O Fundo Vanguard Target Retirement 2050 ("VFIFX") começou em junho de 2006 e reuniu US $ 9. 4 bilhões em ativos sob gestão (AUM). A carteira de investimento do fundo pertence a uma classe de ativos de ciclo de vida, e é um fundo de fundos. Os fundos subjacentes da Vanguard investem em ações e títulos de renda fixa cuja alocação muda de forma suave à medida que o fundo se aproxima da data-alvo. O fundo destina-se a ser uma participação de investimento de estratégia única para indivíduos que desejam se aposentar em 2050. O fundo é gerenciado pelo Grupo Vanguard, uma empresa de gestão de patrimônio altamente respeitada em operação desde 1975 e com cerca de US $ 3 trilhões em AUM global. A Vanguard é mais conhecida por seus fundos de investimento de baixo custo e fundos negociados em bolsa.

Filosofia de investimento

O fundo pertence à família dos Fundos de aposentadoria Vanguard Target, que fornecem uma abordagem simples para o investimento em aposentadoria. O fundo investe em fundos indexados da Vanguard que têm ampla diversificação em milhares de ações domésticas e estrangeiras e títulos de renda fixa. Começa com uma alocação de ativos bastante agressiva, favorecendo ações nacionais e estrangeiras com uma alocação de cerca de 90%, enquanto o restante é investido em títulos estrangeiros e domésticos. À medida que o fundo se aproxima da data-alvo, ele começa a ajustar gradualmente sua alocação de ativos em favor de títulos, dividindo suas participações 50/50 entre ações e títulos. À medida que o fundo ultrapassa a data-alvo, seu portfólio continua inclinando-se para uma alocação mais conservadora, com títulos e participações no mercado monetário dominando seus ativos. Ao contrário de seus pares, o fundo aderiu firmemente ao seu caminho de deslize, ao invés de tentar mercados horários.

Composição da carteira

A partir de 31 de janeiro de 2016, o fundo possui quatro fundos da Vanguard que resultam em uma alocação de 89. 75% para ações, uma alocação de 10,0% em títulos e uma 0,22% de alocação para reservas de curto prazo. O fundo investiu 54% de seus ativos no Vanguard Total Stock Market Index Fund Investor Shares ("VTSMX"), 36% no Vanguard Total International Stock Index Fund Investor Shares ("VGTSX"), 6,9% no Vanguard Total Bond Market II Index Fund Investor Shares ("VTBIX") e 3. 1% no Vanguard Total International Bond Index Fund Investor Shares ("VTIBX"). A exposição ao patrimônio do fundo é bem diversificada em vários setores, sem um único setor com uma alocação de mais de 18% da exposição total ao capital, embora a exposição de títulos esteja concentrada em títulos do governo da U. S. e títulos corporativos de alta qualidade de qualidade.

Gerenciamento de fundos

O fundo foi gerenciado por William Coleman e Walter Nejman desde 2013. Coleman tem 10 anos de experiência em investimentos, já que ele se juntou à Vanguard em 2006.Nejman tem 11 anos de experiência de investimento, desde que iniciou sua carreira financeira na Vanguard em 2005. As políticas de alocação de ativos do fundo são supervisionadas pelo grupo de pesquisa e pesquisa de investimento da Vanguard, que traz expertise e análise de pesquisa para os gerentes do fundo.

Termos de Investimento

O Fundo Vanguard Target Retiration 2050 é um fundo sem encargos, e é um dos fundos de investimento mais baratos na categoria 2046-2050 alvo. O fundo possui um índice de despesa líquida de 0,16%, o que é significativamente inferior ao rácio de despesa média de 0,45% para os seus pares com objetivos de investimento semelhantes. Exige um investimento inicial de pelo menos US $ 1 000.