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Os esquemas de pirâmide e os esquemas Ponzi compartilham muitas características semelhantes em que os indivíduos desavisados ​​são enganados por investidores sem escrúpulos que prometem retornos extraordinários. No entanto, em contraste com um investimento regular, esses tipos de esquemas podem oferecer "lucros" consistentes enquanto o número de investidores continuar a aumentar. Os esquemas Ponzi e pirâmide são auto sustentáveis, desde que as saídas de caixa possam ser acompanhadas por influxos monetários. A diferença básica surge no tipo de produtos que os intrigantes oferecem aos seus clientes e a estrutura das duas estratagemas.

Os esquemas Ponzi baseiam-se em serviços fraudulentos de gerenciamento de investimentos - basicamente os investidores contribuem com o dinheiro para o "gerente de portfólio" que promete um retorno alto e, então, quando esses investidores querem o seu dinheiro de volta, eles são pagos com os fundos recebidos por investidores posteriores. A pessoa que organiza esse tipo de fraude é responsável pelo controle de toda a operação; eles simplesmente transferem fundos de um cliente para outro e renunciam a qualquer atividade de investimento real.

Por outro lado, um esquema de pirâmide é estruturado de modo que o construtor inicial deve recrutar outros investidores que continuarão a recrutar outros investidores e esses investidores continuarão a recrutar investidores adicionais e assim por diante. Às vezes, haverá um incentivo que é apresentado como uma oportunidade de investimento, como o direito de vender um produto específico. Cada investidor paga a pessoa que os recrutou para a chance de vender esse item. O destinatário deve compartilhar o produto com aqueles nos níveis mais altos da estrutura da pirâmide.

Existem dois fatores importantes adicionais a considerar: o único culpado no esquema de Ponzi e pirâmide é o criador da prática empresarial corrupta, e não os participantes (desde que não tenham conhecimento do ilegal práticas de negócios). Em segundo lugar, um esquema de pirâmide difere de uma campanha de marketing de vários níveis que oferece produtos legítimos.

Para leitura relacionada, veja O que é um esquema de pirâmide? e The Ghouls And Monsters On Wall Street .

Esta pergunta foi respondida por Arthur Pinkasovitch.