Os estoques defensivos, como os utilitários, têm sido um elemento básico em alocação de ativos entre investidores conservadores e moderados. Os serviços prestados pelas empresas de serviços públicos estão constantemente em demanda, independentemente das amplas tendências econômicas, o que oferece aos investidores um grau de estabilidade em termos de preço das ações mesmo em mercados baixos. Embora os estoques de utilidade não ofereçam as mesmas oportunidades de crescimento que outras participações de capital, a estabilidade na receita se presta a pagamentos de dividendos estáveis ​​aos acionistas. Para os investidores que procuram exposição ao capital próprio sem a volatilidade inerente aos mercados de ações, os estoques das empresas de serviços públicos fornecem uma solução inteligente.

Os estoques de serviços públicos podem ser comprados como participações individuais ou dentro de fundos de investimento focados no setor. Os fundos mútuos de serviços públicos oferecem um maior nível de diversificação em várias regiões geográficas, bem como categorias de capitalização de mercado que não podem ser alcançadas na compra de posições de estoque individuais. Antes de investir em um fundo mútuo de serviços públicos, é importante que os investidores avaliem cuidadosamente o prospecto do fundo para obter informações sobre o risco de investimentos subjacentes.

Franklin Utilities Fund

O Franklin Utilities Fund possui uma data de início de 1948, tornando-se um dos mais antigos serviços públicos de fundos de investimento direcionados aos investidores. Os gestores de fundos procuram valorização do capital, além do lucro atual, investindo no mínimo 80% dos ativos do fundo em valores mobiliários de empresas de serviços públicos. As empresas que prestam serviços de eletricidade, gás natural, água ou comunicação ao público, ou as empresas que prestam serviços de suporte a empresas de serviços públicos podem se qualificar para serem mantidas dentro do fundo. Ele investe principalmente em ações ordinárias, mas pode se diversificar para outros tipos de valores mobiliários, conforme os gestores de fundos acharem conveniente.

A maioria dos ativos do fundo são investidos em empresas de serviços públicos nacionais, mas os gestores de fundos se diversificam em termos de capitalização de mercado. As empresas de grandes capitais representam a maior parte do mix de investimentos em 58. 77%, seguido por empresas de médio prazo em 26. 81% e empresas de pequena capitalização em 10. 44%. As principais participações incluem o Dominion Resources em 5. 58%, a NextEra Energy a 5,3%, a Edison International a 5,2%, a Duke Energy a 4,8% e a Sempra Energy a 4,9%. Em dezembro de 2015, o fundo mútuo gerou um retorno anualizado de 10 anos de 7. 51% com um índice de despesas de 0,75%. Os investidores são cobrados uma carga de vendas antecipada de 4. 25% quando compram ações.

Fidelity Select Utilities Portfolio

A Fidelity Select Utilities Portfolio foi criada em 1981 e procura proporcionar aos investidores a valorização do capital a longo prazo. A maioria dos ativos do fundo é investida em títulos de empresas principalmente envolvidas no setor de serviços públicos ou entidades que obtêm a maior parte de suas receitas de operações de serviços públicos.Os gestores de fundos têm flexibilidade na seleção de participações de emissores nacionais ou estrangeiros, embora cada investimento subjacente deve ser submetido a análises fundamentais para determinar a situação financeira, a posição da indústria e as condições do mercado que podem afetar seu desempenho.

Apesar da sua capacidade de investir no exterior, a totalidade dos ativos do Fidelity Select Utilities Portfolio é mantida em títulos nacionais. As empresas de grande capitalização compõem a maior parte do mix de investimento em 63. 99%, seguidas pelas empresas de médio prazo em 28, 32%. As principais participações dentro do fundo mútuo incluem NextEra Energy em 16. 52%, Exelon em 11. 37%, Sempra Energy em 11. 04%, Dominion Resources em 9. 47% e PPL em 5. 06%. O fundo gerou um retorno anualizado de 10 anos de 6. 78% em dezembro de 2015 com um índice de despesas de 0,8%. Os investidores não são cobrados uma carga de vendas antecipada ou diferida.

