Chegar à aposentadoria com um ovo de ninho suficiente é uma realização significativa por si só. Mas uma vez que seus clientes alcançam a aposentadoria, há mais trabalho a ser feito. A questão de quais contas tocar e em que ordem é aquela que merece atenção. Um dos principais condutores desta decisão são as implicações fiscais de retirar as suas economias.

O básico

A maioria de nós conhece as implicações fiscais em relação a vários tipos de contas, mas revisamos o básico: (Para mais informações, veja: Principais estratégias fiscais para planejamento de aposentadoria .)

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• As retiradas das contas IRA tradicionais são tributadas como renda ordinária. A exceção a isso é qualquer parcela que foi contribuída após uma base de imposto. Da mesma forma, para as tradicionais contas 401 (k).
• As retiradas das contas Roth IRA são isentas de impostos, desde que o titular da conta seja superior a 59½ e a primeira contribuição de Roth tenha sido feita pelo menos cinco anos atrás. Roth 401 (k) contas recebem o mesmo tratamento fiscal.
• A venda de investimentos tributáveis ​​está sujeita a um tratamento tributário de ganhos de capital preferencial, desde que tenham sido mantidos por pelo menos um ano e um dia.
• Se anuitizadas, as anuidades não qualificadas são tributadas como uma proporção da base de custo para o valor da conta total no início da anotação. No caso de retiradas parciais, presume-se que os ganhos são obtidos primeiro e serão totalmente tributados. Em ambos os casos, todos os impostos estão em taxas de renda ordinárias.

Segurança social

Até 85% do benefício da Previdência do cliente pode estar sujeito a impostos. A Segurança Social usa renda combinada que consiste em renda bruta ajustada (AGI) mais a metade do benefício da Previdência Social, além de sua receita não tributável de fontes como títulos muni. Isso pode ou não ser um fator bastante significativo para determinar quais contas tocar em um determinado ano, mas certamente deve ser uma consideração. Não há uma resposta certa em termos de quais contas para tocar e em qual ordem, mas vamos dar uma olhada em algumas abordagens. Tenha em mente que a melhor abordagem para um determinado cliente pode mudar de um ano para o outro devido a mudanças em suas circunstâncias. (Para mais informações, consulte: Principais dicas para reduzir as distribuições mínimas necessárias .)

Contas tributáveis ​​Primeiro

Os investidores que são 70½ ou mais sempre terão que levar suas distribuições mínimas exigidas (RMD) de IRAs ou outras contas de aposentadoria primeiro. Isso inclui quaisquer IRAs herdados que possam exigir um RMD também. Uma vez que essas distribuições estejam satisfeitas, uma estratégia de retirada pode ser a primeira das contas tributáveis ​​do cliente. A vantagem é a capacidade de aproveitar as menores taxas de ganhos de capital a partir da venda de quaisquer títulos apreciados que são mantidos por pelo menos um ano e um dia.

Para a maioria dos clientes, a taxa de ganhos de capital é provável que seja de 15%, embora possa atingir 20%, mais um imposto adicional de 3. 8% do Medicare para os maiores contribuintes de renda. Mesmo no final mais alto da escala, essas taxas geralmente serão menores do que pagar impostos a taxas de imposto de renda ordinárias para distribuições das contas IRA e 401 (k) tradicionais. Isso permite que os ativos em contas de aposentadoria diferidas, como IRAs, continuem a se compor e crescerem diferidos de impostos até o momento em que o cliente consuma seu dinheiro tributável. Da mesma forma, com todas as contas Roth que continuarão a crescer sem impostos. (Para mais informações, consulte: Como calcular as distribuições mínimas necessárias .)

O problema com esta abordagem é que, uma vez que o cliente consuma todos os seus investimentos tributáveis, eles devem tomar as distribuições das contas de aposentadoria que serão tributados em sua taxa de imposto de renda ordinária. Eles perdem qualquer diversificação fiscal que possam ter tido e suas oportunidades de planejamento são um pouco mais limitadas.

Gerencie o suporte fiscal

Em vez de ter uma ordem definida das contas para tocar, você e seu cliente devem decidir a cada ano qual é a sua situação de renda e reagir em conformidade em termos de estratégia de retirada. Os consultores financeiros podem ajudar seus clientes a analisar suas necessidades de renda antecipadas e o estado de seu portfólio. Este tipo de análise deve incluir:

Estimar a renda tributável do cliente . Isso implica fazer uma estimativa de imposto antes do impacto de qualquer retirada da conta de aposentadoria. Identifique todas as outras fontes antecipadas de renda do cliente para o próximo ano. Estes podem incluir renda de investimento, Segurança Social (se já tiverem arquivado), qualquer renda do emprego (incluindo o trabalho por conta própria) e as distribuições mínimas exigidas que devem ser tomadas. (Para mais informações, veja: 5 maneiras em que seus clientes podem reduzir sua pegada fiscal .)

Escolha um suporte fiscal marginal . Depois de estimar a renda tributável do cliente, você saberá onde eles esperam ser e em que suporte fiscal eles caem. Por exemplo, para um casal que executa conjuntamente, a estimativa de restrição marginal de 15% em 2016 é de US $ 75, 300 e o suporte de 25% atinge US $ 151, 900 de renda tributável. A combinação de segmentação em que o cliente pode ser realista em termos de seu suporte de imposto e equilibrar isso em relação às suas necessidades de fluxo de caixa ajudará a orientar as contas de quais as distribuições serão feitas. Neste ponto, há uma série de oportunidades de planejamento. Se você tiver muito espaço restante na faixa de impostos, talvez faça sentido extrair algumas das contas diferidas. Isso servirá para reduzir a quantidade de RMDs futuros. Se o cliente estiver perto do limite superior do seu suporte de imposto, talvez eles possam tocar uma conta tributável. Se já existe dinheiro na conta, não deve haver ramificações fiscais dessa retirada.

Outras considerações

Algumas outras considerações para o planejamento fiscal de retirada da conta de aposentadoria incluem:

Tempo de quando reivindicar a Segurança Social . Se o cliente tiver outras fontes de renda e fluxo de caixa e não precisa tomar seu benefício no início da aposentadoria, geralmente paga para aguardar o máximo possível para reclamar seu benefício. Isso elimina ou desafia a questão do pagamento de impostos no benefício. (Para mais, consulte: Quanto deve retirar os aposentados das contas? )

Considere distribuições de caridade qualificadas . Se o seu cliente estiver inclinado com caridade, e pelo menos 70½ e não precisa do dinheiro, eles devem considerar dar uma parte ou a totalidade da distribuição mínima exigida a uma organização de caridade qualificada. A distribuição não será tributável, o que pode ajudar a reduzir a renda tributável que ajuda no ano seguinte para Medicare e outros itens.

A linha inferior

O planejamento fiscal em torno das distribuições do plano de aposentadoria é crucial e, como consultor financeiro, é outra maneira de você agregar valor aos esforços de planejamento de aposentadoria do seu cliente. Os impostos podem levar uma grande mordida de seus ativos de aposentadoria e tudo o que você pode fazer para ajudar a mitigar seu impacto é uma vantagem para seus clientes. (Para mais informações, consulte: Principais dicas para reduzir as distribuições mínimas necessárias .)