Eles não recebem o protesto público que os empréstimos do dia de pagamento recebem (veja Cuidado com os empréstimos de dia de pagamento ), mas, na opinião da maioria das agências de proteção ao consumidor, eles são apenas como perigoso. Um empréstimo de título de carro é simplesmente um empréstimo contra o valor do seu carro. Como eles funcionam e quanto você consegue?

Os credores adoram esses empréstimos porque a garantia (seu carro) os torna livres de risco como um empréstimo pode ser. Os mutuários habituais são pessoas que precisam de um empréstimo de curto prazo por mais do que seu cartão de crédito pode cobrir - e mais do que poderiam obter de um empréstimo do dia de pagamento, considerando o que eles ganham.

Um empréstimo de título de carro é uma maneira de aumentar rapidamente uma soma de dinheiro. Todos os mutuários potenciais têm que fazer é assinar o título livre e claro (o que significa que eles não devem dinheiro no carro) para o seu carro e eles obtêm o empréstimo - vamos cobrir o quanto mais tarde.

Outra vantagem para as pessoas cujo crédito não é estelar é que os empréstimos do título não exigem uma verificação de crédito. O motivo óbvio para isso: os mutuários podem ser de alto risco, mas o credor tem o título de seu carro. Isso dá aos mutuários todos os incentivos para que o reembolso do empréstimo seja uma prioridade máxima. Se alguém não paga, o credor vende o carro e ainda ganha lucro no empréstimo. Os mutuários que pagam são atingidos com uma taxa de juros anualizada de três dígitos, mais muitas vezes outras taxas. O que quer que aconteça com este empréstimo, os credores recebem seu dinheiro de volta, além de um lucro.

Quanto você pode obter?

O empréstimo é baseado no valor do carro. Alguns credores podem usar o valor Kelley Blue Book, enquanto outros possuem métricas de valorização proprietárias com base em preços de leilões atuais.

Uma vez que o credor determina o valor correto do carro, um mutuário provavelmente será oferecido entre 25% e 50% de seu valor. Se o carro vale US $ 3 000, espere mais de US $ 1 500. Se o empréstimo for inadimplente, o credor recupera o carro, vende-o em leilão e ainda ganha dinheiro.

Com o título, o credor pode solicitar ao proprietário que abandone uma cópia da chave ou até mesmo instalar o rastreamento GPS no veículo.

Alguns Estados Cracking Down

Este arranjo é o que tem grupos de direitos do consumidor e reguladores que soam o alarme. De acordo com o Centro de Crédito Responsável, as taxas de juros para este tipo de empréstimo são 20 a 30 vezes a taxa cobrada pelos emissores de cartões de crédito. Além disso, a maioria dos empréstimos para o título do carro é por 30 dias e poucas pessoas podem pagar um empréstimo grande em um mês. Os empréstimos do título de carro são rolados ao longo de uma média de oito vezes. Resultado: Pagar um empréstimo de US $ 500 ao longo de oito meses acabará custando ao mutuário cerca de US $ 650 em juros, além dos US $ 500 originais.

Devido ao rótulo "empréstimo predatório" colocado em empréstimos de título de carro, menos de 30 estados os permitem e apenas 16 permitem empréstimos a taxas de juros anualizadas de três dígitos.Muitos capitalizam o principal máximo em menos de US $ 1 000, com Montana fechando o valor que os proprietários de automóveis podem emprestar em US $ 300.

A linha inferior

Há informações conflitantes sobre quantas pessoas estão perdendo seus carros como resultado de empréstimos de título de carro. O que é igualmente importante quanto esses empréstimos custam o mutuário. Alguns podem acabar pagando mais do que o valor de seu carro se o empréstimo continuar a rolar antes de finalmente pagar.

Se você mora em um estado que permite empréstimos de título de carro, escape todas as outras opções primeiro. Mesmo a taxa de juros mais elevada em um cartão de crédito subprime será exponencialmente mais barata do que um empréstimo de título de carro e não arrisca que você perca seu carro. Veja Obtendo um empréstimo de título de carro e Estados que permitem empréstimos de título de carro .