O investimento passivo é tudo sobre nadar com a maré e deixar a lei das médias funcionar a seu favor. Considerando que o gestor de fundos de investimento ativo dedica tempo e recursos para analisar emissores específicos com a esperança de vencer o mercado, o gestor de fundos de investimento mútuo passivo entende o notável desempenho histórico dos mercados de ações a longo prazo. Em vez de gastar dinheiro com investidores em pesquisas excessivas, o que compromete diretamente o retorno total dos acionistas, o gerente passivo usa uma estratégia de indexação; Os custos são reduzidos, o erro do gerente é atenuado e, historicamente, os retornos são mais substanciais.

O fundador de vanguarda, Jack Bogle, criou o primeiro fundo de investimento indexado em 1975. Durante seu estudo em Princeton, o Google descobriu que a maioria dos fundos de investimento ativos apresentou desempenho inferior a um amplo índice de ações, a saber, o S & P 500. Ele também observou que os altos custos e despesas do fundo reduziram drasticamente os retornos dos investidores de longo prazo. Seu conceito revolucionário era simples: construir um portfólio de fundos mútuos que rastreasse carteiras amplas e diversificadas com despesas limitadas.

Hoje, a Vanguard é o famoso rei dos fundos de investimento de baixo custo, embora existam ótimas opções encontradas em todo o mercado. De acordo com o Factbook da Companhia de Investimento, os ativos líquidos do fundo mútuo da U. S. totalizaram apenas US $ 16 trilhões em 2015. Grande parte do crescimento nos ativos de fundos mútuos ocorreu no espaço indexado passivo; O patrimônio líquido dos fundos de ações de índice mais do que duplicou entre 2010 e 2014 sozinho e quase quadruplicou desde 2008. Em dezembro de 2014, 82% dos ativos do fundo de índice foram investidos em fundos de patrimônio indexados.

Mesmo os fundos ativos viram que os índices de gastos diminuíram diante da intensa concorrência de preços. Em outras palavras, até mesmo os acionistas de fundos ativos e agressivos provavelmente se beneficiarão da eficiência do espaço indexado passivo.

Dirigindo-se a 2016, há muitas opções de fundos passivos atraentes. Cada um deles foi selecionado em seu desempenho em alguns critérios-chave: desempenho recente, custos integrados, risco de fechamento, compatibilidade com tendências macroeconômicas previstas e confiança na gestão. Uma vez que o investimento passivo é projetado para investidores de longo prazo, esta lista pode não se adequar perfeitamente a uma carteira de negociação, e alguns fundos podem lutar com liquidez em comparação com seus pares.

Fundo Vanguard S & P 500

Emissor: Vanguard

Ativos sob administração (AUM): $ 221. Desempenho de 3 bilhões

2015 no acumulado do ano (YTD): -0. 71%

Rácio de despesas: 0. 17%

O fundo do índice primordial, o fundo mútuo S & P 500 da Vanguard é a criação original do Jack Bogle. Ele rastreia um índice de 500 das maiores ações cotadas em bolsa na U.S. trocas; Os estoques são selecionados pelo comitê de S & P e tendem a representar muito bem o espaço central de grande cap.

Numerosos reciclos de fundos S & P 500 surgiram desde 1975, mas o Vanguard S & P 500 é o maior e mais eficiente. Este é o único fundo S & P 500 ou S & P 400 nesta lista; muitos outros podem merecer reconhecimento, mas seria redundante mostrar fundos mútuos com carteiras idênticas ou quase idênticas.

As classes de ações de investidores retornaram uma média de 13. 69% ao ano entre 2012 e 2015, o suficiente para ganhar uma classificação Morningstar de quatro estrelas junto com uma medalha de analista de ouro.

Fidelity Spartan Real Estate Index Fund

Emitente: Fidelity

AUM: $ 570. 8 milhões

2015 Desempenho YTD: 2. 01%

Taxa de despesa: 0. 23%

A maioria dos fundos indexados investem em vários setores, mas também existem excelentes opções para investidores específicos do setor. O Fidelity Spartan Real Estate Index Index dedica pelo menos 80% de seus ativos ao Índice de Valores Mobiliários do Dow Jones U. S. Select.

