A Série 65, oficialmente conhecida como The Uniform Investment Adviser Law Exam, é projetada para testar o conhecimento e a capacidade de um indivíduo para aconselhar os clientes na área de investir e discutir conceitos financeiros gerais. Se você tem uma compreensão básica de finanças, economia e investimento, você terá uma grande vantagem, mas várias leis e regulamentos também são cobertos, tornando o estudo muito mais difícil. (Se você está pensando em mudar de carreira, confira 6 Passos para mudar as Carreiras Financeiras com sucesso. )
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Quem precisa da série 65? Muitas empresas financeiras exigem que os representantes registrados ofereçam conselhos de investimento aos clientes atuais e potenciais. A série 65 testa a compreensão dos conceitos financeiros do candidato e os qualifica para dar conselhos de investimento e cobrar uma taxa. A maioria dos reguladores estaduais de valores mobiliários definiu a Série 65 como o requisito mínimo para se tornar um representante de conselheiro de investimento (IAR).

As empresas de consultoria de investimento registradas (RIAs) exigem que esses representantes interajam com clientes atuais e potenciais. Então, se você estiver atualmente procurando uma carreira em uma posição de assessoria financeira, a Série 65 poderia ser um ativo no seu currículo. Se você não tiver ainda, pode ser um requisito que você obtê-lo quando você for contratado. Também é um teste menos difícil do que as designações e certificados mais abrangentes, como o planejador financeiro certificado (CFP) ou o conselheiro de investimento fretado (CIC). (Para saber mais sobre designações financeiras, leia Designações financeiras não são todas criadas iguais. )

Quem não precisa da série 65? Dependendo do escopo do seu trabalho no campo financeiro, uma série 65 pode não ser necessária, ou pode ser insuficiente. A série 65 dá ao titular a capacidade de cobrar uma taxa por fornecer e discutir conselhos de investimento. Se você não está cobrando uma taxa e você não fornece regularmente aconselhamento sobre valores mobiliários, então você provavelmente não precisa obter sua licença da Série 65. Mas isso raramente é o caso.

Outros certificados e licenças podem ser considerados treinamento suficiente no lugar da Série 65 e isentar os titulares de terem que fazer este exame. Por exemplo, a maioria dos estados irá dispensá-lo da Série 65, se você tiver certificação de planejador financeiro certificado (CFP), designação de analista financeiro fretado (CFA), consultor financeiro fretado (ChFC), especialista financeiro pessoal (PFS) ou conselheiro de investimento fretado ( CIC).

Além disso, se você tiver uma série 7 e uma série 66, a maioria dos estados aceitará isso como treinamento adequado e não exigirá um exame da Série 65. Em raras ocasiões, um representante pode solicitar a isenção do exame da Série 65 e ainda se tornar um representante do conselheiro de investimentos, mas 15 a 20 anos de experiência no campo podem ser necessários.É importante notar que você deve estar em boas condições com o órgão regulador e sempre é necessário verificar com os regulamentos estaduais para garantir que você seja elegível para isenção. (Para mais, qual designação é melhor para a sua carreira, leia CFP, CLU ou ChFC - Qual é o melhor? )

Elegibilidade Você não precisa ser empregado ou patrocinado por um Financeiro Empresa responsável pela regulamentação do setor (FINRA) para se registrar e fazer o exame da série 65. Isso afetará o formulário que você precisa preencher para se registrar. Se você é patrocinado por tal empresa, um Formulário U4 precisa ser preenchido e enviado. Mas se você não é empregado por uma empresa membro, você precisa preencher um Formulário U10 para se registrar. Este exame é um dos exames mais básicos e não requer nenhum outro pré-requisito para ser elegível para escrever o exame.

Uma vez registrado, você tem 120 dias para escrever o exame antes de precisar se registrar novamente, isso é chamado de sua janela de exame. Se você falhar, você pode retomar o exame depois de esperar 30 dias. Mas se você falhar três vezes você precisa esperar 180 dias, após o qual você pode se registrar novamente. Não há limite para a quantidade de exames que um candidato pode tomar.

O conteúdo do exame da Série 65 O exame é fechado e cobre tópicos como:

• Economia e informações comerciais (14%): ciclos econômicos, relatórios financeiros e tipos de risco
• Investimento Características do veículo (24%): Tipos de investimentos, incluindo rendimentos fixos, patrimônio líquido e outros valores mobiliários, e valorizando estas
• Recomendações e estratégias de investimento de clientes (31%): tipos de clientes, considerações fiscais, desenvolvimento de uma Perfil do cliente e aplicação da sua compreensão do risco e da teoria da carteira
• Leis, Regulamentos e Diretrizes (31%): Ações federais de valores mobiliários, regulamentos, comportamento ético

Requisitos e aprovação Novamente, a série O exame 65 é um dos poucos exames que não requer patrocínio por um membro do FINRA para tomá-lo. Isso é especialmente útil ao tentar iniciar sua carreira em finanças e investimentos ou para construir seu currículo.

Antes que o exame possa ser tomado, o candidato individual pode arquivar o Formulário U10 para se registrar no órgão administrador (FINRA). Alternativamente, a empresa de um candidato pode arquivar um Formulário U4. Ambos podem ser feitos eletronicamente no site da FINRA: // www. finra. org.

O candidato responde 130 perguntas mais 10 perguntas pré-teste e tem 180 min como limite de tempo. É feito eletronicamente e a pontuação é apresentada logo após o exame, com uma quebra da pontuação em cada seção. Para ser considerado um passe, o candidato precisa de 72% correto, o que é 94 respostas corretas de 130.

Bottom Line O Exame de Direito do Conselheiro de Investimento Uniforme da Série 65 é um dos exames exigidos por muitos estados para cobrar uma taxa para consultoria e serviços de investimento. É destinado a qualificar o candidato para se tornar um representante de conselheiro de investimento. Outras designações mais avançadas podem ser consideradas adequadas, mas este exame prepara você para trabalhar um a um com clientes e para entrar no setor financeiro.(Para ajudá-lo a fornecer mais direção, no seu caminho de carreira financeira, confira Encontre seu nicho na indústria financeira. )