Como os procrastinadores de longa data atestarão, esse adiamento de algo que precisa ser feito raramente é uma instância isolada, e geralmente ocorre habitualmente e por razões triviais.

A procrastinação pode ter uma série de consequências indesejáveis, tais como prazos perdidos, oportunidades desperdiçadas e trabalho sub-padrão como resultado de um tempo insuficiente. Os custos de procrastinação, embora substanciais, não são fáceis de quantificar.

Mas o que pode ser quantificado - pelo menos até certo ponto - são os custos associados à adoção de decisões e ações quando se trata de finanças e investimentos pessoais. Cuidado com essa "procrastinação financeira", porque o preço do atraso desnecessário nesta área crucial pode ser íngreme.

Cinco custos da procrastinação financeira Em termos gerais, podemos classificar os custos da procrastinação financeira em cinco áreas principais:

1. Atrasos no investimento
2. Retirar as decisões de investimento de rotina
3. Tardinha na organização de finanças pessoais
4. Início tardio de impostos
5. Procuração de decisões financeiras importantes

1. Atrasos de investimento
Os atrasos na colocação do seu dinheiro para o trabalho através de investimentos podem eventualmente acabar custando muito. Considere o caso de dois investidores hipotéticos, a Sra. Lacrity e o Sr. D. Lay, que começam a investir R $ 2 000 anualmente aos 30 e 40 anos, respectivamente, em uma conta diferida, como uma conta de aposentadoria individual (IRA). Vamos supor que a taxa média anual de retorno a longo prazo obtida por ambos os investidores em seus investimentos é de 5%. Quando atingem 60 anos, o IRA de A. Lacrity teria crescido para cerca de US $ 132, 878, o dobro do tamanho do IRA de D. Lay, como mostra a Tabela 1.

Taxa de retorno anual	5. 00%	5. 00%
Período (anos)	30	20
Investimento anual	$ 2 000	$ 2 000
Investimento total (I)	$ 60 000 > $ 40, 000	Valor total (V)
$ 132, 878	$ 66, 132	Crescimento (V - I)
$ 72, 878	$ 26, 132	Custo de Provisão
$ 26, 746	Claro, o fato de que A. Lacrity investiu US $ 20 000 adicionais em 10 anos representa parte da diferença nas duas carteiras. Mas uma parte substancial da diferença - ou $ 26, 746 - também pode ser atribuída ao efeito de composição dos $ 20 000 para os 10 anos adicionais que A. Lacrity vem investindo. Outra maneira de ver isso do ponto de vista de D. Lay é que este crescimento incremental de US $ 26,766 representa seu "custo de procrastinação" para o período de 10 anos (lembre-se de que ele começou a investir aos 40 anos, em vez de aos 30). (Saiba mais em

Acelerar Retorna com Compounding Contínuo .) Dois pontos precisam ser observados aqui:

Quanto maior a taxa de retorno, maior o custo da procrastinação

• - De acordo com Ibbotson Associates, o rendimento anualizado composto para o S & P 500 para o período de 30 anos de julho de 1979 a julho de 2009 foi de 10.75%; Para o período de 20 anos de julho de 1989 a julho de 2009, foi de 7. 76%. As obrigações do governo de longo prazo retornaram 9,46 por ano no período de 30 anos a partir de julho de 1979 e 8,5% no período de 20 anos a partir de julho de 1989. Se assumirmos uma taxa de retorno anual de 8% No exemplo anterior em vez de 5%, o custo da procrastinação aumenta dramaticamente. Como pode ser visto na Tabela 2, esse custo aumenta para mais de US $ 95.000.
• Taxa de retorno anual

8. 00%	8. 00%	Período (anos)
30	20	Investimento anual
$ 2 000	$ 2 000	Investimento total
$ 60 000	$ 40, 000	Valor total
$ 226, 566	$ 91, 524	Crescimento
$ 166, 566	$ 51, 524	Custo de procrastinação
$ 95, 042	2 . Retirar decisões de investimento

A cessação das decisões de investimento até que o mercado "melhore" ou atrasar conscientemente o investimento em uma tentativa de "tempo do mercado", também pode custar milhares de dólares a longo prazo. Muitos profissionais vêem o timing do mercado como um exercício de futilidade, principalmente porque perder os melhores dias do mercado pode corroer os retornos significativamente. Um estudo mostra que US $ 10 000 investidos no S & P 500 em 1 de janeiro de 1980 teriam crescido para US $ 121, 029 em 30 de junho de 2008. Mas se o investimento perdeu apenas os 10 dias de melhor desempenho para o índice neste período, teria crescido apenas para US $ 70, 745 ou cerca de 42% menor.

Outro estudo mostra que US $ 10 000 investidos no S & P 500 por um período de 30 anos a partir de 1º de janeiro de 1979 teriam crescido para cerca de US $ 229 000 até 31 de dezembro de 2008 ou uma taxa de retorno anual de 11% . A falta dos melhores 20 meses durante este período de tempo iria reduzir o valor do investimento para aproximadamente US $ 42.000 ou 4. 9% ao ano.

Um investidor que investiu US $ 100.000 no S & P 500 no início de março de 2009 teria obtido retornos totais (incluindo dividendos) de 51% até meados de novembro desse ano. Se esse investidor tivesse procrastinado por alguns meses e investido no início de maio, os retornos totais até meados de novembro de 2009 encolheriam para metade, para cerca de 26%. O custo da procrastinação neste caso seria de 25%, ou US $ 25.000 em uma carteira de US $ 100.000.

