Ao negociar o mercado forex ou outros mercados, muitas vezes somos informados de uma estratégia comum de gerenciamento de dinheiro que exige que o lucro médio seja mais do que a perda média por comércio. É fácil assumir que tal conselho comum deve ser verdade. No entanto, se analisarmos mais profundamente a relação entre lucro e perda, é claro que as idéias "antigas", comumente realizadas, talvez precisem ser ajustadas.

Tutorial: O guia final para Forex
Rácio de lucro / perda Um índice de lucro / perda refere-se ao tamanho do lucro médio em relação ao tamanho da perda média por comércio. Por exemplo, se o seu lucro esperado é de US $ 900 e sua perda esperada é de US $ 300 para um comércio específico, seu índice de lucro / perda é de 3: 1 - o que é US $ 900, dividido em US $ 300.

Muitas carteiras de negociação e "gurus" defendem um índice de lucro / perda de pelo menos 2: 1 ou 3: 1, o que significa que por cada $ 200 ou $ 300 que você faça por troca, sua perda potencial deve seja limitado a US $ 100. (Para leitura relacionada, veja Perdas limitantes .)

À primeira vista, a maioria das pessoas concordaria com esta recomendação. Afinal, nenhuma perda potencial deve ser mantida tão pequena quanto possível e qualquer lucro potencial seja o maior possível? A resposta é, nem sempre. Na verdade, este conselho comum pode ser enganador e pode causar danos à sua conta de negociação.

O conselho geral de ter um índice de lucro / perda de pelo menos 2: 1 ou 3: 1 por negociação é simplificado, porque não leva em conta as realidades práticas do mercado cambial ( ou qualquer outro mercado), o estilo de negociação do indivíduo e o fator de rentabilidade média por fator comercial (APPT) do indivíduo, que também é conhecido como expectativa estatística.

A importância da rentabilidade média por comércio A rentabilidade média por comércio (APPT) refere-se basicamente ao valor médio que você pode esperar para ganhar ou perder por comércio. A maioria das pessoas está tão focada em equilibrar seus índices de lucro / perda ou com a precisão de sua abordagem comercial que eles não sabem que existe uma imagem maior: Seu desempenho comercial depende em grande parte do seu APPT.

Esta é a fórmula para a rentabilidade média por comércio:

Rentabilidade média por comércio = (Probabilidade de ganhar x Vitória média) - (Probabilidade de perda x perda média)

Vamos explorar a APPT dos seguintes cenários hipotéticos:

Cenário A: Digamos que dos 10 negócios que você coloca, você ganha três e você percebe uma perda em sete. Sua probabilidade de uma vitória é por isso 30%, ou 0. 3, enquanto sua probabilidade de perda é de 70% ou 0. 7. Seu comércio vencedor médio faz US $ 600 e sua perda média é de US $ 300.

Neste cenário, o APPT é:

(0. 3 x $ 600) - (0. 7 x $ 300) = - $ 30

Como você pode ver, o APPT é um número negativo, o que significa que Para cada comércio que você coloca, é provável que você perca $ 30.Essa é uma proposta perdedora!

Embora a relação lucro / perda seja 2: 1, essa abordagem comercial produz negócios vencedores apenas 30% do tempo, o que anula o suposto benefício de ter um índice de lucro / perda de 2: 1. (Para leitura relacionada, veja A importância de um plano de lucro / perda .)

Cenário B: Agora vamos explorar o APPT de uma abordagem comercial com uma relação lucro / perda de 1: 3, mas tem mais negócios vencedores do que perder. Digamos dos 10 negócios que você coloca, você faz lucro em oito deles, e você percebe uma perda em duas negociações.

Aqui está o APPT:

(0. 8 x $ 100) - (0. 2 x $ 300) = $ 20

Nesse caso, mesmo que essa abordagem comercial tenha uma relação lucro / perda de 1: 3 , o APPT é positivo, o que significa que você pode ser rentável ao longo do tempo.

Muitas maneiras de tornar-se lucrativo Ao negociar o mercado cambial, não há uma abordagem de gerenciamento ou negociação de dinheiro de tamanho único. O conselho tradicional, como garantir que o seu lucro seja superior à sua perda por comércio absoluto, não tem muito valor substancial no mundo comercial real, a menos que você tenha uma alta probabilidade de realizar um comércio vencedor. O que importa é que o APPT seja positivo e que seus lucros globais sejam mais do que suas perdas globais.

Para mais dicas de gerenciamento de dinheiro forex, veja Assuntos de gerenciamento de dinheiro .