Ao analisar o desempenho do fundo mútuo, é prudente usar um instrumento de referência específico para o setor ou tema. O ETF do Consumidor Discrecional é XLY (NYSEARCA: XLY XLYSel Sct Cns Dis92. 37 + 0. 73% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ) O trilogio do Fundo XLY de negociação cambial (ETF) as 88 ações discricionárias de consumo no Standard and Poor's 500 Index (S & P 500). Tem um índice de preço / lucro de 17. 95 (P / E) e negocia a proporção de 4. 49 preço-a-livro (P / B). O desempenho de cinco anos é de 8. 21%, o desempenho de três anos é de 8. 84% e o desempenho de um ano é -4. 33% a partir de 11 de março de 2016. O desempenho do ano até à data (YTD) é de -5. 62%.

Os investidores tolerantes ao risco dispostos a apostar no crescimento sustentado das despesas de consumo podem estar interessados ​​nos seguintes três fundos de investimento discricionários de consumo.

Vanguard Consumer Discretionary Index Fund Admiral Shares ("VCDAX")

O Fundo Discrecional de Vanguard do consumidor de US $ 2 bilhões Admiral Shares ("VCDAX") foi formado em 15 de julho de 2005, com um retorno anual médio (AAR) de 9. 34% desde a sua criação. Este fundo de US $ 2 bilhões tem a seleção mais diversificada de participações discricionárias de consumo com 383 ações de varejo investidas em 34 categorias diferentes da indústria. As três principais indústrias são o varejo na Internet (12. 8% de ponderação), restaurantes e filmes (11. 3%) e entretenimento (10. 4%).

O fundo tem um AAR de cinco anos de 15. 28%, um AAR de três anos de 15% e um AAR de um ano de -0. 64%. Este é um fundo de índice gerenciado passivamente com um baixo índice de despesas de apenas 0,9%. No entanto, ele carrega um investimento mínimo exigido de US $ 100.000. Este fundo é adequado para investidores que procuram ampla exposição ao setor discricionário de consumo para expandir defensivamente o risco, ao mesmo tempo que colhe os benefícios de um aumento geral nos gastos do consumidor. Isto é ilustrado por quão bem ele defendeu contra perdas em comparação com o XLY.

Fidelity Select Consumer Discretionary Portfolio ("FSCPX")

Formado em 16 de dezembro de 1985, a Fidelity Select Consumer Discretionary Portfolio ("FSCPX") investe em empresas que fabricam, produzem e distribuem consumidores produtos e serviços discricionários. Ele gerou um AAR de 9. 86% desde a sua criação em comparação com o SAR P & S 500 de 9. 06%, durante o mesmo período. O $ 1. Um fundo de 1 bilhão é investido em 57 participações, em 30 de junho de 2016, com 85. 4% de seus ativos alocados em ações domésticas. As três principais explorações são Amazon. COM, Inc. (NASDAQ: AMZN AMZNAmazon. com Inc1, 120. 66 + 0. 82% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ), a Walt Disney Company (NYSE: DIS > DISWalt Disney Company100. 64 + 2. 03% Criado com o Highstock 4.2. 6 ) e Starbucks Corporation (NASDAQ: SBUX SBUXStarbucks Corp56. 57 + 0. 96% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ). O fundo tem um AAR de cinco anos de 8. 28%, AAR de três anos de 13. 81% e AAR de um ano de -4. 60%. O fundo tem um investimento mínimo de $ 2, 500 com um índice de despesas de 0,79% e uma taxa de resgate de curto prazo de 30 dias de 0,75%. Este fundo tem uma menor seleção de ações discricionárias de consumo concentrando-se nas marcas de consumidores mais conhecidas. Os investidores dispostos a aceitar a volatilidade adicional de ter uma menor concentração de empresas podem considerar este fundo discricionário de consumo. A volatilidade corta as duas formas, uma vez que o fundo vai saltar e cair mais do que um fundo mais diversificado.

Fidelity Select Retailing Portfolio ("FSRPX")

A Fidelity Select Retailing Portfolio ("FSRPX") investe especificamente em empresas que comercializam e distribuem produtos e serviços de consumo final para clientes de varejo. O fundo tem um investimento mínimo de US $ 2 500 e uma taxa de resgate de curto prazo de 30 dias de 0,75%. O fundo tem um AAR de 13. 8% desde a sua criação em 15 de dezembro de 1995. Os $ 2. O fundo de 0 bilhões é investido em 48 participações, em 30 de junho de 2016, com 92. 36% dos ativos alocados em ações domésticas com um índice de despesa de 0,81%. As três principais explorações são Amazon. com o Incorporated, Home Depot, Inc. (NYSE: HD

HDThe Home Depot Inc164. 22-0. 10% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ) e Netflix, Inc. (NASDAQ: NFLX NFLXNetflix Inc200. 13 + 0. 06% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ). Esta subcategoría do setor contém mais volatilidade, mas a recompensa é proporcional ao risco adicional, como evidenciado pelo desempenho excepcional. O fundo tem um AAR de cinco anos de 18. 18%, um AAR de três anos de 18. 85% e um AAR de um ano de -5. 11%. O Fidelity Select Retailing Portfolio é para os investidores mais tolerantes ao risco que estão dispostos a aceitar uma concentração finamente sintonizada de ações discricionárias de consumo de produtos finais. Se o VCDAX é considerado um fundo do setor discricionário de consumo defensivo, o FSRPX pode ser considerado sua contrapartida agressiva. Os AARs de cinco e três anos superaram tanto o VCDAX quanto o benchmark XLY em mais do dobro. Os investidores que estão dispostos a apostar de forma agressiva sobre os gastos dos consumidores para aumentar podem obter mais recompensas com esse fundo.