importante é que as pessoas percebam os impostos escondidos que a inflação traz e como se armar para que ele corra suas economias. (Para saber mais, veja A Importância da Inflação e o PIB .)

Jovens Adultos
Para os jovens que acabam de entrar na força de trabalho ou logo se juntarem a ela, a ferramenta final contra a inflação é muito simples: continue investindo em você mesmo. Com décadas de ganhar poder em seu futuro, a maneira mais significativa de se beneficiar dos efeitos gerais da inflação é melhorar continuamente em sua embarcação particular.

Uma professora, por exemplo, pode investir através de graus adicionais, o que leva a aumentos de salários e ao aumento da segurança no emprego. Seja como for, você sempre continua investindo em si mesmo. Ao fazê-lo, você vai dar-lhe o máximo de explosão.

Além disso, e isso é importante, gaste menos do que você ganha e evite cartões de crédito o máximo possível. O segredo para a independência financeira é simplesmente gastar menos do que você ganha, período. É difícil para mim simpatizar com pessoas que estão perdendo casas de milhões de dólares e salários de sete figuras e se descobriram quebradas. Claro que a economia pode ser um catalisador, mas a verdadeira questão é que muitas pessoas vivem acima do que realmente podem pagar. A perda de emprego é dolorosa, mas quando você sabe que não tem obrigações de dívida, é mais fácil se retirar e passar para outra coisa. (Para mais, leia Invest In Yourself With A College Education .)

Working Professional
Independentemente do estado do mercado imobiliário, possuir uma casa ainda é o melhor investimento que você pode fazer se é feito pelas razões certas. Essas razões são que você deseja possuir a casa como um lugar para viver e não uma propriedade para virar. E agora mais do que nunca, comprar uma casa é uma excelente idéia.

O exemplo mais óbvio foi o mercado imobiliário residencial em 2008 e 2009. Era o sonho de um comprador. Você poderia ter negociado o preço de uma casa para mais de 50% menos que o que vendeu por apenas três anos antes.Mas, além de obter um bom preço, assumir a dívida hipotecária de longo prazo hoje beneficiará o mutuário em detrimento do credor. A inflação diminui o poder de compra do dinheiro, então, se você tomar uma hipoteca de 30 anos hoje, provavelmente pagará essa hipoteca com dólares menos valiosos. Além disso, comprar em níveis depreciados aumenta consideravelmente a probabilidade de sua casa apreciar em valor ao longo do tempo.

E sim, todos os meses você faz um pagamento de hipoteca - assumindo que é um pagamento de principal e de juros - é como colocar dinheiro em uma conta de poupança. Quando os preços das casas estão deprimidos e a inflação é uma preocupação, pode ser um ótimo momento para comprar uma casa. E se é sua primeira casa, você tem dinheiro para fazer um adiantamento adequado (10-20%) e seu crédito é bom, os bancos estão felizes em emprestar para você. (Para saber mais, confira Principais dicas para compradores de casa pela primeira vez .)

Aposentados
Para aqueles que estão aposentados, não é tão simples porque, infelizmente, o tempo não está do seu lado. Se você tem feito as coisas descritas acima - você tem pouca ou nenhuma dívida e possui uma casa (que deve estar perto da hipoteca livre), então as melhores opções são investimentos como títulos protegidos contra a inflação do Tesouraria. A exposição a títulos corporativos com rating "AAA" também pode ser sábia para parte de sua carteira. Além disso, é uma boa idéia ter uma pequena exposição aos estoques, nomes de valores de grande tampa. Essas empresas tendem a fazer relativamente bem na maioria das economias e oferecem rendimentos respeitáveis.

O conhecimento é poder
Compreenda que os efeitos ocultos da inflação são a chave para se proteger. A inflação afeta-nos todos de alguma forma. Você não precisa saber que a inflação está acontecendo neste mês ou próxima a sua preparação. Você só precisa entender que a atenção à simples prudência financeira - evitar a dívida, viver abaixo de seus meios e fazer investimentos sensíveis - provavelmente irá deixar você melhor protegido no futuro. (Para uma análise completa das causas e implicações da inflação, veja nosso Tutorial de inflação .)