Os sistemas comerciais geralmente são pensados ​​como programas de computador complexos que exigem quantidades maciças de dados para calcular os melhores parâmetros de entrada e saída. Mas na negociação, muitas vezes a melhor solução é a mais simples. Na verdade, um dos sistemas de negociação mais conhecidos nem exige um computador para executar. Leia mais enquanto examinamos o sistema de regras semanais e mostramos como esse sistema simples pode ajudá-lo a lucrar com um comércio.

Lucrando da Tendência O seguimento da tendência é um conceito bem conhecido subjacente a muitos sistemas de negociação bem-sucedidos. Provavelmente, o primeiro desses sistemas era a regra semanal inventada por Richard Donchian. Os resultados do teste para este sistema foram publicados já em 1970, e foi encontrado para ser o sistema mais lucrativo então conhecido.

Donchian foi chamado de "pai dos métodos de negociação de commodities modernas", e foi o primeiro a gerenciar um fundo de commodities que estava disponível para o público em geral. Acredita-se que ele tenha desenvolvido a idéia de sistemas de tendências nos anos 50.

A Estratégia A regra semanal, na sua forma mais simples, compra quando os preços atingem uma nova alta de quatro semanas e se vende quando os preços atingem uma nova baixa de quatro semanas. Uma nova alta de quatro semanas significa que os preços ultrapassaram o nível mais alto alcançado nas últimas quatro semanas. Da mesma forma, uma nova baixa de quatro semanas significa que os preços estão sendo negociados mais baixos do que em qualquer momento nas últimas quatro semanas. Este sistema está sempre no mercado, longo ou curto. Conhecido simplesmente como a regra de quatro semanas (4WR), este é o sistema exato projetado e usado por Donchian.

Esta estratégia estará consistentemente no lado direito de todos os grandes movimentos em um mercado. No entanto, a estratégia também tem uma baixa porcentagem de negócios vencedores. O problema é que a maioria dos mercados se aproxima de um terço do tempo. Em alguns mercados, o 4WR pode ser direito a menos de 40% do tempo. Os outros negócios geralmente são pequenas perdas, que ocorrem enquanto o mercado se consolida com uma ação de preço agitada. (Para mais informações, consulte o nosso Tutoriais de Sistemas de Comércio .)

Usando a Regra de Quatro-Semana Como exemplo do 4WR, podemos observar o Google (Nasdaq: GOOG) na Figura 1. Isso mostra um típico comércio vencedor longo. Quando um novo máximo de quatro semanas foi alcançado, GOOG foi comprado; foi vendido cerca de 10 semanas mais tarde, quando fez uma nova baixa de quatro semanas. O comércio resultou em um impressionante ganho de 18%. O problema com este comércio é que aumentou mais de 30% em um ponto e devolveu quase metade dos lucros antes de dar um sinal de venda.

Figura 1: gráfico diário do GOOG mostrando sinais de regra de quatro semanas

Fonte: // www. genesisft. com /

O 4WR pode funcionar igualmente bem no lado curto. Na Figura 2, vemos um comércio vencedor em Goldman Sachs (NYSE: GS). Este comércio também resultou em uma vitória de mais de 18%. Mas estava em frente até 25% e foi fechado depois de devolver uma parcela significativa dos lucros.

Figura 2: Gráfico diário de GS mostrando sinais de regra de quatro semanas

Fonte: // www. genesisft. com /

Refinando a Estratégia Uma maneira de resolver o problema de permanecer em um comércio por muito tempo é mudar as regras de saída. Em vez de seguir o 4WR original para sair de uma posição, os comerciantes podem sair quando uma média móvel está quebrada. Por exemplo, a aplicação de uma média móvel de 10 dias como o critério de saída no comércio GOOG mostrado na Figura 1 teria aumentado os lucros desse comércio em cerca de 25%. Uma média móvel de 10 dias foi selecionada porque é metade do sinal de entrada (quatro semanas são 20 dias de negociação), mas qualquer período de tempo menor do que o sinal de entrada pode ser usado. (Para a leitura de fundo, consulte o Meios móveis .)

Trend Filtering Outro uso do 4WR é como um filtro de tendências no mercado global. Para muitos comerciantes, pode ser um desafio determinar se o mercado é de alta ou baixa em curto prazo. A aplicação do 4WR permite que os comerciantes definam objetivamente a tendência. Se o sinal mais recente do mercado sob este sistema é uma compra, o comerciante pode ter certeza de que o mercado está em alta tendência. Downtrends pode ser definido como tempos em que o último sinal 4WR foi uma venda; em outras palavras, o mercado fez um novo recuo de quatro semanas mais recentemente do que fez um novo aumento de quatro semanas. Usando o 4WR como filtro, o comerciante procuraria que o 4WR estivesse em um sinal de compra antes de entrar em novas posições longas. As posições curtas só seriam inseridas quando o mercado estiver em um sinal de venda 4WR.

Encontrar tendências a mais longo prazo Este sistema versátil também pode ser aplicado para identificar a tendência a longo prazo. Isso pode ser feito aplicando a teoria Dow, um barómetro amplamente seguido da saúde do mercado. Os analistas procuram a ação na Dow Jones Transportation Average para confirmar a direção da Dow Jones Industrial Average. Quando ambas as médias produzem novos aumentos, estamos em um mercado de touro confirmado. Novos mínimos em ambas as médias indicam um mercado urso confirmado. Divergências entre as médias levam a maioria dos analistas a expressar cautela sobre a tendência. (Para saber mais, leia o tutorial Dow Theory .)

Um problema com a aplicação da teoria Dow é que as regras são subjetivas, dependendo de como um analista define uma nova baixa alta ou nova. É possível que dois profissionais experientes olhem os mesmos gráficos e discordem dos sinais. A aplicação do 4WR impede essa possibilidade. Ao invés de determinar subjetivamente um novo alto ou baixo, o 4WR define, antecipadamente, quando um sinal é gerado e todos os analistas que usam o 4WR chegarão na mesma conclusão.

Conclusão O 4WR faz uma excelente adição à caixa de ferramentas de qualquer comerciante. Todos os comerciantes devem considerar a adaptação do 4WR aos seus estilos de negociação. Tenha em mente que não há nada mágico de quatro semanas. Os comerciantes podem optar por usar sinais com base em prazos mais curtos ou mais longos. Os sinais de entrada e saída podem ser assimétricos, por exemplo, entrar em sinais de 4WR, mas sair de novos mínimos de duas semanas. Conforme observado, as médias móveis também podem ser usadas para gerar sinais de saída.O 4WR pode ser combinado com indicadores, como o índice de força relativa ou divergência de convergência média móvel, como um filtro nesses sinais. As possíveis aplicações do 4WR são limitadas apenas pela imaginação do comerciante, então experimente um pouco e descubra qual sistema produz os melhores resultados para você.