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Na contabilidade financeira, o "fluxo de caixa" refere-se à demonstração dos fluxos de caixa, um relatório exigido nos princípios contábeis geralmente aceitos. Esta declaração mostra o fluxo de entrada e saída de caixa real (ou ativos semelhantes a caixa) de atividades operacionais, de investimento ou de financiamento. O "fluxo do fundo" tem dois significados diferentes, um para fins contábeis e outro para fins de investimento. Poderia ser usado em referência à demonstração do fluxo de fundos, que geralmente aceitou princípios contábeis (GAAP) exigidos de 1971 a 1987. Investidores e analistas de mercado também rastreiam o fluxo de fundos dentro e fora de vários setores de uma economia - fluxos de fundos líquidos para títulos durante um determinado mês, por exemplo.

Fluxo de caixa

As empresas recebem entradas de receita de caixa vendendo produtos, fornecendo serviços, vendendo ativos, ganhando juros sobre investimentos, aluguel, recebendo empréstimos ou emissão de novas ações. As saídas de caixa podem resultar de fazer compras, pagar empréstimos, expandir as operações, pagar salários ou distribuir dividendos.

Uma vez que a Securities and Exchange Commission (SEC) exige que todas as empresas listadas usem a contabilidade de competência - o que ignora amplamente o saldo real do caixa em dinheiro - os investidores e os credores dependem da demonstração do fluxo de caixa para avaliar a liquidez e o fluxo de caixa de uma empresa gestão. É uma ferramenta mais confiável do que as empresas de métricas usam para vestir seus ganhos, como o lucro antes de juros, impostos, depreciação e amortização EBITDA.

Fluxo do Fundo

A demonstração do fluxo do fundo foi usada principalmente pelos contadores para reportar qualquer alteração no capital de giro líquido de uma empresa durante um período de tempo definido. Grande parte dessa informação é capturada na demonstração do fluxo de caixa.

O uso de investimento do fluxo de fundos é mais útil hoje. Aqui, o sentimento geral do investidor pode ser avaliado em relação a diferentes classes de ativos. Se o fluxo de fundos para ações é positivo, por exemplo, sugere que os investidores tenham uma visão geralmente otimista da economia (ou pelo menos a rentabilidade a curto prazo das empresas listadas).