Calcule o valor nocional de um contrato de futuros multiplicando o tamanho do contrato pelo preço por unidade da mercadoria representada pelo preço à vista. Por exemplo, um contrato de soja é composto por 5 000 alqueires de soja. A um preço à vista de US $ 9, o valor nocional de um contrato de futuros de soja é de US $ 45.000. O valor nocional de um contrato de futuros é o valor dos ativos subjacentes ao contrato de futuros. O preço à vista é o preço atual da mercadoria.
Ao contrário dos estoques que podem existir a perpetuidade, os futuros têm uma data de validade e são limitados em sua duração. O contrato de futuros do mês da frente é o contrato com a data de validade mais próxima e geralmente é o valor mais próximo do preço à vista. O preço do contrato de futuros do mês anterior pode ser substancialmente diferente do contrato por alguns meses. Isso permite que o mercado tente prever a oferta e a demanda por uma mercadoria mais adiante. Existem dois participantes principais nos mercados de futuros: os hedgers estão buscando gerenciar seu risco de preço por commodities, e os especuladores querem lucrar com as flutuações de preços para commodities. Os especuladores fornecem uma grande liquidez aos mercados de futuros. Os contratos de futuros permitem aos especuladores assumirem maiores riscos com menos capital devido ao alto grau de alavancagem envolvido.
Os contratos de futuros são derivados financeiros com valores baseados em um ativo subjacente. Eles são negociados em intercâmbios centralizados, como o CME Group ou o ICE Exchange. O mercado de futuros começou na década de 1850 em Chicago com os agricultores que procuram proteger sua produção de culturas. Os agricultores poderiam vender contratos de futuros para bloquear um preço por suas colheitas. Isso permitiu que eles não estivessem preocupados com as flutuações diárias do preço spot. O mercado de futuros expandiu-se para incluir outras commodities, como futuros de energia, futuros de taxas de juros e futuros de moeda.
AD:Qual é a diferença entre valor nocional e valor de mercado?
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Como posso calcular o valor nocional ajustado delta?
Descobrir como calcular o valor nocional ajustado delta de um contrato de opções e por que o valor nocional bruto não pode ser usado como com outros derivativos.
Qual a diferença entre um contrato de opções e um contrato de futuros?
Tanto a negociação de futuros quanto de opções são consideradas formas avançadas de negociação de mercado e requerem treinamento adicional ou o uso de um especialista no campo para entender completamente suas características. Ao negociar em ambos os tipos de contratos, os compradores e os vendedores estão fazendo uma aposta de curto prazo (tipicamente menos de um ano) que o preço da mercadoria subjacente, estoque ou índice aumentará ou diminuirá.