Utilitário Prudential Jennison

O fundo Prudential Jennison Utility tem uma data de início de 1990 e procura fornecer retorno total através de uma combinação de renda atual e valorização do capital. Os gestores de fundos investem pelo menos 80% dos ativos em títulos e valores mobiliários de empresas de serviços públicos, com a capacidade de investir até 50% dos ativos em emissores estrangeiros. Os gestores de fundos podem participar do mercado de oferta pública inicial (IPO) conforme entenderem. Cada participação é analisada com base em um estilo de investimento de valor.

A maioria dos ativos do fundo são investidos em mercados desenvolvidos, mas os gestores de fundos oferecem exposição a títulos norte-americanos em 90. 71% e o maior mercado europeu com 8 15%. Enquanto 67% 28% dos ativos do fundo são detidos em empresas de serviços públicos, 16. 47% do fundo é investido em empresas de serviços de comunicação, 11. 94% em empresas de energia e 2. 11% em empresas industriais. As empresas de capital médio compõem 42. 64% da alocação, seguidas de perto pelas empresas de grande capitalização em 40. 89%. As principais participações incluem NextEra Energy em 4. 13%, Sempra Energy em 4. 02%, PG & E em 3. 89%, SBA Communications em 3. 54% e DTE Energy em 3. 51%. Em dezembro de 2015, o fundo Prudential Jennison Utility gerou um retorno anualizado de 10 anos de 6. 48% com um índice de despesas líquidas de 0, 82%. Os investidores são avaliados uma carga de vendas antecipada de 5. 5% quando compram ações.

Fundo Rydex Utilities

O Rydex Utilities Fund foi criado em 2004 e procura proporcionar valorização do capital. O fundo investe uma quantidade substancial de seus ativos em títulos de capital de empresas de serviços públicos com sede nos Estados Unidos. Os gerentes de fundos podem incluir derivativos, como contratos de futuros, opções sobre títulos, índices de ações e recibos de depósito americanos (ADRs) no mix de investimentos. Embora a flexibilidade exista em termos de capitalização de mercado de participações, os gestores de fundos se concentram em títulos de organizações com receitas de pequena a média.

O Rydex Utilities Fund oferece uma exposição mínima aos mercados estrangeiros através de participações de ADR, mas diversifica as participações domésticas investindo 42. 61% em empresas de médio prazo, 33.98% em empresas de grande capitalização e 20. 85% em empresas de capitais pequenos. As principais participações dentro do fundo incluem Duke Energy em 3. 50%, NextEra Energy em 3. 46%, Dominion Resources em 3. 26%, Southern Company em 3. 23% e Sempra Energy em 2. 62%. A partir de dezembro de 2015, o fundo mútuo gerou um retorno anual de 10 anos de 5. 12% com uma razão de despesa de 1. 6%. Uma carga de vendas inicial de 4. 75% é cobrada aos investidores quando eles compram ações.

ICON Utilities Fund

O ICON Utilities Fund foi criado em 2010 e procura proporcionar aos investidores uma valorização do capital a longo prazo. Os gestores de fundos investem no mínimo 80% dos ativos do fundo em títulos de capital de empresas do setor de serviços públicos. O fundo pode deter ações ordinárias ou ações preferenciais de empresas que se enquadram em qualquer categoria de capitalização de mercado e em qualquer região geográfica.

O ICON Utilities Fund investe a maioria dos ativos do fundo no setor de serviços públicos, mas também oferece exposição ao setor de serviços de comunicação em 7. 43% eo setor de energia em 7,8%. Todas as participações dentro do fundo mútuo são ações domésticas, com 42. 04% investidos em empresas de médio prazo, 27. 79% em empresas de grande capitalização e 19. 95% em empresas de capitais pequenos. As principais participações incluem Duke Energy em 7. 23%, Public Service Enterprise Group em 5. 72%, UIL em 5. 60%, CMS Energy em 5. 37% e Ameren em 5. 35%. Em dezembro de 2015, o fundo mútuo gerou um retorno anualizado de cinco anos de 9. 24% com um índice de despesas de 1. 75%. Os investidores são cobrados uma carga de vendas antecipada de 5. 75% quando compram ações.