O First Pacific Advisors é um gestor de ativos de propriedade privada com US $ 30 bilhões em ativos sob gestão (AUM) a partir de 31 de dezembro de 2015. A empresa oferece seis fundos de investimento em ações e um fundo de renda fixa. Três desses fundos formam uma carteira de poupança para aposentadoria bem diversificada que possui uma história de retornos sólidos a longo prazo. Todos os retornos são baseados em dados para o período findo em 30 de junho de 2015.

FPA Crescent Fund (FPACX)

O FPA Crescent Fund (FPACX) é o primeiro fundo maior do Pacific Advisors com US $ 18 bilhões em AUM. É também a verdadeira jóia das ofertas da empresa. Este fundo de classificação de cinco estrelas Morningstar conta-se como tendo uma filosofia contrária que procura grandes pechinchas em vez de títulos justos dignos para investir. O fundo é considerado um fundo equilibrado de alocação moderada que investe em títulos e títulos de capital.

Ao contrário de outros fundos, o FPA Crescent Fund não impõe restrições aos gestores sobre a forma como a alocação é dividida entre dívida e patrimônio líquido. Os gestores de carteira têm um amplo mandato quanto aos níveis de capitalização e à localização das empresas para investimentos. Eles também podem simplesmente manter ativos em equivalentes de caixa, se isso for o que as condições de mercado determinam. O portfólio atual é forte em investimentos em empresas de maior capitalização da U. S., mas evita as maiores empresas de capitalização, pois há menos possibilidades para essas empresas serem subvalorizadas.

O Fundo Crescente FPA também é um fundo sem carga e tem as mesmas regras de resgate que os dois fundos anteriores. Tem um índice de despesas de 1. 11% e forneceu aos investidores um retorno total anualizado de 4. 95% ao longo de três anos, 6. 68% em cinco anos e 6. 53% ao longo de 10 anos. Este fundo é uma verdadeira jóia para uma carteira de aposentadoria diversificada.

FPA New Income Fund (FPNIX)

O FPA New Income Fund (FPNIX) é um fundo de obrigações não-tradicionais que investe principalmente em títulos corporativos com títulos de investimento garantidos. O objetivo do fundo é fornecer renda atual, preservando o capital com o objetivo de retorno total a longo prazo. Os gestores de carteira investem a maioria dos ativos líquidos em títulos de renda fixa com classificação AA ou superior. O saldo de ativos pode ser investido em títulos com ratings de crédito de A ou inferior que os gestores de fundos acreditam apresentar uma oportunidade em relação à opinião do mercado global.

Os gerentes geralmente procuram investir em um horizonte temporal de três a cinco anos, mas o vencimento médio da carteira atual é inferior a dois anos. Isso faz bom sentido com o Federal Reserve esperado continuar a aumentar lentamente as taxas de juros. Quando as taxas de juros aumentam, os títulos perdem valor. A realização de títulos de curto prazo permite que o fundo recupere todo o capital.À medida que os títulos amadurecem, os ativos são reinvestidos com uma taxa de juros mais alta, o que aumenta o rendimento para os investidores.

O FPA New Income Fund paga um rendimento atual de 2. 72% e tem uma razão de despesa de 0. 49%. É um fundo sem carga, mas há uma taxa de resgate de 2% nas ações detidas por menos de 90 dias.

FPA U. S. Value Fund (FPPFX)

O objetivo do FPA U. S. Value Fund (FPPFX) é a valorização do capital a longo prazo com renda como uma consideração secundária. O fundo atinge seu objetivo investindo em estoques de grande capital que aparecem significativamente subavaliados em relação ao potencial. Os gerentes de portfólio até investem em empresas que experimentaram uma desaceleração causada por uma má administração se acreditam que a administração pode ser substituída.

O fundo não se diversifica em um grande número de ações. A preferência é encontrar bons investimentos e ficar com eles. O fundo teve uma taxa de rotatividade de 5% em 2014, que é extremamente baixa para um fundo gerenciado ativamente. Poucos fundos de índice têm a baixa taxa de rotatividade.

O FPA U. S. Value Fund é um fundo sem carga. Tem um índice de despesas de 0. 85% e a mesma política de resgate do Fundo de renda nova. Tem um retorno total anualizado de 13. 51% em três anos, 7. 45% em cinco anos e 6. 60% em 10 anos.