Sempre que você investir em um estoque que está negociando com menos de US $ 5 por ação, você está assumindo riscos consideráveis. Estes não são exatamente ações da Warren Buffett. A razão pela qual os investidores se debruçam nesses nomes é porque um risco maior é igual a maior recompensa potencial. Os investidores experientes se inclinam bastante para a rota lenta e estável com nomes que pagam dividendos, levando alguns folhetos a nomes especulativos. A chave para esta estratégia é encontrar os nomes especulativos que têm a maior probabilidade de sucesso.

Sirius XM

Sirius XM Holdings Inc. (SIRI SIRISirius XM Holdings Inc5. 35 + 0. 94% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ) só apreciou 2. 33% no ano passado, mas ganhou 101% nos últimos cinco anos. O que torna a Sirius diferente da grande maioria das empresas que comercializam abaixo de US $ 5 é que apresentou crescimento de receita consistente nos últimos três exercícios fiscais e foi rentável nos últimos 21 trimestres. Com mais de 30 milhões de assinantes, Sirius está claramente fazendo algo certo. Do lado negativo, o SIRI quase falhou em 2008. Se viermos a um ambiente econômico similar, os consumidores estariam cortando custos desnecessários, incluindo Sirius. Talvez isso seja parte da razão pela qual o interesse curto no SIRI aumentou 40% nos últimos três meses. Como está no momento, Sirius XM é uma das empresas mais fortes que você encontrará negociando abaixo de US $ 5. Ao mesmo tempo, é importante estar olhando para a frente. (Para mais, veja: Sirius XM Stock Punished Apesar da Receita Recorde .)

Groupon

Groupon Inc. (GRPN GRPNGroupon Inc5. 48 + 0. 37% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ) é um caso interessante. Como Sirius, a receita aumentou consistentemente nos últimos três exercícios fiscais. No entanto, a Groupon espera que as receitas de 2016 entrem em US $ 2. 75 bilhões e US $ 3. 05 bilhões. A menos que a receita venha no alto deste intervalo, isso demonstraria um declínio da receita. E a receita caiu 2% no primeiro trimestre em relação ao mesmo período do ano anterior. Na linha inferior, o Groupon ganhou lucro no ano fiscal de 2015, mas perdeu dinheiro em três dos últimos quatro trimestres. Groupon usa $ 853. 36 milhões em dinheiro versus US $ 57. 73 milhões em dívida de longo prazo gerando US $ 254. 87 milhões no fluxo de caixa operacional nos últimos 12 meses. Apesar disso, o interesse curto é alto em 21. 36%. Parece que Groupon está lentamente a perder o seu brilho. Ao mesmo tempo, o nome da marca é valioso e o interesse na aquisição não está fora de questão.

Kratos

Kratos Defense & Security Solutions Inc. (KTOS KTOSKratos Defense & Security Solutions Inc11. 44 + 4. 10% Criado com o Highstock 4. 2. 6 < ) é um empreiteiro de defesa que faz componentes eletrônicos usados ​​em drones, mísseis, aviões de combate e sistemas de radar.O que torna o Kratos diferente de seus pares é que seus produtos são menores e mais acessíveis e prefere promoções de longo prazo. A empresa vem pagando dívidas depois de fazer uma série de aquisições. Na maioria dos casos, você não gostaria de investir em uma empresa que é prejudicada pela dívida, mas quando você encontra uma empresa que está transformando sua história fiscal para melhor, geralmente é otimista. Não fique excitado demais, no entanto. Kratos sofreu uma queda das receitas nos últimos três exercícios fiscais e perdeu dinheiro em três dos últimos quatro trimestres. O interesse curto também é alto em 16. 32%. (Para mais, veja: Um estoque de crescimento não descoberto para considerar este ano .) Bio Blast Pharma

Bio Blast Pharma Ltd. (ORPN) é uma empresa biofarmacêutica de desenvolvimento clínico com foco em terapias para pacientes com doenças genéticas raras. A ORPN só deve ser considerada por investidores sem medo ou por comerciantes que se concentrem mais na análise técnica do que nos fundamentos. O estoque mergulhou 66. 44% em relação ao ano passado, mas apreciou mais de 9% nos últimos cinco dias de negociação. No lado fundamental, o fluxo de caixa operacional é negativo $ 11. 07 milhões, mas os ativos tangíveis líquidos são apenas tímidos de US $ 18 milhões. Como muitas empresas farmacêuticas, é realmente mais uma aposta do que um investimento.

Heat Biologics

Heat Biologics, Inc. (HTBX) concentra-se em vacinas terapêuticas para cânceres e doenças infecciosas. Este risco ainda é maior do que o ORPN e por uma ampla margem. Heat Biologics constantemente perde dinheiro e a geração de fluxo de caixa operacional nos últimos 12 meses é negativa $ 17. 45 milhões. Por outro lado, a empresa possui US $ 11. 63 milhões em dinheiro versus US $ 6. 75 milhões em dívida de longo prazo e as ações aumentaram aproximadamente 29% nos últimos cinco dias de negociação. Um investidor poderia perder todo seu dinheiro aqui, mas se o Heat Biologics virar as coisas, a recompensa seria substancial.

A linha inferior

As cinco ações acima estão listadas na ordem de mais seguro para o mais arriscado. Na maioria dos casos, quanto maior o risco, maior será a recompensa. No entanto, se a preservação do capital for a sua prioridade número um, considere, em grande medida, evitar todos os estoques acima mencionados. Estes devem ser vistos como peças especulativas e nunca devem representar uma grande parte das participações de sua carteira. (Para mais informações, veja:

Cálculo de risco e recompensa .) Dan Moskowitz não tem nenhuma posição em SIRI, GRPN, KTOS, ORPN ou HTBX.