O aposentado médio ou o aposentado em breve está procurando três elementos-chave de um investimento: preservação do capital, eficiência tributária e um bom fluxo de renda. Existem muitas boas opções de fundos mútuos para aumentar a renda de aposentadoria, mas encontrar os fundos mútuos mais seguros e os mais eficientes em termos de impostos ao mesmo tempo podem ser complicados.

Ao avaliar qualquer fundo mútuo, procure força em alguns pontos-chave. O fundo precisa ter ativos suficientes sob gestão (AUM) para evitar o fechamento. Grandes fundos mútuos também tendem a ser fortes, ou então eles não podem ser tão populares. Você gostaria de ver pelo menos US $ 30 a US $ 40 milhões em AUM, mas mais é melhor.

Os fundos também devem ser líquidos e fáceis de negociar. Isso é mais importante para os comerciantes de curto prazo do que os investidores compradores e de retenção, mas os fundos mútuos que não comercializam com freqüência podem ser facilmente subestimados ou muito caros.

Os melhores fundos mútuos são executados de forma eficiente. Olhe para além do índice de despesas e descubra como o fundo realmente realizou líquido de taxas. Os custos sozinhos não contam toda a história; descubra quais retornos sobraram uma vez que os custos são contabilizados. Se o fundo estiver indexado, certifique-se de que ele rastreia razoavelmente bem.

Uma vez que o foco é sobre a renda de aposentadoria, considere o rendimento e o desempenho de dividendos / cupom dos investimentos subjacentes. Muitos aposentados planejam um método de retirada de 4 ou 5%. Alveje um nível de renda adequado às suas necessidades.

A baixa volatilidade também é chave; Uma vez que você se aposentar, você não tem três ou quatro décadas para sobreviver a grandes variações de preços, como você faz, como os poupadores mais jovens poderiam. O tratamento fiscal pode ser terciário quando comparado com os outros dois, mas se você é um indivíduo de alto valor líquido, você deseja reduzir sua carga tributária potencialmente considerável.

T. Fundo de rendimento elevado com taxas de juros de Rowe

O Fundo de Rendimento Elevado Gratuito de Taxas de Preço T. Row (NASDAQ: PFRHX) é um fundo mútuo sem carga com uma história forte, taxas baixas e risco abaixo da média com base na qualidade de sua retorna. Procura um alto nível de renda isento de impostos sobre o rendimento federal, dedicando a grande maioria de seus ativos a títulos municipais de longo prazo. A U. S. News lista este fundo como a melhor escolha na categoria muni de alto rendimento, enquanto a Morningstar oferece uma classificação de quatro estrelas.

A carteira é de 98% de títulos. O prazo médio ponderado da PRFHX deve exceder 15 anos, e as obrigações de baixa qualidade não podem exceder mais de 10% das participações em títulos. O desempenho foi forte. Em agosto de 2015, os retornos dos fundos de um ano estavam entre os 6% superiores da categoria, os retornos de três anos estavam nos 3% superiores, e os retornos de cinco anos estavam nos 5% superiores.

Como muitos fundos de renda de aposentadoria, a PRFHX não cobra taxas de vendas.O fundo limita as taxas administrativas máximas para 0,15%, taxas de administração para apenas 0,3% e outras taxas para 2%. A razão de despesa indicada é 0. 69%, o que está muito abaixo da média da categoria. A teoria moderna de portfólio (MPT) coloca esse fundo mútuo em uma categoria de risco médio para um fundo de títulos. O beta com melhor desempenho é 1. 05 e o desvio padrão é baixo em 5. 28.

Até um quinto do fundo pode estar sujeito ao imposto mínimo alternativo (AMT). Pessoas de alta renda devem observar de perto isso, pois pode ser muito caro para receber renda que se qualifica para o cálculo de AMT.

Fundo de pagamento moderado de renda mensal Charles Schwab

O Fundo de pagamento moderado de renda mensal de Schwab (NASDAQ: SWJRX) é uma escolha conservadora. É projetado para fornecer pagamentos orais de 3 ou 4% recorrentes. Charles Schwab introduziu este fundo mútuo em março de 2008 e acumulou mais de US $ 51 milhões em ativos líquidos até agosto de 2015.

A SWJRX depende fortemente de títulos altamente qualificados em sua carteira, embora um segmento considerável também seja dedicado a dividendos- pagando ações. A idéia é bastante simples: Produza receitas através de juros de títulos e outros dividendos para que o principal no fundo nunca seja retirado. Mesmo que o fundo não tenha sido projetado para uma tonelada de crescimento de preços, ele realmente é executado muito bem desde a sua criação.

Alpha e beta são ambos médios para a categoria, mas a captura a baixa de cinco anos é atraente 61. 18 no vermelho. A SWJRX cobra uma razão de despesa de 0,66%, que está abaixo da média neste espaço de fundo. No entanto, o fundo luta para alcançar o objetivo de 3% de rendimento, estabelecendo-se em um período de 12 meses de 2. 62%.

Fundo de Distribuição e Distribuição de Pagamento Gerenciado Vanguard

O Fundo de Crescimento e Distribuição de Pagamento Gerenciado da Vanguard (NASDAQ: VPGDX) é o wild card deste grupo. Muitos serão atraídos pelos baixos custos do fundo e rendimentos de renda ambiciosos; outros se afastam do portfólio mais arriscado e do rendimento único por porcentagem.

VPGDX tem um portfólio estranho para um fundo de renda. Há mais não-U. S. ações na carteira do que títulos. Às vezes, os gestores de fundos detêm até 15% dos ativos em dinheiro ou instrumentos semelhantes a dinheiro. Mais controversamente, o fundo detém posições significativas e curtas em muitas ações da U. S. A alocação pode ser descrita de forma segura como agressiva para a categoria.

O fundo também está configurado para sempre pagar 5% do total de ativos em renda, mesmo que tenha que mergulhar no principal. Isso significa que uma perda no preço da ação corresponde a uma queda no pagamento, e vice-versa. Este não tem sido um problema recente para a VPDGX, que superou 94% dos fundos de aposentadoria no período de 2012 a 2015.

BlackRock High Yield Municipal Bond Inv A Fund

No período entre meados de 2010 e meados de 2010, 2015, o BlackRock High Yield Municipal Bond Fund (NASDAQ: MDYHX) produziu um retorno antes de impostos de 6. 54% e um retorno ajustado de impostos de 5,61%. Este fundo mútuo não é o mais barato nem o mais conservador, mas faz um excelente trabalho de rastrear renda isenta de impostos federais.

Pelo menos 65% dos ativos do fundo são investidos em títulos municipais de média a baixa qualidade; 80% dos ativos são investidos em títulos no total. Há mesmo alguma margem de manobra para o fundo investir em títulos em dificuldades que oferecem o maior pagamento potencial.

Este fundo perde principalmente o Fundo de Renda Elevada de Taxas de Preço T. Rowe em termos de eficiência. O MDYHX é 50% mais caro e pode ser mais volátil, o que reduz o retorno total no longo prazo.