"Vender lado" refere-se à seção do setor de serviços financeiros que vende títulos e fornece serviços de investimento a investidores, tanto varejistas como institucionais. Os serviços de venda incluem uma ampla gama de atividades - corretagem de ações, banca de investimento, consultoria de investimento, vendas e negociação e pesquisa de investimentos; Além disso, algumas empresas oferecem serviços de corretagem e compensação privilegiada.
As empresas cotadas de venda variam muito em tamanho, de pequenas empresas boutique que se especializam em um setor ou nicho de mercado específico, para corretoras gigantes dos maiores bancos internacionais. Com exceção das boutiques de investimento, a maioria das empresas vendidas oferecem a gama completa de serviços à sua clientela.
Embora a configuração de uma empresa típica de venda possa diferir, em certa medida, de um para o outro, há uma grande semelhança na estrutura da maioria das empresas vendidas. Os principais departamentos de uma empresa de venda podem ser classificados de forma ampla nos que são amplamente focados no lado institucional do negócio - Banca de Investimento, Vendas e Negociação e Pesquisa - e aqueles com foco de varejo (investidor), como Riqueza Assessoria de Gestão e Investimento. (É claro que esses departamentos não são focados exclusivamente no lado institucional ou no varejo, uma vez que existe uma sinergia e sobreposição consideráveis ​​em suas atividades).
Enquanto uma empresa típica de venda também possui departamentos auxiliares que fornecem funções de suporte essenciais, como conformidade, gerenciamento de riscos, operações e recursos humanos, este artigo enfoca as designações desejáveis ​​para as principais funções do lado da venda observadas anteriormente.
Mestrado em Administração de Empresas (MBA)
Esta é talvez a designação mais ubíqua na maioria das empresas de venda. Os MBAs podem usar as habilidades obtidas através de seu domínio de assuntos como finanças, marketing e gerenciamento em praticamente qualquer função de venda - banco de investimento, vendas e negociação, pesquisa ou gerenciamento de patrimônio.
A maior força do programa de MBA também é a maior fraqueza em termos de aplicação ao lado da venda; enquanto é um programa generalizado que tem aplicação generalizada em negócios e finanças, não é especificamente adaptado ao setor de investimento. Os programas de MBA geralmente são oferecidos no nível de pós-graduação (mestrado) por inúmeras instituições em países de todo o mundo. As fileiras das principais instituições de MBA são dominadas pelas escolas de negócios da U. S., com um número impressionante de escolas da Europa e da Ásia. O emprego é praticamente assegurado para os graduados dessas escolas, geralmente através do recrutamento do campus; O outro grande benefício é a rede de contatos que a maioria dos candidatos a MBA se desenvolvem.

A maior desvantagem do programa de MBA é seu custo, tanto em termos de despesas diretas que podem aproximar-se de seis números em algumas escolas, como o custo de oportunidade incorrido em alguns anos para estudar por isso.Além disso, os critérios de admissão rigorosos utilizados pelas melhores escolas de negócios tornam-se aceitos neles como um feito heróico.
Analista financeiro fretado (CFA)
A designação CFA é amplamente reconhecida como o padrão-ouro de credenciais educacionais de investimento. Embora os titulares de fretamento da CFA possam utilizar os conhecimentos adquiridos em seu programa rigoroso em qualquer função do lado da venda, é mais provável que sejam empregados como analistas nos departamentos de pesquisas ou de bancos de investimento (note que um "muro chinês" rígido impede a interação entre o duas funções em todas as empresas de venda), ou como gestores de carteira no segmento de consultoria de gestão de patrimônio / investimento.
As maiores vantagens do programa CFA são o tremendo retorno do investimento - o custo total equivale a alguns milhares de dólares, enquanto as perspectivas de lucros de carreira dos titulares de frete são impulsionadas significativamente - e sua natureza de auto-estudo, o que permite aos candidatos Estude o programa enquanto trabalha. Mas é mais fácil dizer do que fazer, uma vez que menos de um em cada dois candidatos passa os dois primeiros níveis do programa. A enorme dificuldade de dominar o enorme "corpo de conhecimento candidato" é talvez a maior desvantagem do programa CFA.
Os candidatos CFA têm que dominar um currículo de ponta cujos assuntos incluem ética, economia, análise financeira, métodos quantitativos, análise de investimentos, derivativos e gerenciamento de portfólio. Os candidatos CFA têm que passar três níveis de exames que levam pelo menos um total de 1 000 horas de estudo e devem ter quatro anos de experiência de trabalho qualificada para obter a carta CFA. O requisito de entrada básica para um candidato a CFA é possuir um diploma de bacharel ou equivalente ou estar no último ano de um programa de graduação ou cumprir o requisito de experiência de quatro anos.