A melhor maneira de evitar a falta nos dias em que os mercados financeiros estão em uma série vermelha é garantir que você permaneça totalmente investido nele. No caso de você se preocupar em investir "no topo", uma solução seria fazer investimentos periódicos através de um plano automático e não através de um montante fixo. (Para saber mais, leia

Dólar do custo da média paga .) 3. Tardinha na organização de finanças pessoais

Obter sua casa financeira em ordem é uma área vital que pode tender a ser ignorada na azáfama da vida quotidiana. Em alguns casos, esse atraso pode ter um custo de oportunidade direto - por exemplo, um cartão de presente de US $ 50 que você demorou usando durante dois ou três anos até que ele estivesse bem antes de expirar. Em outros casos, a procrastinação pode ter um efeito relativamente menor no início, mas pode ter um impacto em cascata que aumenta ao longo do tempo. Por exemplo, o atraso no depósito de cheques pode levar a uma conta descoberta, ao adiar o pagamento de contas pode levar a datas de vencimento erradas. Enquanto as penalidades financeiras sob a forma de taxas de cheque especial, taxas atrasadas e custos de juros são uma conseqüência inevitável de tal procrastinação, o maior impacto pode resultar de revisões negativas para o perfil de crédito e a pontuação de crédito. (Para mais, confira

5 Chaves para Desbloquear uma Melhor Pontuação de Crédito .) Algumas contas menores que você nunca chegou ao pagamento podem eventualmente acabar como uma bandeira vermelha em seu relatório de crédito. Os credores que vêem seu relatório de crédito podem então vê-lo como um mutuário de maior risco e cobrar-lhe uma taxa de juros mais elevada para compensar esse risco maior percebido. Isso pode resultar em milhares de dólares em custos de juros mais altos para itens de grande bilhete, como uma casa ou um carro, um preço íngreme para pagar pela procrastinação em alguns pagamentos de contas.

4. Arquivamento tardio de impostos

Uma vez que a tendência de procrastinar é diretamente proporcional ao desagrado da tarefa, não é surpreendente notar o grande número de pessoas que perdem o prazo para a apresentação de suas declarações fiscais a cada ano. Por esse token, o 15 de abril provavelmente deve ser uma das datas mais temidas para procrastinadores na U. S. Mas faz sentido arquivar impostos até a data de vencimento, porque penalidades e juros podem fazer a apresentação tardia de uma proposta cara. O IRS cobra uma penalidade mensal de 5% do imposto a pagar pela falta de apresentação de declarações de imposto de renda na data de vencimento, até uma penalidade máxima de 25%. Portanto, se você não conseguiu juntar a sua documentação a tempo de cumprir o prazo de depósito de impostos e acabou arquivando seis meses de atraso com um saldo fiscal a pagar de US $ 5 000, sua penalidade de falha no arquivo (excluindo juros) seria de US $ 1 , 250. Seu custo total de procrastinação neste caso seria $ 1, 250 mais qualquer interesse ou outras penalidades avaliadas pelo IRS. Isso deve ser um incentivo suficiente para evitar procrastinar sobre seus impostos nos próximos anos. (Para mais, confira

Próxima Temporada, Importe os Impostos em seu Próprio .) 5. Procurindo em decisões financeiras importantes

Enquanto os casos anteriores podem custar em milhares, procrastinar em decisões financeiras importantes pode, em última análise, custar-lhe o máximo. Para a maioria das pessoas, a necessidade de tomar decisões financeiras importantes - aquelas que envolvem somas de dinheiro relativamente grandes - tende a coincidir com marcos pessoais, como comprar uma propriedade residencial ou salvar a aposentadoria. É altamente recomendável que, nesses casos, comece a aprender o mais rápido possível sobre os detalhes mais legais do próximo marco financeiro e os fatores que precisam ser considerados para tomar uma decisão a respeito. Como exemplo, ao comprar uma propriedade residencial, o potencial comprador precisa avaliar vários fatores, incluindo: o montante da hipoteca que pode ser servido confortavelmente, providenciando o adiantamento, decidindo se optar por uma taxa fixa ou taxa ajustável hipoteca, decidindo quanto licitar para uma propriedade desejável etc.(Para saber mais, veja

Obter Pessoal com o seu portfólio .) A procrastinação em decisões financeiras importantes pode levar a uma série de armadilhas, tais como:

Tomar decisões apressadas sem pesquisa adequada

• Tendo tempo insuficiente para ler e analisar a "cópia fina" em contratos
• Não ter cobertura ou ativos adequados em caso de necessidade
• Comprar um condomínio com preços excessivos sem avaliar os méritos de investimento; desconhecendo que a hipoteca de taxa ajustável será redefinida para uma taxa de juros que é o dobro da taxa de provocação; sendo abatido com uma doença debilitante quando não existe seguro de invalidez de longo prazo. Todos esses são exemplos de situações financeiras infelizes que podem acabar com um pedaço maciço do saldo bancário e do patrimônio líquido. No entanto, fazer a tarefa de casa e tomar medidas rápidas pode ajudar a evitar ou, pelo menos, mitigar essas perdas. (Para mais, veja

Você está vivendo muito perto da borda? ) Conclusão

O tempo é realmente dinheiro quando as decisões precisam ser tomadas e ações tomadas em relação às suas finanças e investimentos pessoais. A este respeito, a ação imediata deve substituir a procrastinação financeira, uma vez que os custos associados a este último podem ser muito íngremes.