As preocupações com o aumento das taxas de juros limitam parte do potencial a curto prazo do fundo, mas os investidores de longo prazo têm dificuldade em encontrar um fundo imobiliário mais eficiente e produtivo. O foco do setor aumenta os riscos globais, mas os retornos ao longo da vida mais de 11% ao ano compensam esses riscos.

Shelton NASDAQ-100 Index Direct Fund

Emissora: Shelton Capital Management

AUM: $ 278. 91 milhões

2015 Desempenho YTD: 7. 19%

Taxa de despesa: 0. 49%

O Fundo Direct Direct Direct NASDAQ-100 não é o fundo de índice mais barato; O fundo médio do índice Vanguard é de 30 pontos base (bps) mais barato. Ainda está a caminho desta lista em virtude de um desempenho quase incomparável no espaço de capital passivo desde 2005.

O Shelta NASDAQ-100 Index Direct Fund procura replicar o desempenho do índice NASDAQ 100, que pesa fortemente em direção à tecnologia fundos e fora das ações financeiras. Isso cria alguma dependência indesejável do setor; quase 50% dos ativos do fundo são dedicados às empresas de tecnologia.

Apesar de taxas moderadamente elevadas e falta de diversidade percebida, este fundo mútuo protege os elogios dos analistas e, desde 2010, superou o S & P 500 por quatro para um. Continua a ser o maior fundo de crescimento de grande capitalização retornando em sua categoria em períodos de cinco e 10 anos, e mais de 1 500 recursos estão na categoria.

Em dezembro de 2015, esse fundo mútuo recebe cinco estrelas da Morningstar e S & P Capital IQ (em uma escala de cinco). O sistema de classificação da TheStreet atribui-lhe um A +, e a US News deu uma pontuação de 9. 1 em 10. Das cinco categorias no sistema de classificação Lipper, o Fundo direto do índice NASDAQ-100 de Shelton é classificado como líder Lipper em quatro categorias e obtém uma classificação de quatro em cinco na quinta categoria.

Vanguard Mid Cap Index Fund

Emissor: Vanguard

AUM: $ 67 bilhões

2015 Desempenho YTD: -3. 6%

Taxa de despesa: 0. 23%

Um fundo mútuo enorme e relativamente barato para investidores de médio porte, o Vanguard Mid Cap Index Fund rastreia o CRSP U.S. Mid-Cap Index, que se refere a finanças, industriais, tecnologia e bens de consumo. Ele retornou uma média de 11,0% por ano desde 2010.

Os fundos de médio prazo são mais voláteis do que os fundos de grande capitalização, como os que acompanham o S & P 500. Com uma economia incerta no horizonte, os investidores podem quer considerar tornar-se uma compra com base em custos por satélite ou dólar.

Vanguard Value Index Fund

Emissora: Vanguard

AUM: $ 37. 9 bilhões

2015 Desempenho YTD: -3. 09%

Taxa de despesa: 0. 23%

Em tempos de grande expansão do mercado, incluindo o período entre 2010 e 2014, os fundos de valor tendem a ficar abaixo dos fundos de crescimento. No entanto, a volatilidade dos fundos de crescimento tende a aparecer durante períodos de equidade lentos, que 2016 pode estar se formando. O Vanguard Value Index Fund apresenta uma opção de preço barato, de baixo volume de negócios e de diversificação diversificada.

Rastreia o CRSP U. S. Large Cap Value Index, que detém uma carteira de mais de 320 ações para empresas menos arriscadas, tende a pagar dividendos mais altos e são fundamentalmente subvalorizados em comparação com as suas contrapartes de grande capitalização de crescimento rápido. Este fundo é um dos poucos a receber uma designação Lipper Leader em todas as cinco categorias Lipper.