Embora a maioria dos investidores esteja ciente da benefícios a longo prazo de incluir estoques de grandes capitais dentro de um mix de investimento, os estoques de pequena capitalização são muitas vezes ignorados como uma alocação benéfica. As empresas que geram receita entre US $ 300 milhões e US $ 2 bilhões anualmente não têm a mesma reputação de longa data de empresas de grandes ou gigantes, nem fornecem o mesmo nível de ganhos consistentes através de pagamentos de dividendos e uma avaliação constante do preço das ações. No entanto, as ações da empresa de pequena capitalização oferecem potencial de crescimento que não é facilmente encontrado em participações de grande capitalização. Ao longo do tempo, os estoques de pequena capitalização tendem a superar outras categorias de capitalização de mercado em retorno sobre o investimento (ROI).

Embora a adição de pequenas empresas de capitalização de mercado a uma carteira de ações diversificada ofereça oportunidades de crescimento únicas aos investidores, os riscos são inerentes a organizações menos conhecidas. A volatilidade é um dado com estoques de pequena capitalização, já que o movimento de mercado amplo pode ter um efeito mais pronunciado sobre o lucro e o preço das ações do que seria em empresas mais estáveis ​​e maiores. Da mesma forma, as empresas de pequena capitalização não fornecem aos investidores a mesma profundidade de informações ou análises de pesquisa que suas contrapartes maiores, dificultando a compreensão da posição da indústria e do potencial de crescimento verdadeiro.

Os investidores podem mitigar os riscos inerentes ao estoque da empresa de capital reduzido, diversificando as participações em toda uma série de organizações de capitais pequenos. Isso é feito de forma mais eficiente comprando fundos mútuos com equipes de gerenciamento fortes, despesas relativamente baixas e um foco específico nas participações de crescimento de pequena capitalização.

T. Rowe Price New Horizons Fund

O Fundo New Horizons do T. Rowe Price tem uma data de início de 1960 e procura proporcionar aos investidores crescimento de capital a longo prazo. Os gestores do fundo investem a maioria dos $ 15 do fundo. 66 bilhões de ativos em um grupo diversificado de pequenas e emergentes empresas de crescimento que estão cedo no ciclo de vida de seus negócios, antes de serem reconhecidos em geral pela comunidade de investimentos. O fundo tem a flexibilidade de investir em emissores nacionais e estrangeiros e pode deter alguns títulos de capital de empresas que oferecem crescimento acelerado de ganhos devido a novos produtos, mudanças econômicas estruturais ou equipes de gerenciamento reorganizadas. Em dezembro de 2015, o fundo gerou um retorno anual de 10 anos de 10. 46%.

O Fundo New Horizons do T. Rowe Price detém principalmente títulos de capital de empresas localizadas nos Estados Unidos, mas fornece alguma exposição aos mercados desenvolvidos na Europa em 2. 15% e mercados emergentes na Ásia no 2. 75%. A ponderação mais pesada das empresas de crescimento de pequena capitalização mantidas dentro do fundo cai no setor de tecnologia, constituindo 22.61% do portfólio, seguido de ações cíclicas do consumidor em 20. 83%, estoques de saúde em 19. 21% e estoques industriais em 18,7%. As principais participações dentro do fundo incluem SS & C Technologies Holdings em 2. 63%, O'Reilly Automotive em 2. 6%, Hardware de Restauração em 1. 79% e DexCom em 1. 75%. O fundo tem uma razão de despesa de 0. 79%, e é um fundo mútuo sem carga.

Emerald Growth Fund

O Emerald Growth Fund foi estabelecido em 1992 e procura proporcionar aos investidores um crescimento de longo prazo através da valorização do capital. A maioria dos $ 792 do fundo. 11 milhões de ativos são mantidos em ações comuns, preferenciais e conversíveis de empresas com características de crescimento. Os gerentes do fundo não são limitados em termos de capitalização de mercado, indústria ou região, mas concentram investimentos em organizações de alto crescimento. Em dezembro de 2015, o fundo mútuo gerou um retorno anualizado de 10 anos de 9. 26%.

