Ninguém gosta de ver o mercado de ações tomar uma queda. Nós gostamos ainda menos quando essa queda se torna um slide prolongado. Perder dinheiro não é parte do plano de qualquer investidor, então estamos tentados a tirar nosso dinheiro de um mercado de ações decrescente e colocá-lo em algum lugar que percebemos ser mais seguro. É claro que, assim que fizermos o movimento e a retirada, começamos a nos perguntar como e quando voltar para que possamos evitar perder os ganhos potenciais se o mercado se recuperar. (Tirar o seu dinheiro para fora do mercado pode ajudá-lo a dormir à noite, mas é uma jogada inteligente? Leia mais em Stashing Your Cash: Colchão ou Mercado? )

Easing Back In Dollar - a média do custo, uma estratégia de investimento baseada no investimento da mesma quantia em intervalos regulares ao longo de um período de tempo, é uma maneira de voltar a entrar nos mercados. Quando esse método é usado, cada investimento compra menos ações quando os preços são maiores e mais ações quando os preços são mais baixos. Isso resulta em um preço menor por ação do que se um número constante de ações foi comprado em intervalos regulares. Também evita o arrependimento de fazer um investimento de montante fixo e depois ver os preços das ações caírem.

Enquanto a média do custo do dólar também significa que você não estará fazendo um investimento de montante fixo na parte inferior do mercado e maximizando seus lucros quando o mercado aumentar, os investidores tendem a sentir a dor de perda mais do que eles gostam da vitória de um ganho. É a razão pela qual tantos investidores detêm uma posição perdedora até o final em vez de vender e minimizar a perda. É também a razão pela qual os investidores são tão temerosos durante os mercados ursos, mesmo que os mercados de cima e de baixo sejam uma parte normal e esperada do ciclo econômico. (Saiba mais em Dólar-Pagamento de taxas de pagamento .)

Outra tomada em relação à média do dólar envolve investir metade dos seus ativos em uma quantia fixa e a outra metade ao longo do tempo em intervalos regulares. Este método coloca uma quantidade maior de seu portfólio para trabalhar mais rapidamente. (Saiba mais em Encontrar a sua Zona de conforto de investimento .)

Uma abordagem defensiva Embora não seja possível prever o momento exato em que o mercado se transformará, é possível fazer ajustes em sua carteira com base nas condições de mercado prevalecentes. Assim como o mercado de ações está sujeito aos movimentos cíclicos do ciclo econômico, há setores da economia que tendem a se deslocar em fluxo com aqueles ciclos e setores menos afetados por eles.

As ações que são menos afetadas pelos ciclos econômicos são referidas como ações não cíclicas ou defensivas. Utilidades e bens de consumo são vistos como setores defensivos porque os investidores precisam alimentar seus carros, aquecer suas casas e se alimentar, independentemente das condições econômicas. Apenas tenha em mente que o jantar pode ser macarrão e queijo em vez de filé mignon.(Essas empresas podem não ser chamativas, mas oferecem estrutura e diversificação de investidores Guia para agrafos do consumidor ou confira Guarde sua carteira com ações defensivas .)

Setores cíclicos, no mercado Por outro lado, tendem a se mover em conjunto com a economia. Os produtos industriais e as tecnologias da informação são dois exemplos sólidos de setores cíclicos. Quando a economia está em declínio, os consumidores limitam suas compras. Por sua vez, as fábricas produzem menos e cobram menos por seus produtos acabados. Esses desenvolvimentos prejudicam a rentabilidade das empresas industriais, o que leva à diminuição dos preços das ações.

Uma situação semelhante ocorre no setor de tecnologia da informação. Quando os tempos são difíceis, as empresas não têm o dinheiro necessário para investir em upgrades de tecnologia. Os consumidores também são menos propensos a gastar dinheiro em novos equipamentos de informática. Como resultado, o declínio das vendas e os preços das ações caem. (Investir durante uma desaceleração econômica simplesmente significa mudar seu foco. Descubra os benefícios de ações defensivas em Cíclicos versus estoques não cíclicos .)

Mudando do nível do setor para o nível de empresa individual, as empresas que dependem sobre a valorização do preço das ações para alimentar seu crescimento tendem a ter um interesse limitado para os investidores quando os preços das ações estão caindo. Por outro lado, as empresas que pagam dividendos regulares e têm uma longa história de aumentar seus pagamentos de dividendos podem ser particularmente atraentes quando os preços das ações são planos ou baixos.

Os pagamentos de dividendos saudáveis ​​tendem a ser associados a ações de blue chip. Blue chips são conhecidos por ter longos históricos de rentabilidade e gerenciamento sólido. Se você pode encontrar uma empresa de utilidade azul ou empresa que produz bens de consumo básicos, dê uma olhada no histórico de pagamentos divididos: você pode ter encontrado um investimento defensivo. (Para um olhar mais detalhado sobre como uma empresa pode colocar seus lucros diretamente em suas mãos, confira A importância dos dividendos , Os dividendos ainda ficam bons após todos esses anos e Como Dividendos trabalham para investidores .)

Uma visão a longo prazo Qual é o melhor método para voltar ao mercado e o melhor lugar para colocar seu dinheiro? Simplesmente não é possível saber. Ninguém sabe quando o mercado atingirá o fundo, assim como ninguém sabe qual salto no mercado de ações é realmente o início de uma recuperação. O que sabemos é que, ao longo dos períodos de 20 anos, a tendência geral no mercado de ações historicamente foi ascendente. Mesmo a Grande Depressão durou apenas uma dúzia de anos. Apesar desse conhecimento, os investidores ainda estão em pânico e tiraram o dinheiro do mercado quando os ursos estão à espreita. (Quando todos correm para despejar seus estoques, você pode encontrar-se com uma ótima oportunidade de compra. Saiba mais sobre isso em Lucrando de Panic Selling .)

Tais reações de joelho são muitas vezes o resultado de pequenas ou sem planejamento. Considere, por um momento, a idéia de retirar dinheiro do mercado para evitar perdas de curto prazo. Se você precisa do seu dinheiro para cobrir necessidades de curto prazo, provavelmente não pertence ao mercado de ações.Da mesma forma, se você não precisa de seu dinheiro por pelo menos alguns anos, as chances são de que você poderia enfrentar a volatilidade de curto prazo simplesmente esperando que o ciclo do mercado se desenrolasse.

Um plano Para evitar ficar preso no frenesi, a próxima vez que o mercado demorar uma queda, avance com antecedência. Conheça um consultor financeiro profissional, aloque seus ativos de uma maneira bem pensada e deixe o mercado seguir seu curso enquanto se sente e assista. Quando você tem o desejo de mover seu dinheiro dentro e fora do mercado em um esforço para evitar perdas e lucrar, pare por um momento e pense sobre o número de pessoas que você conhece que se enriqueceram pelo timing do mercado. A menos que você venha com uma longa lista, você provavelmente será melhor ficar com um plano e dar tempo ao mercado para se instalar.