Os fundos negociados em bolsa da América Latina (ETFs) oferecem uma série de estratégias para participar das economias da região, incluindo fundos de um único país, ampla exposição em vários países e carteiras com empresas de todos os tamanhos. Depois de cair durante a maior parte de 2015, os mercados e as moedas da América Latina se recuperaram desde o final de janeiro de 2016. Esse aumento provavelmente se refletirá em uma recuperação no setor de commodities e nos sinais do Federal Reserve Bank dos EUA, que indicam que pode atrasar aumentos nas taxas de juros previamente planejadas . O seguinte é um resumo dos três maiores ETFs da América Latina determinados por ativos sob gestão (AUM), a partir de 23 de março de 2016.

O iShares MSCI Brasil completou a ETF

Usando uma estratégia ponderada pelo mercado cobrindo empresas de todos os tamanhos, o ETF iShares MSCI Brazil Capped (NYSEARCA: EWZ EWZiShs MSCI Br Cp39. 88+ 1. 45% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ) distribui seu AUM líder de categoria de US $ 2. 64 bilhões em 56 posições para oferecer exposição ao mercado total do Brasil. Dentro do portfólio, as finanças são a maior alocação em 36. 3%, seguidas por empresas não cíclicas de consumo com 22. 41%. A combinação de energia e materiais básicos representa 20. 92% das explorações.

A EWZ comercializa uma média de US $ 529. 21 milhões por dia, com base nos próximos 45 dias de negociação, resultando em transações econômicas, independentemente do tamanho do comércio. O índice de despesas corresponde à média da categoria em 0,62%. O fundo também fornece um elemento de renda, com um rendimento de distribuição de 3. 14%. O retorno de um ano é negativo 17,8%. No entanto, o fundo ganhou 24. 13% ano até à data, a partir de meados de março de 2016.

O ETF IFS IFS IFS

do iShares MSCI> As participações do ETF do Mercado Investidor MSCI México iShares (NYSEARCA: EWW EWWiShs MSCI MX50. 39 + 0. 52% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ) representam a seção transversal completa da economia do México, com algumas excepções notáveis. Nos três setores primários de energia, tecnologia e serviços públicos, a maioria das empresas são de propriedade privada ou estatal, o que impede a apropriação de ações. Por exemplo, a PEMEX é uma das maiores companhias de petróleo do mundo, com receita de US $ 117 de 2014. 5 bilhões, mas é de propriedade do governo do México. Ausente esses setores, a maior alocação do AUM do fundo de US $ 1. 49 bilhões são para empresas não cíclicas de consumo em 22. 03%, seguindo-se as finanças em 21. 62% e cíclicas do consumidor em 18-15%.

O volume médio diário de negociação da EWW de US $ 132. 46 milhões e um spread comercial médio de 0,2% oferece uma combinação de liquidez e transações de baixo custo favorável aos investidores. A combinação do spread comercial estreito eo rácio de despesas de 0.48%, que está bem abaixo da média da categoria, dá ao ETF iShares MSCI Investment Investable Market o menor custo total do grupo. O rendimento de distribuição médio para os 12 meses de trânsito é de 2,22%. O retorno de um ano é negativo de 9. 99%. O retorno do ano até a data para a EWW foi de 9. 93%, a partir de meados de março de 2016.

O iShares Latin America 40 ETF

Para os investidores que buscam exposição às 40 maiores empresas de capital aberto da América Latina, o iShares Latin America 40 ETF (NYSEARCA: ILF ILFiShs LA 4033. 90 + 1. 26% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ) fornece uma solução. O portfólio segue um índice ponderado pelo mercado, resultando em uma alocação de país dominada pelo Brasil e México com 42,9% e 39,6%, respectivamente. A maior ponderação do setor é a financeira, que representa 31. 43% das participações, seguido pelas empresas não cíclicas do consumidor em 17. 66% e materiais básicos em 12. 78%.

A maior das 40 posições na ILF é a provedora de telecomunicações mexicana America Movil SAB de CV (NYSE: AMX AMXAmerica Movil17. 32 + 0. 41% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ) em 7. 63% e Fomento Economico Mexicano SAB de CV (NYSE: FMX FMXFomento Economico86. 61 + 0. 97% Criado com o Highstock 4. 2. 6 ), também conhecido como FEMSA, Maior distribuidor mexicano de produtos da Coca Cola, com 7% de 01%. O iShares Latin America 40 ETF possui um valor de US $ 634. 4 milhões e comercializa uma média de US $ 15. 41 milhões por dia com um spread médio de negociação de 0. 09%. O rendimento da distribuição é de 2. 74%, e o índice de despesas de 0. 49% é inferior à média da categoria. O retorno de um ano para ILF é negativo 16,3%. O ganho do ano até à data foi de 17,5%, a partir de meados de março de 2016.

Principais Takeaways

Dois dos ETF da América Latina neste grupo fornecem exposição direcionada às maiores economias da região: Brasil e México. O terceiro fundo oferece participação em grandes mercados, com uma carteira das maiores empresas de capital aberto da região. Os três fundos pagam dividendos, mas também estão sujeitos a flutuações cambiais, o que pode levar à volatilidade dos preços que testa os níveis de conforto dos investidores avessos ao risco.