O Emerald Growth Fund investe a parte do leão em seus ativos do fundo em empresas de crescimento doméstico, proporcionando pouca exposição a emissores estrangeiros. As empresas de pequena capitalização compõem a maior ponderação dentro do mix de investimento em 47. 19%, seguido de ações de micro capitalização em 40. 49% e ações de médio prazo em 12,2%. As empresas de tecnologia constituem a maior ponderação da indústria em 26. 32%, mas o fundo também inclui estoques de cuidados de saúde em 19. 38%, ações de serviços financeiros em 15. 87% e ações cíclicas de consumidores em 14. 89%. As principais participações incluem EPAM Systems em 2. 2%, Bank of the Ozarks em 1. 93%, Imperva em 1. 85% e Acadia Healthcare Company em 1. 84%. O fundo de investimento tem um índice de despesas de 1. 29%, e os investidores são cobrados uma carga de vendas antecipada de 4. 75% quando compram ações.

Carteira de crescimento da Wilshire Small Company

A carteira de crescimento da Wilshire Small Company foi lançada em 1992 e procura proporcionar resultados de investimento semelhantes à subcategoria de pequena capitalização do índice Wilshire 5000. Os gestores do fundo investem a maioria dos seus $ 29. 24 milhões de ativos em ações ordinárias de empresas localizadas nos Estados Unidos com uma capitalização de mercado não superior a US $ 4 bilhões no momento da compra. Os gerentes de fundos se concentram em empresas com ganhos acima da média, crescimento de vendas ou retenção de lucros com base em uma análise dos índices de preço para lucro (P / E). Em dezembro de 2015, o fundo mútuo gerou um retorno anualizado de 10 anos de 7. 18%.

Os gestores de fundos com a carteira de crescimento da Wilshire Small Company expandem as participações em uma série de indústrias, incluindo estoques de saúde em 21. 98%, ações cíclicas de consumo em 20,6%, ações da indústria de tecnologia em 19,0% e setor industrial estoques a 12,99%. As principais participações dentro do fundo incluem Maximum em 2. 82%, PrivateBancorp em 2. 28%, WageWorks em 2. 25% e Ellie Mae t 2. 21%. O fundo de investimento tem um índice de despesas de 1. 5%, e os indivíduos podem investir sem serem avaliados uma carga de vendas antecipada ou diferida.

Oppenheimer Discovery Fund

O Oppenheimer Discovery Fund tem uma data de início de 1986 e os gestores de fundos procuram proporcionar uma valorização do capital a longo prazo.O $ 2 do fundo. 08 bilhões de ativos são investidos principalmente em ações comuns de empresas com sede nos Estados Unidos que possuem características de crescimento favoráveis. O fundo concentra investimentos em empresas de pequena capitalização com uma capitalização de mercado de no máximo US $ 3 bilhões no momento da compra. Em dezembro de 2015, o fundo gerou um retorno anualizado de 10 anos de 8. 44%.

Embora os gestores de fundos do Oppenheimer Discovery Fund não ofereçam diversificação regional dentro do fundo, os ativos estão espalhados por várias indústrias. As ações tecnológicas constituem 29. 65% do mix de investimento, seguido de estoques do setor de cuidados de saúde em 20. 19%, ações cíclicas de consumo em 19. 27% e ações do setor industrial em 11. 65%. As principais participações incluem Monolithic Power Systems em 2. 34%, o Ultimate Software Group em 2. 31%, Proofpoint em 2. 27% e Tyler Technologies em 2. 24%. O fundo de investimento tem uma razão de despesa de 1. 1%, e os investidores são cobrados uma carga de vendas antecipada de 5. 75% quando compram ações.

Fidelity Small Cap Growth Fund

Este fundo foi criado em 2004, e os gestores de fundos procuram proporcionar aos investidores a valorização do capital a longo prazo. Um mínimo de 80% do fundo de US $ 1. 82 bilhões de ativos são investidos em ações ordinárias de empresas com pequenas capitalizações de mercado que também possuem potencial de crescimento acima da média. Tanto os emissores nacionais quanto estrangeiros podem ser incluídos no mix de investimentos. Em dezembro de 2015, o fundo mútuo gerou um retorno anual de 10 anos de 8. 2%.

Atualmente, o Fidelity Small Cap Growth Fund oferece pouca exposição a emitentes estrangeiros, mas diversifica as participações em termos de indústria. As ações de saúde constituem a maior ponderação do setor dentro do fundo em 27. 56%, seguido por empresas de tecnologia em 26,4%, ações industriais em 17,93% e ações cíclicas de consumo em 17,55%. As principais participações da empresa dentro do fundo incluem 2U em 2. 4%, pagamentos globais em 1. 38%, Huron Consulting Group em 1. 35% e G-III Apparel Group em 1. 28%. O fundo possui um índice de despesas de 1. 22%, e avalia uma carga de vendas antecipada de 5. 75% quando os investidores adquirem ações.