Contador Público Certificado (CPA) ou Contador Público (CA) / Contador Geral Certificado (CGA) / Contador Gerencial Certificado (CMA)
Os contadores encontram empregos em empresas de venda como contadores internos em operações ou gerenciamento de riscos, ou como analistas em pesquisa ou banco de investimento, onde seus conhecimentos em análise contábil e financeira formam parte crítica do conjunto de habilidades dos analistas.
Enquanto os diplomas de contabilidade proporcionam aos seus profissionais uma experiência significativa em campos relacionados ao investimento, como análise financeira, projeções financeiras, planejamento e avaliação fiscal, os contadores ainda são percebidos como contabilísticos, em vez de investimentos, profissionais. Como resultado, muitos funcionários do lado da venda com títulos contábeis também seguem a designação CFA para obter conhecimentos e credenciais de investimento em profundidade.
Para obter um diploma de contabilidade na América do Norte, os alunos exigem uma combinação de educação e experiência relevante, e devem ser submetidos a exames de qualificação difíceis. Nos Estados Unidos, o Contador Público Certificado é a credencial de contabilidade mais estabelecida. No Canadá, existem três principais designações contábeis - CA, CGA e CMA; no entanto, há planos para unificar as três designações sob o banner Chartered Professional Accountant.A designação CPA já foi adotada em Quebec, a partir de 16 de maio de 2012, e o uso da designação torna-se obrigatório em Ontário a partir de 1º de julho de 2013.
Planejador Financeiro Certificado (CFP)
Como profissionais de planejamento financeiro, Os CFPs são mais prováveis ​​de serem empregados como consultores de investimento ou corretores nas divisões de gestão de patrimônio ou corretora de varejo das empresas de venda.
Os requisitos de certificação para o PCP são baseados nos quatro "Es:" Educação, Exame, Experiência e Ética. Nos Estados Unidos, os requisitos de educação incluem ter um diploma de bacharel e completar um curso de nível universitário no planejamento financeiro pessoal. Os candidatos também devem aprovar o exame de certificação CFP e ter três anos de experiência profissional no processo de planejamento financeiro.
Técnico de mercado fretado ^® (CMT)

A designação CMT ^® é concedida pela Associação CMT baseada em Nova York. A CMT é o mais alto nível de treinamento dentro da disciplina de análise técnica e é a designação preeminente para praticantes em todo o mundo. A análise técnica fornece as ferramentas para navegar com sucesso entre o valor intrínseco eo preço de mercado em todas as classes de ativos, através de uma abordagem disciplinada e sistemática do comportamento do mercado e da lei da oferta e demanda. Ganhar a CMT demonstra o domínio de um núcleo de conhecimento do risco de investimento na gestão de portfólio; incluindo abordagens quantitativas para pesquisa de mercado e design e teste de sistemas de negociação baseados em regras. É provável que os CMTs sejam empregados no departamento de vendas e vendas de uma empresa comercial, empregada como analista nos departamentos de pesquisa de empresas que fornecem análises técnicas aos seus clientes ou são gerentes de carteira e consultores de investimentos.

Para se conceder a designação CMT, os candidatos devem passar nos três níveis do exame CMT, obter o status de membro na Associação CMT e ter pelo menos três anos de experiência em uma capacidade analítica profissional de gerenciamento de investimentos.

Gerente de Investimento Agrícola (CIM)

No Canadá, a designação CIM é conferida pelo CSI (anteriormente conhecido como Canadian Securities Institute) em profissionais de investimento que desejam fornecer serviços de gerenciamento de carteira discricionários para seus clientes. Os candidatos devem concluir com sucesso cursos de gerenciamento de patrimônio, gerenciamento de investimentos e gerenciamento de portfólio, além de ter dois anos de experiência de trabalho relevante. Os proprietários da carta da CIM são normalmente empregados nas divisões de administração de patrimônio / investimento das empresas canadenses de venda.
Chartered Business Valuator (CBV)
O CBV é outra designação canadense, concedida pelo Instituto Canadense de Valores Agrícolas Agrícolas. Os CBVs possuem conhecimentos específicos em avaliação de negócios e valores mobiliários e têm perspectivas de emprego similares às do contador. Para obter o CBV, os candidatos devem possuir um diploma de bacharel ou uma designação canadense de contabilidade ou CFA, passar no exame de qualificação de membros e possuir pelo menos 1, 500 horas de experiência relevante em avaliação de negócios.
A linha inferior
Enquanto certas designações, como o MBA e CFA, oferecem habilidades que podem ser usadas na maioria das áreas de uma empresa de venda, outros como o CFP e CMT são mais especializados e visam uma área específica de prática. Essas sete designações têm uma coisa em comum: exigem um compromisso substancial em termos de tempo, dinheiro e esforço. Mas o resultado final quase sempre vale a pena por causa do conhecimento e das habilidades adquiridas, do aumento da credibilidade entre os clientes e do aumento das perspectivas de carreira e do potencial de ganhos.