Os investidores que procuram um bom fundo do setor financeiro de fundos negociados (ETF) no setor bancário podem considerar o ETF SPDR S & P Bank (NYSEARCA: KBE KBESPDR S & P Bank45. 55- 0. 26% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ) ou o PowerShares Financial Preferred ETF (NYSEARCA: PGF PGFPrSh Fin Pref18. 87-0. 11% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ). O fundo PowerShares é atualmente classificado como um ETF de ações preferenciais e não como um ETF do setor financeiro, mas as ações preferenciais em que o fundo é investido são as de empresas financeiras. O fundo SPDR S & P Bank é um ETF tradicional do índice de ações focado no setor bancário.

SPDR S & P Banco ETF

O SPDR S & P Bank ETF fornece exposição direta ao setor bancário no setor geral de serviços financeiros. Além disso, representa um jogo puro no setor bancário, em oposição a fundos mais amplos do setor financeiro que incluem empresas financeiras não bancárias, como companhias de seguros ou fundos de investimento imobiliário (REITs). O foco mais estreito da ETF no setor bancário sensível à curva de rendimento pode torná-lo mais propenso à volatilidade do que um fundo do setor financeiro global.

O ETF foi lançado pela State Street Global Advisors em 2005, e é um dos ETFs do setor financeiro mais divulgados, com US $ 2. 13 bilhões em ativos sob gestão (AUM). O objetivo é combinar o desempenho do S & P Banks Select Industry Index, que é projetado para refletir o desempenho geral de empresas de capital aberto que fazem negócios como bancos ou bancos, incluindo bancos regionais e principais de bancos de dinheiro. O ETF é 80% ou mais investido nas ações que compõem o índice, mas também pode investir em títulos que não estão incluídos no índice, ou em outros investimentos que refletem as características dos componentes do índice.

As principais explorações da ETF incluem New York Community Bancorp Inc. (NYSE: NYCB NYCBNew York Community Bancorp Inc12. 41-1. 43% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ), US Bancorp (NYSE: USB USBUS Bancorp54. 85 + 0. 37% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ), Wells Fargo & Company (NYSE: WFC WFCWells Fargo & Co56. 18-0. 30% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ) e o People's United Financial Inc. (NASDAQ: PBCT PBCTP, United Financial Inc18. 42-0. 38% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ). Com mais de 50 participações na carteira, nenhum estoque simples representa mais de 2. 85% do portfólio do fundo. O índice de rotação da carteira é de 18%. O índice de despesas do ETF de 0,35% está abaixo da média da categoria de 0,38%, e seu rendimento de dividendos é de 1. 94%.

O retorno médio anualizado de cinco anos do ETF é de 3. 06%, em fevereiro de 2016, o que está abaixo do desempenho da média geral dos ETFs de 5.81%. O rendimento anualizado médio de três anos da ETF mostra um estreitamento dessa diferença, com retorno de 4. 29% versus uma média de categoria de 5 76%. O erro mediano de rastreamento do ETF em relação ao índice subjacente é relativamente insignificante -0. 33%. A Morningstar classifica isso como um risco acima da média para alto, por isso não é apropriado para investidores com aversão ao risco.

FedFs Preferenciais Financeiros PowerShares

O ETF Preferencial Financeiro da PowerShares rastreia o Índice Financeiro de Valores Mobiliários Híbridos e Preferenciais de Wells Fargo, com base no limite de mercado, que é composto por aproximadamente 30 ações preferenciais de empresas bancárias ou de economia de capital da U. S. O ETF foi lançado pela Invesco PowerShares em 2006 e tem US $ 1. 61 bilhões em ativos.

HSBC Holdings PLC (NYSE: HSBC HSBCHSBC Hldgs48. 26-0. 19% Criado com o estoque preferido da Highstock 4. 2. 6 ) é o recurso mais proeminente da ETF, representando 7 24% dos ativos totais de sua carteira. Barclays PLC (NYSE: BCS BCSBarclays9. 59 + 0. 21% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ), Wells Fargo & Company e PNC Financial Services Group Inc. (NYSE: PNC > PNCPNC Financial Services Group Inc138. 59-0. 04% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ) são outras principais participações no fundo. O índice de rotatividade do portfólio do ETF é baixo 9%, e seu índice de despesas é de 0,63%, um pouco acima da média da categoria de ações preferenciais de 0. 55%. O rendimento do dividendo da ETF é de 5. 67%. O rendimento anual médio de cinco anos do ETF é de 7,05%, o que supera substancialmente a média da categoria preferencial de apenas 1,75%. O erro mediano de rastreamento é insignificante em -0. 19%. A Morningstar classifica esse ETF como um risco médio a alto, mas também observa que ele oferece retornos superiores a média para altos.

A linha inferior

Ambos os ETFs têm liquidez mais do que adequada para os comerciantes. A razão de despesa para o PowerShares Financial Preferred ETF é significativamente maior em 0. 63%, mas o desempenho superior recente do fundo compensou mais do que as taxas mais elevadas.

A Morningstar avalia esses dois ETFs como acima da média em risco, então a escolha lógica é ir com o ETF PowerShares, que exibiu retornos acima da média.

No entanto, alguns investidores podem simplesmente preferir investir em um ETF de setor financeiro que investe mais tradicionalmente em ações ordinárias e não em ações preferenciais. Esses investidores podem preferir o SPDR S & P Bank ETF para obter exposição ao setor bancário.