A maioria dos investidores não são tão habilidosos com os mercados financeiros como Warren Buffett, e pode não ser capaz de replicar sua estratégia de investimento de investimento de valor. Buffett é um dos maiores investidores de todos os tempos. Ele realiza uma grande diligência e análise fundamental antes de investir em uma empresa.

A estratégia de investimento de valor de Buffett está fora do alcance de muitos investidores. No entanto, os investidores podem imitar sua estratégia de investimento comprando ações na Berkshire Hathaway, Inc. Como alternativa, os investidores podem seguir os próprios conselhos de Buffett e investir em um fundo de índice de ações com baixos custos.

Buffett's Value Investing

Buffett é conhecido por seu estilo de investimento de valor. Esta estratégia procura encontrar empresas que estão subvalorizadas pelo mercado e, portanto, podem ser compradas por um bom preço. Buffett acredita que todas as empresas têm um valor intrínseco, que ele define como a quantidade de dinheiro que pode ser retirado de uma empresa durante a vida restante. A dificuldade é calcular o valor intrínseco. Buffett observa que esse número é uma estimativa em oposição a uma figura difícil. O valor intrínseco pode mudar se as taxas de juros se movem ou se o valor dos fluxos de caixa futuros muda. Buffett analisa diferentes índices financeiros fundamentais para determinar o valor intrínseco de uma empresa.

Se este valor intrínseco for inferior ao valor de mercado para a empresa, a Buffett pode explorá-la como uma oportunidade de investimento. Ele também usa outras diretrizes para investir. Ele adere às empresas que fazem sentido e que ele entende. Ele não alcança empresas, como as da indústria de tecnologia, que estão fora de suas áreas de especialização. Além disso, ele procura empresas que tenham fosas econômicas. Um fosso é essencialmente uma vantagem competitiva que permitirá que a empresa continue gerando receitas no futuro.

Obviamente, o estilo de investimento de valor envolve uma grande análise e subjetividade. A maioria dos investidores não tem tempo ou energia para seguir essa abordagem.

Berkshire Class B Shares

Existem boas opções para investidores que desejam imitar a abordagem de investimento de valor. A maneira mais fácil é comprar ações Classe B em Berkshire Hathaway. A Berkshire Hathaway é uma das maiores empresas do mundo, com um limite de mercado de US $ 335 bilhões a partir de novembro de 2015. A empresa possui um enorme portfólio com valor de mais de US $ 109 bilhões em junho de 2015.

Ao comprar ações na empresa, os investidores estão acompanhando parcialmente o enorme portfólio de Buffett. Há algumas advertências para esta estratégia. A Berkshire Hathaway não paga dividendos, mesmo que haja ações em sua carteira que distribuam dinheiro aos acionistas.Por exemplo, a maior participação no portfólio da empresa é a Wells Fargo & Co., que paga um dividendo de 2. 7% a partir de novembro de 2015. Os acionistas perdem essencialmente esse dividendo.

Comprar ações da empresa também fornece exposição à grande variedade de negócios nas quais a Berkshire Hathaway investiu. Isso pode ser um benefício, no entanto, como muitas das empresas são extremamente bem-sucedidas na geração de receita e crescimento.

Index Funds

Buffett é um grande fã de fundos de índices de baixo custo que acompanham o mercado. Ele acredita que esses fundos são a maneira mais fácil para a maioria dos investidores obterem exposição ao mercado. Em sua carta de acionistas de 2014, Buffett observou que o administrador da sua propriedade deveria seguir uma estratégia de investimento muito simples. Ele escreve que o administrador deve investir 10% do caixa da propriedade em títulos públicos de curto prazo, com os outros 90% investidos em um fundo de índice S & P 500 de baixo custo. Buffett afirma que ele acredita que esta estratégia simples superará os retornos dos investidores institucionais mesmo grandes que usam gerentes de alta taxa. Esta estratégia é muito simples e barata para os investidores inexperientes implementarem.