Digite as palavras, "correção do mercado de ações" em qualquer mecanismo de pesquisa e é quase uma garantia de que você será inundado com artigos que pregam um desvio iminente do atual aumento do mercado de touro que correu em grande parte inalterado desde 2010. Além das palavras "inflação", "deflação" e "recessão", a "correção" serve para invocar uma sensação de apreensão e medo da percepção do público de um mercado frágil e manipulado, sustentado pelos tópicos de ganância capitalista e corrupção. Uma das ferramentas que podem ajudar um comerciante a evitar ou mesmo aproveitar uma correção é a linha de tendência.

Este artigo irá definir brevemente o que é uma correção, como eles se encaixam nas linhas de tendência e como usar a análise de tendências e as quebras de tendências para ajudar a determinar se uma correção está no horizonte.

O que é uma correção?

Uma correção é mais ou menos um desvio de uma tendência de alta em um estoque. Durante uma correção, os preços podem cair cerca de 10% ou mais dos seus altos. Uma correção não é um acidente, nem é um precursor de um mercado urugo sustentado. No entanto, as correções podem levar a tais eventos, mas mais sobre isso mais tarde.

Então, o que é uma Tendência?

Uma tendência pode ocorrer em duas variações: uma tendência de alta, que consiste em maiores e baixos maiores, e uma tendência de baixa no preço, que consiste em baixas baixas e baixas baixas. A maneira mais simples de avaliar a direção de uma tendência é simplesmente olhar para o gráfico e desenhar uma linha de tendência que liga os picos e os vales. Uma regra geral seria ligar os mínimos da tendência (geralmente dois ou mais) para um estoque de tendência ascendente e os altos para um estoque de tendência descendente. Abaixo estão os gráficos da Apple Inc. (AAPL AAPLApple Inc172. 50 + 2. 61% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ) e a 3D Systems Corp. (DDD DDD3D Systems Corp8. 99-1. 10% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ). Como você pode ver, o APPL está em uma tendência de alta desde abril de 2014, enquanto a DDD sofreu uma tendência de queda sustentada desde janeiro de 2014.

Outra ferramenta útil para ajudar a determinar a direção do preço de uma ação é a média móvel. O tipo mais básico de média móvel é a média móvel simples (SMA). A maneira mais básica de usar o SMA é determinar se o estoque cruzou sua média móvel abaixo e está negociando acima dela (tendência de alta) ou cruzou a média móvel de cima e agora está negociando abaixo dela (tendência de baixa). Observe como a APPL cruzou sua média móvel de 100 dias em abril de 2014 e vem negociando acima dela desde então, enquanto a DDD cruzou abaixo sua média móvel de 100 dias em fevereiro de 2014 e já a encontrou como resistência desde então.

Tendências aplicadas

Ok, então a AAPL está subindo e a DDD foi esmagada há mais de um ano: o que essa informação faz para o investidor?À medida que o velho ditado vai, a tendência é sua amiga, e com base neste princípio, um comerciante ou investidor gostaria de ir longo em qualquer momento, um estoque está em uma tendência de alta e vai curto sempre que um estoque está em uma tendência de baixa. Cada vez que a AAPL volta a sua linha de tendência ou a média móvel, um investidor otimista deve procurar longar e, inversamente, cada vez que DDD aparecerá em sua linha de tendência ou média móvel, deve ser curto.

Linhas de tendências e correções

As linhas de tendência podem ser usadas em qualquer período de tempo: de meros minutos para comerciantes de dias para semanas, meses e até trimestres para investidores de compra e retenção a longo prazo. O princípio permanece o mesmo: máximos mais elevados e níveis mais baixos, sublimando-se, e baixos altos e baixos baixos significam downtrends. O verdadeiro ponto crucial da análise de tendências reside na ruptura de tendências. Uma ruptura de tendência é apenas isso: a ação de preço quebra a linha de tendência de cima durante uma tendência de alta e de baixo durante uma tendência de baixa. As rupturas da tendência devem ser observadas cuidadosamente, pois podem ser precursoras de outras correções ou às vezes, mas nem sempre, uma inversão completa da tendência.

