Os fundos americanos podem não ser o nome mais popular, mas tem mais de US $ 1 trilhão em ativos sob gerenciamento. Também está em vigor desde 1931.

Muitos fundos de aposentadoria dos Fundos Americanos têm funcionado bem a longo prazo, mas os tempos estão mudando e a melhor parte da próxima década - a partir de algum momento em 2016 - deve, infelizmente, caracterizar o desenrolando da corrida de touro maciça que ocorreu desde o início de 2009. Ao olhar para uma imagem maior, o mercado de touro secular que começou no final de 1982 chegará ao fim e se transformará em um mercado lobo secular que será conhecido por começar em 2016. Que o mercado lesão secular teria começado em 2008 se não tivesse sido para a intervenção do Federal Reserve. No entanto, as políticas do Federal Reserve apenas pioraram a situação futura devido a dívidas excessivas.

Esses pensamentos são especialmente importantes para pessoas que planejam se aposentar em algum momento da próxima década. Você não quer pular em um fundo de aposentadoria apenas para dar um golpe. Você teria sido melhor em dinheiro. A American Funds possui inúmeros fundos de aposentadoria, alguns dos quais estão muito expostos a ações. Por outro lado, há pelo menos um que você pode querer considerar pesquisar ainda mais. (Para leitura relacionada, veja: 3 ações que são as apostas mais importantes para a aposentadoria. )

Risco de exposição patrimonial

Se sua data de aposentadoria for pelo menos uma década fora, os riscos mencionados podem não pertencer a você. O mercado deve eventualmente recuperar-se graças às tendências demográficas - que influenciam o gasto dos consumidores - os recursos naturais americanos e a ingenuidade americana. Este não é o momento de ser otimista, mas esse tempo irá retornar e, embora esse ambiente não ofereça tantas oportunidades, investir em nomes de alta qualidade que serão punidos de forma injusta apresentará um potencial positivo positivo.

Seja qual for o caso, se você não se importar com ações longas, considere American Funds AMCAP A (AMCPX), onde 87. 98% das participações estão expostas a ações. Poderia haver alguns hits no curto prazo devido à exposição à biotecnologia, e não há rendimento de dividendos. O fundo caiu 5. 72% em relação ao ano passado, e vem com um índice de despesas de 0,68%. O AMCPX deve voltar a refletir no futuro, mas isso não parece ser a oportunidade de risco / recompensa ideal no momento.

American Funds New World A (NEWFX) tem um pouco menos de exposição a ações em 77. 93% das participações, e cede 0,96%, mas esse fundo se depreciou 13. 57% no ano passado e vem com uma razão de despesa de 1. 03%, bem como muita exposição à Europa e à Ásia - nenhuma das quais está rasgando a cobertura da bola de uma perspectiva econômica. (Para leitura relacionada, veja: As ações de melhor compra e retenção para sua carteira de aposentadoria. )

American Funds O SMALLCAP World A (SMCWX) tem uma exposição de capital de 88. 15% para pequenas capitais, mas há muita exposição às indústrias biotecnológicas e discricionárias. Além disso, há um índice de despesas de 1. 07%, o fundo caiu 5. 84% no ano passado, e não há rendimento.

Potencial relativamente mais elevado

Fundos Americanos O Construtor de Renda de Capital A (CAIBX) é um fundo conservador que trata os rendimentos atuais como uma prioridade sobre o crescimento do capital. Embora o fundo tenha visto uma depreciação de preços de 4. 58% ao longo do ano passado, atualmente cede 4. 34%, oferece um índice de despesa um pouco justo de 0,62%, está principalmente exposto a títulos de grau de investimento no lado da renda fixa e as suas três principais participações do lado da equivalência patrimonial são Philip Morris International, Inc. (PM PMPhilip Morris International Inc102. 09-0. 05% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ), Verizon Communications Inc. (VZ VZVerizon Communications Inc45. 26-0. 59% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ) e Altria Group Inc. (MO MOAltria Group Inc63. 47+ 0. 03% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ) - todos os quais oferecem resiliência em comparação com a maioria das ações encontradas em todo o mercado mais amplo. O problema é que este fundo ainda é 78. 19% expostos a ações.

American Funds Income Fund of America A (AMECX) também trata a renda atual como uma prioridade, e suas principais participações são a Microsoft Corp. (MSFT MSFTMicrosoft Corp84. 89 + 0. 50% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ), Merck & Co. Inc. (MRK MRKMerck & Co Inc56. 00 + 0. 22% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ) e Geral Electric Co. (GE GEGeneral Electric Co20. 16 + 0. 15% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ). No entanto, existe uma combinação de títulos de alto grau de investimento e de alto rendimento, o último do qual você não deseja estar próximo de 2016. Uma nota importante é que a AMECX "apenas" perdeu 29% de seu valor em 2008, quando O S & P 500 caiu 37%. Esse é um bom desempenho relativo, mas o objetivo é ganhar dinheiro, independentemente do desempenho do S & P 500. Este fundo também possui uma participação de 68,7% em ações, o que apresenta maior risco nos próximos 1 a 3 anos. AMECX tem uma razão de despesa de 0. 55%; Atualmente, cede 3. 98%.

A linha inferior

Enquanto a categoria "Potencial superior" acima pode parecer atraente, ainda há muita exposição a ações. Isso pode estar OK para o resto do ano e para o início de 2016, mas estamos definitivamente perto do pico de liquidez, que não vai terminar bem, e parece que 2016 poderia parecer semelhante ao de 2008. Se você está procurando resiliência, então você quer investigar títulos corporativos de grau de investimento, tesouros, títulos municipais de alta qualidade, long-U. Exposição ao dólar de S. e, idealmente, um fundo de curto prazo. (Para leitura relacionada, veja: Os Benefícios dos Planos de Reinvestimento de Dividendos. )

Dan Moskowitz não possui nenhuma associação com nenhum dos fundos listados acima.