A seleção adversa geralmente se refere a qualquer situação em que uma parte em um contrato ou negociação, como um vendedor, possua informações relevantes para o contrato ou negociação que a parte correspondente, como um comprador, faz não tem; Essa informação assimétrica leva o grupo a não possuir conhecimentos relevantes para tomar decisões que causam efeitos negativos. No setor de seguros, a seleção adversa refere-se a situações em que uma companhia de seguros estende a cobertura do seguro a um requerente cujo risco real seja substancialmente superior ao risco conhecido pela companhia de seguros. A companhia de seguros sofre efeitos adversos oferecendo cobertura a um custo que não reflete com precisão sua exposição real ao risco.

Os conceitos básicos de cobertura de seguro e prêmios

Uma companhia de seguros fornece cobertura de seguro com base em variáveis ​​de risco identificadas, como a idade do portador do seguro, condição geral de saúde, ocupação e estilo de vida. O segurado recebe cobertura dentro dos parâmetros estabelecidos em troca do pagamento de um prêmio de seguro, um custo periódico com base na avaliação de risco da companhia de seguros do tomador em termos da probabilidade de o segurado apresentar um pedido e o montante provável em dólares de um pedido arquivado. Maiores prêmios são cobrados para indivíduos de maior risco. Por exemplo, uma pessoa que trabalha como motorista de corrida é cobrada por prémios substancialmente superiores para a cobertura de seguro de vida ou de saúde do que uma pessoa que trabalha como contabilista.

Exemplos de Seleção adversa

A seleção adversa para seguradoras ocorre quando um candidato consegue obter cobertura com prémios mais baixos do que a companhia de seguros cobraria se estivesse ciente do risco real em relação ao requerente, geralmente como resultado do requerente reter informações relevantes ou fornecer informações falsas que frustram a eficácia do sistema de avaliação de risco da companhia de seguros. As potenciais penalidades por fornecer informações falsas a respeito de uma aplicação de seguro variam de delitos menores a crimes graves em níveis estaduais e federais, mas a prática ocorre no entanto.

Um excelente exemplo de seleção adversa em relação à cobertura de seguro de vida ou de saúde é um fumante que consegue, com sucesso, obter cobertura de seguro como não fumante. Fumar é um fator de risco chave para o seguro de vida ou o seguro de saúde, portanto, um fumante deve pagar prêmios mais altos para obter o mesmo nível de cobertura que um não-fumante. Ao dissimular a sua escolha comportamental de fumar, um candidato está levando a companhia de seguros a tomar decisões sobre cobertura ou custos especiais que são adversos à gestão de risco financeiro da companhia de seguros.

Um exemplo de seleção adversa na provisão de seguro automóvel é uma situação em que o requerente obtém cobertura de seguro com base em fornecer um endereço de residência em uma área com uma taxa de criminalidade muito baixa quando o candidato realmente mora em uma área com muito alta taxa de criminalidade. Obviamente, o risco de o veículo do candidato ser roubado, vandalizado ou de outra forma danificado quando regularmente estacionado em uma área de alto crime é substancialmente maior do que se o veículo estivesse regularmente estacionado em uma área de baixa criminalidade. A seleção adversa pode ocorrer em uma escala menor se um candidato indicar que o veículo está estacionado em uma garagem todas as noites, quando está realmente estacionado em uma rua movimentada.

Como as companhias de seguros se protegem contra a seleção adversa

Uma vez que a seleção adversa expõe as companhias de seguros a altos montantes de risco para os quais não estão recebendo uma remuneração adequada sob a forma de prêmios, é essencial que as companhias de seguros tomem todos os passos possível evitar situações de seleção adversas. Existem três ações principais que as companhias de seguros podem tomar para se proteger da seleção adversa. O primeiro é a identificação e quantificação precisas de fatores de risco, como escolhas de estilo de vida que aumentam ou diminuem o nível de risco de um candidato. O segundo é ter um sistema que funcione bem para verificar as informações fornecidas pelos candidatos de seguros. Um terceiro passo é colocar limites, ou limites máximos, sobre a cobertura, referidos na indústria como limites agregados de responsabilidade, que colocam um limite na exposição total ao risco financeiro da companhia de seguros. As companhias de seguros instituem práticas e sistemas padrão para implementar proteção contra seleção adversa em todas essas três áreas.