Além disso, a área em que a tendência é quebrada muitas vezes serve de resistência, já que os comerciantes que passaram o mergulho ficaram apanhados em uma venda e agora estão à espera de sua chance de sair de seus negócios no momento mesmo O stock sobe de volta às suas entradas. Assim, esses compradores já são agora vendedores e contribuem para reduzir a pressão que pode se desenvolver no novo nível de resistência. Se a pressão de venda neste nível supera a pressão de compra, a única tendência de alta pode ser completamente dissolvida em uma venda sustentada.

A partir de outubro de 2014, a Skyworks Solutions Inc. (SWKS SWKSSkyworks Solutions Inc113. 19 + 1. 28% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ) executou uma corrida de $ 50 para um alto de $ 102. 77 em março de 2015, um ganho de 105%, antes de corrigir com alto volume para um mínimo de US $ 88. 25. A linha de tendência foi quebrada em 25 de março, e desde então, a parada foi consolidando de lado entre US $ 92 e US $ 99, embora tenha tentado retomar a tendência de alta em 30 de março.

SolarCity Corporation (SCTY) também experimentou uma tendência de alta notável que durou de setembro de 2013 a fevereiro de 2014, em que o estoque subiu de US $ 28 para US $ 88 (214%) antes que a tendência fosse quebrada durante uma venda frenética em março de 2013. A tendência foi reexaminada da desvantagem sem sucesso e as ações viram uma tendência de baixa Nos próximos três meses, com um mínimo de US $ 45, uma inversão de tendência completa.

Então, como se antecipa essas correções? Certamente, nenhum comerciante quer ir muito tempo quando SWKS, SCTY, ou mesmo o AAPL incrivelmente bullish corrige no auge de suas tendências ascendentes. Uma maneira de determinar se uma correção é iminente é avaliar se o preço correu incrivelmente rapidamente em um período muito curto de tempo. Indicadores técnicos como o índice de força relativa (RSI) podem ajudar o investidor a avaliar se algo foi grosseiramente comprado, enquanto fatores fundamentais como a relação P / E também podem ajudar a contornar as correções.

No entanto, as linhas de tendência em si também podem ser incrivelmente úteis para determinar se uma correção está ao virar da esquina. Conforme mencionado anteriormente, as linhas de tendência podem ser usadas em uma infinidade de intervalos de tempo, e limitar-se a tendências diárias ou semanais podem fazer você perder os detalhes minuciosos sobre os quais os movimentos mais amplos são baseados. Vejamos um exemplo usando o ETF S & P 500 (SPY SPYSPDR S & P500 ETF Trust Units258. 45 + 0. 33% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ). No gráfico diário, o SPY está em uma tendência de alta, mas experimentou algumas correções em torno do nível 212. Aproximando-se da hora, podemos ver que em fevereiro de 2015, o SPY primeiro tentou fechar acima de 212, mas foi rejeitado e quebrou a linha de tendência de cima em 211. 73. Esse nível serviu como resistência, o que o SPY não conseguiu quebrar através e permaneça acima, mais tarde enviando o índice para a área 204.

Desde o início da tendência, o SPY tentou atravessar esse nível várias vezes, cada vez que encontrou resistência forte e correção, como é evidente pelas quebras de mini-tendência na tabela horária, cada vez que atingiu esse nível. Se o comerciante tivesse se concentrado apenas na tendência semanal ou diária do SPY, eles perderiam esses pequenos detalhes e podem ter passado erroneamente em resistências principais / quebras de mini-tendências. Essas entradas ruins podem levar a um estresse financeiro e emocional desnecessário que poderia ter sido evitado se as tabelas por hora tiverem sido examinadas antes da entrada.

As linhas de linha inferior

são ferramentas incrivelmente úteis para determinar a direção de um estoque e desenvolver uma posição de alta ou baixa. A análise de tendências inclui o uso de quebras de tendência, que podem sinalizar correções ou reversões de tendências completas. As tendências podem ser desenhadas em vários intervalos de tempo, e as tendências menores podem ajudar um investidor ou comerciante a evitar as correções que ocorrem em longos períodos de tempo.